مستويات اختيارية: بناء ، تحليل ، مؤشر

تمتلك الأسواق المالية بنية تحتية متطورة ، وبالتالي يمكن للمستثمرين والتجار استخدام الأدوات المختلفة لتحقيق أهدافهم الاقتصادية. وهذا يشكل نظامًا إيكولوجيًا كاملاً ، يشمل أسواق السلع والعملة والسلع والخيارات والعقود المستقبلية. ولكن نظرًا لأن كل سوق به مشاركان فقط ، أي المشترين والبائعين ، فإن لديهم جميعًا أنماطًا مشتركة. لذلك ، يمكن تطبيق مستويات الخيارات والمعلومات من البورصة عند التداول في سوق الأوراق المالية أو في فوركس. في الحالة الأخيرة ، يكون مفيدًا بشكل خاص وله العديد من المزايا.

نظرة عامة على الخيارات ومستويات الأسعار

غالبًا ما يطلق على تداول العملات الأجنبية تداولًا أعمى لأن سوق الصرف الأجنبي لا مركزي. من المستحيل الحصول على معلومات كاملة حول عدد العقود المتداولة ، ويتم استخدام حجم التداول كمعيار للتقييم الكمي للتداولات. ومع ذلك ، فإنه يعكس فقط عدد المرات التي تغير فيها السعر خلال فترة زمنية معينة ، وليس المبالغ الحقيقية. وبما أن القيمة السوقية مشتقة من الحجم ، فيجب البحث عن هذه المعلومات عن قصد.

صكين من بورصة شيكاغو التجارية مناسبان لهذا - حجم العقود الآجلة ومستويات الخيارات. إنها تتيح لك رؤية مواقف اللاعبين الرئيسيين في السوق والتكيف مع استراتيجيتهم ، والانتقال معًا. يسمى هذا التكتيك بـ VSA ، ولديه دقة أعلى للدخول ويسمح لك بالمشاركة في المعاملات الطويلة الأجل.

تلقي نشرات على مستويات خيار التعليم الطبي المستمر

يتم استضافتها CMEs النشرة على خادم موقع الوصول إليها في ftp.cmegroup.com/bulletin/. يحتوي هذا المجلد على جميع التقارير الأولية المتعلقة بالمعاملات المالية التي أنجزت في اليوم السابق من البورصة. وقت ظهور بيانات جديدة هو من الساعة 07:45 إلى 08:40 بتوقيت موسكو. بعد ذلك ، يتم إصدار تقرير نهائي في غضون ساعة قبل افتتاح الجلسة الأمريكية. علاوة على ذلك ، فإن النشرة نفسها مقسمة على النحو التالي: لكل ملف متداول - ملف تقرير واحد. تحتوي النشرة الإخبارية اليومية على حوالي 500 صفحة من الوثائق التي يتم تحديد الأصل المطلوب.

لتحليل أداة مالية معينة يتم تداولها في فوركس ، يجب عليك الذهاب إلى صفحة النشرة اليومية على الموقع الرسمي لمجموعة CME والانتقال إلى العنوان الفرعي FX. هنا يمكنك أن ترى تقارير عن شراء خيارات Put and Call. للتعرف على نفسك وتقييم عمليات الشراء ، انقر على الروابط خيارات استدعاء الدولار الكندي وخيارات وضع الدولار الكندي. فيما يلي ملفان بتنسيق PDF مع ترميز غير محمي ، يُسمح بنسخ المعلومات منه.

استكشاف ملف خيارات الاتصال

يحتوي رأس الرسالة الإخبارية على معلومات عامة حول التبادل وجهات الاتصال الخاصة به وعنوان وعنوان فرعي يشير إلى مرحلة نشر التقرير. إذا كان العنوان يشير إلى الإعداد المبدئي ، فإن النشرة أولية ، وبعض المعاملات لم تنته بعد من مرحلة المقاصة. إذا تم تحديد FINAL ، فسيحتوي التقرير على جميع المعاملات التي تمت معالجتها. في وقت التحليل ، ستكون أي من الإصدارات المشار إليها من المستند مناسبة ، حيث سيتم إلغاء جميع العقود التي دخلت في نشرة الإصدار الأولي بنجاح.

ثم يجب عليك النزول إلى العنوان الفرعي PUTS الإضافية الكندية ** سعر الإعداد **. إلى اليسار في عمود STRIKE OPEN RANGE ، يتم نشر أسعار شراء الخيارات للعقود الآجلة بالدولار الكندي لشهر معين. ونظرًا لأن سعر عقد خيار العقود المستقبلية يتم نشره في الرسالة الإخبارية ، فيجب اختيار الشهر التالي كمبدأ توجيهي. على سبيل المثال ، في شهر أكتوبر ، للتحليل ، يجب عليك تقييم مزاج مشتري الخيارات في العقود الآجلة مع تاريخ انتهاء الصلاحية في نوفمبر.

هذه الصورة هي نشرة الدولار الكندي الحقيقي.لحساب مستويات الخيارات ، يجب عليك دراسة الأعمدة ذات الحجم الكبير والاهتمام المفتوح. حجم التداول هو إجمالي عدد العقود المفتوحة والمفتوحة ، والفائدة المفتوحة هي عدد العقود النشطة حاليًا.

الحصول على مستويات اختيارية والتخطيط لها على الرسم البياني

لمزيد من التحليل ، يجب أن تختار عرضًا من أكبر حجم له فائدة مفتوحة عالية. وعلى الرغم من أن منهجية كل متداول ستكون منهجية ، إلا أن هذا يشار إليه فقط على أنه عرض. قد لا تكون توصية التداول. لذلك ، فإن سعر هذه المجموعة من عقود الخيارات هو 800 دولار. هذا يعني أنه عند سعر العقد هذا في وقت انتهاء صلاحية خيار الاستدعاء ، يقوم المشتري بإغلاق الصفقة عند نقطة التعادل ، مع مراعاة العمولة. إذا كان السعر أعلى ، فسيتم دفع المشتري علاوة على الخيار. إذا كان أقل - سوف يخسر ماله.

من المهم أن نفهم أن مستويات خيارات البناء لهذا الرقم أمر مستحيل ، لأن هذا هو السعر في شكل سعر CAD / USD مباشر. لاستخدام زوج العملات USD / CAD على الرسم البياني ، يجب تحويله. يتم ذلك كما هو موضح في الصورة أدناه. هنا يجب الانتباه إلى شرح مواصفات خيار العقود الآجلة. لكل أداة ، سوف تختلف عوامل التحويل لعروض الأسعار.

باستخدام المستوى الذي تم الحصول عليه

بعد معرفة كيفية حساب مستوى الخيار ، يجب أن تتعلم كيفية استخدامه بشكل صحيح. هذا أيضا لديه دقة أساسية. انتباه ، تم الحصول على علامة سعر 1.2499 ، مع مراعاة التقريب. في الوقت الحالي ، يقع في وسط نطاق عرض أسعار USD / CAD. إذن ما هو الدعم المتوقع أو المقاومة؟

في البداية ، تم الحصول على المستوى باستخدام خيارات CAD Call Futures ، والتي تعكس سلوك أسعار CAD / USD. هذا يعني أن مجموعة كبيرة من التجار من خلال الاستحواذ على الخيارات بسعر 800 دولار تسعى إلى التحوط من مراكزهم في مبيعات الدولار الكندي. ثم ، إذا كانت توقعات فوركس غير صحيحة وارتفع السعر ، فإن خيار CAD سيعطي ربحًا ، وسيتم إحضار معاملة USD / CAD إلى نقطة التعادل أو مع خسارة طفيفة. لكن معاملة التحوط تحمي المركز الرئيسي لبيع الدولار الكندي ، أي أن المتداول يتوقع نمو الدولار الأمريكي / الدولار الكندي ، والذي يريد كسب المال. هذا يعني أن المستوى الذي تم الحصول عليه سيكون دعمًا لثيران الدولار.

مشكلة العكسي والاقتباس المباشر

مثل هذا التداول عند مستويات اختيارية ، عندما تكون أسعار العقود الآجلة وعقود الفوركس معكوسة ، يحتوي على مزيد من التفاصيل الدقيقة أكثر من حالة الأسعار المباشرة. على سبيل المثال ، العقود الآجلة لليورو و EUR / USD ، أو الجنيه الإسترليني الآجلة مع زوج من GBP / USD لا تواجه مثل هذه المشاكل. بالنسبة لهم ، فإن الخيارات التي تتلقاها مستويات الاتصال هي مقاومة. يجب اعتبار مستويات خيارات البيع في أزواج اليورو / الدولار الأمريكي ، الدولار النيوزلندي / الدولار الأمريكي ، الجنيه الإسترليني / الدولار الأمريكي ، الدولار الأسترالي / الدولار الأمريكي بمثابة دعم ، دونه يجب ألا يتحرك الأصل.

في حالة الدولار الكندي والين والروبل والبيزو والفرنك السويسري ، فإن منطق بناء المستوى وتفسيرهم سيختلف. علاوة على ذلك ، فإن مثل هذا الاختلاف لا يؤخذ في الاعتبار بواسطة أي برنامج من مستويات الخيارات ، والذي من المفترض أنه مصمم لمساعدة المتداول في تحديد أماكن تراكم رأس المال.

تقديم السيارات

يمكن أن يكون الاستخدام الفعال لمستويات الخيارات في تداول الفوركس أبسط إذا كنت تستخدم برامج آلية. مهمتهم هي تنفيذ العمليات الحسابية الروتينية من خلال تحليل نشرة التعليم الطبي المستمر. يأخذ البرنامج الأرقام بشكل مستقل ويضع المستويات على مخطط محطة التداول ، ويوجه مناطق مهمة. أشهر المؤشرات التي تستورد البيانات من CMEs هي: Olimp ، خيارات Evolution ، CME OI Levels ، CME Vlevels ، OpLi ، i-SNV_NEW ، TST Levels.

لم يكن إنشاء دليل شامل لاستخدام مؤشر محدد لمستويات الخيارات مهمة عند كتابة هذا المنشور. لذلك ، لتكوين البرنامج وتفسير الإشارات بشكل صحيح ، راجع قسم الأسئلة الشائعة في الوثائق الرسمية.إذا كان هذا الموقع غير متاح ، فلا ينبغي اعتبار المؤشر موثوقًا به. يجب أن يكون لمنتج البرامج المدفوعة عالي الجودة خدمة الإدارة والدعم الخاصة به.

الغالبية العظمى من هؤلاء المستشارين تمتد مقابل المال. واستخدامها لديك لدفع اشتراك. بالطبع ، ينبغي دفع عمل مبرمج ، على الرغم من أنه يستخدم بيانات مجانية من مصدر مفتوح. ولكن يتم الحصول على هذه المعلومات بكل بساطة ودون المال.

فوائد التحليل اليدوي لمستويات التعليم الطبي المستمر

للحصول على إشارة تداول موثوقة ، يكفي تحليل البيانات في النشرة بشكل مستقل ومقارنتها شهريًا أو أسبوعيًا. هذا سوف يزيد بشكل كبير من مستوى فهم السوق وحالته المزاجية الحالية. بالطبع ، سيكون للمتداول وقت لتحليل عدد قليل من الأدوات. لكنه سيتفهمها تمامًا وسيزيد نسبة الإدخالات الدقيقة. لكن من المستحيل أن تفكر ببساطة في المستويات الحالية وأن تطلق على نفسك استراتيجي العملات. من الممكن أن لا يتم ضبط المستويات التي رسمها المستشار التلقائي بشكل صحيح على دلتا الوسيط الخاص بك. وهذا يجعلها عديمة الفائدة.

مستشار خبير السيارات القضايا

نظرًا لأن CME عبارة عن بورصة ويتم تداولها رسميًا في العقود ، فقد تكون هناك اختلافات بين أسعار العملات الأجنبية وبياناتها. فهي ليست في التكوين العام لأشرطة الأسعار ، ولكن في مؤشر الاقتباس في لحظة معينة. غالبًا ما يكون هناك اختلاف في اثنين من وسطاء الفوركس المختلفين. وفي حالة أسعار الأسهم ، هناك دائما فرق من هذا القبيل. لذلك ، تتمثل إحدى العناصر الضرورية لوظيفة مؤشر المستوى التلقائي المأخوذة من عقود الخيارات في القدرة على الإشارة إلى هذا الاختلاف في شكل دلتا في إعدادات البدء.

نظرًا لوجود عدد كبير من المؤشرات المكتوبة ببساطة من قبل الأميين أو المحتالين ، يجب أن يؤخذ وجود دلتا كمؤشر لبرنامج يعمل بشكل طبيعي. جميع الآخرين ليسوا أكثر من مجرد خدعة. أيضًا ، على الرغم من الضبط التلقائي ، يجب عليك التحقق بشكل دوري من الأرقام الحقيقية مع تلك التي يوفرها المؤشر.

مستويات خيار التحوط

نقطة مهمة. باستخدام المستويات الاختيارية في تداول العملات الأجنبية ، يجب أن تفهم بوضوح سبب احتياج المؤسسات المالية الكبيرة إليها. بتعبير أدق ، ينبغي للمرء أن يفهم ما إذا كانت المعاملة في البورصة كانت مضاربة أم تحوطية أم استثمار. بشكل غير مباشر ، يمكن الحكم على هذا من خلال حجم المعاملة ، والتي يتم نشرها على CME في النشرة اليومية. ومع ذلك ، لا يمكن اعتبار هذه المعلومات بشكل لا لبس فيه وهي قادرة على إيذاء متداول غير كفء.

إذا اشترت مؤسسة مالية خيارًا كبيرًا ، فقد يكون غرضها هو توليد الدخل أو تقليل المخاطر على مراكز المضاربة المفتوحة. وسوق الخيارات رائع بالنسبة للأخير ، أي بالنسبة للتحوط السريع. لذلك ، فإن تحليل مستويات الخيارات التي ظهرت نتيجة لفتح معاملة تحوطية سيؤدي إلى حدوث خطأ. ويرجع ذلك إلى حقيقة أن الصفقة عند شراء خيار تأمين كبير قد تمت بهدف تحقيق ربح في حالة تكبد المركز الرئيسي في البورصة أو الفوركس خسائر.

مثال على خيار التحوط

يجب النظر في هذا الإجراء على مثال العقود الآجلة 6E (اليورو) والخيار المقابل له EUR / USD. على سبيل المثال ، تتوقع الدائرة التحليلية في مؤسسة مالية كبيرة أن ينمو اليورو ويفتح سلسلة من المعاملات لشراء EUR / USD أو 6E-futures. جزئيًا ، يتم تنفيذ التحوط من المخاطر من خلال عقد العقود الآجلة للعملة ، بينما يتم تحقيق التخلص من المخاطر عن طريق شراء خيار البيع EUR / USD. خيار البيع هو عقد لإسقاط عروض الأسعار ، في هذه الحالة ، لتخفيض اليورو ونمو الدولار الأمريكي.

نتيجة هذه السلسلة من المعاملات هو الربح الطبيعي. على سبيل المثال ، كان التوقع الرئيسي صحيحًا وأصبح زوج EUR / USD أغلى.بعد ذلك حقق التاجر ربحًا ، وسيتم فقد الخيار ، لكن خسارته لن تؤثر على إجمالي الدخل ، حيث ستكون أقل بكثير من فروق الصرف الناتجة. ولكن إذا أصبح سعر EUR / USD بدلاً من النمو أرخص ، فقد تم سحب وضع الصرف الأجنبي تدريجياً من التجارة مع تغير وضع السوق ، وتم تشكيل خسارة معينة لم تكن حرجة بالنسبة للمتداول. ومع ذلك ، نظرًا لوجود خيار Put الذي تم شراؤه ، حقق الصندوق أرباحًا مرة أخرى.

توصيات للمتداولين

بالنظر إلى هذه المعلومات ، يجب عليك مراجعة استراتيجيتك لاستخدام مستويات الخيارات في فوركس. أولاً ، من الضروري إضفاء الطابع الرسمي على المعايير التي بموجبها سيتم اعتبار معاملة الخيار من قبل المتداول مضاربة أو تحوطية. ثانياً ، ينبغي تحديد مناطق الأسعار بناءً على الأسعار الحالية لسوق العقود الآجلة.

إن الفهم الواضح لمعنويات السوق والحركة المحتملة للأداة المالية ، وليس استخدام مؤشر لمستويات الخيارات ، يمكنه توفير الأرباح في فوركس. لكن لا يمكنك استخدامها مباشرة كمعالم. تعد مستويات الخيارات ، مثلها مثل أي مستويات أخرى ، مجرد مكان يمكنك من خلاله وضع أمر وقف فوز إحصائيًا وسيكون هناك بالضرورة نوع من رد الفعل على الأسعار. ولكن كمعيار رئيسي لفتح الصفقة ، فإن استخدامها أمر مستحيل.