Die bekannte Aussage von Peter Lynch, dass Investieren ohne Research wie Blind Poker ist, basiert auf gesundem Menschenverstand, dank dessen er einer der größten Wall Street-Investoren aller Zeiten wurde. Seine außergewöhnlichen Fähigkeiten ermöglichten es ihm, auf über 1.000 Einzelpositionen im Magellan-Fonds, der von Lynch geleitet wurde, 20 Millionen US-Dollar auf 14 Milliarden US-Dollar zu bringen.
Peter (Foto unten im Artikel) erzielte diesen unglaublichen Erfolg in nur 13 Jahren an der Spitze der Stiftung - von 1977 bis 1990. Lynch hat seine Investmentfähigkeiten unter Beweis gestellt. Seine Karriere vom Golfclubträger zum Wall Street-Vordenker verdient großes Lob und Bewunderung.
Kurze Biografie
Peter Lynch wurde am 19. Januar 1944 in Newton, Massachusetts geboren. Als er 10 Jahre alt war, starb sein Vater und der Junge musste sich selbst um seine Mutter kümmern. Dies war eine schwierige Phase in Peters Leben, da er kein privilegiertes Kind war. Er studierte an einer örtlichen öffentlichen Schule. In jungen Jahren bekam Peter einen Job im Brae Burn Golf Club in der Nähe von Boston. Golfer haben einen Caddy-Assistenten, der die Aufgabe hat, Sportgeräte zu tragen. Genau das hat Lynch getan. Peter, dessen Biographie diesbezüglich viel zu verdanken hat, lernte Leute kennen, die sich mit Aktien und Anlagen gut auskannten. Lynch war ein guter Schüler und packte alles im Handumdrehen. Er besprach diese Information mit einem Geschäftsmann, der gekommen war, um Golf zu spielen. Allmählich, als Peter viel lernte, begann er Marktforschung zu betreiben und investierte schließlich in die Fluggesellschaft Flying Tiger.
Jobs bei Fidelity
Der junge Investor schmeckte auf Anhieb. Aber das war nur der Anfang einer wundervollen Reise. Seine Arbeit im Golfclub ermöglichte es ihm, ein Francis Wiman-Stipendium zu erhalten. 1965 schloss Lynch sein Finanzstudium am Boston College ab. 1966 absolvierte er eine Ausbildung bei der Fidelity Investment Company. Darüber hinaus erhielt er 1968 einen Master-Abschluss in Betriebswirtschaft von der Wharton School der University of Pennsylvania. Nach zwei Jahren Militärdienst wurde Peter 1969 Analyst bei Fidelity. Mit 25 Jahren verdiente er 16.000 US-Dollar pro Jahr.
Magellan-Stiftung
Im Jahr 1974 leitete Lynch die Forschungsrichtung des Unternehmens. Diese Position hatte er bis 1977 inne. Dieses Jahr war ein Wendepunkt in seinem Leben. Lynch wurde Leiter der unbekannten Magellan Foundation. Das beispiellose Wachstum des Fonds von 20 Mio. USD auf 14 Mrd. USD ist für alle Anleger von Bedeutung. Dies ist wirklich ein Beispiel für die harte Arbeit und die großartigen Fähigkeiten von Peter Lynch, der eine reiche Ernte einbrachte und mit 352 Millionen US-Dollar (Stand 2006) Millionär wurde. 1990 zog er sich aus dem Amt des Leiters der Magellan-Stiftung zurück, um im karitativen Bereich zu arbeiten. 2007 wurde er zum stellvertretenden Vorsitzenden des Anlageberaters der Fidelity Management & Research Co. ernannt. Lynch ist derzeit wissenschaftlicher Berater des Unternehmens, und seine Suche nach neuen Perspektiven geht weiter. Kein Wunder, dass er zu einer Ikone der Investmentwelt geworden ist.
Lynch Peter: interessante Fakten
Ein erfolgreicher Investor wird oft als "Chamäleon" bezeichnet. Er wurde mit diesem Titel ausgezeichnet, weil er sich je nach den Erfordernissen der Situation mit Geschick an unterschiedliche Anlagestile anpasste.
Einer der wichtigsten Grundsätze ist das Credo „Investieren in das, was Sie wissen“, da der Anleger einen Fehler machen kann, wenn er nicht über vollständige Informationen verfügt. Der Besuch von Lebensmittelgeschäften und das Gespräch mit Freunden sind die Hauptquellen, aus denen Lynch die meisten seiner Ideen bezieht.
Peter ist ein unermüdlicher Förderer der Unternehmensforschung.Er sagte, dass die Beobachtungen gut sind, aber sie müssen von strengen Nachforschungen begleitet werden. Ein Anleger sollte ein Unternehmen mit einem starken Potenzial und einem angemessenen Preis suchen. Das Unternehmen sollte einen guten Prozentsatz des Umsatzwachstums und einen starken Cashflow aufweisen und in der Lage sein, Vermögenswerte gut zu verwalten. Ihm zufolge hilft dies dem Unternehmen, in allen Arten von Märkten erfolgreich zu sein.
Lynch ist überzeugt, dass ein Investor lange investieren sollte. Er glaubte, dass der Wert des Unternehmens für einen Zeitraum von mindestens 10 oder 20 Jahren vorhergesagt werden kann. Tatsächlich schöpfte er Wissen aus seinen Unternehmen und verkaufte sie nicht, solange sie in einer gewinnbringenden Position waren. Er sah keinen Nutzen darin, die Natur des Aktienmarktes vorherzusagen, und sagte, dass Investoren nicht schnell profitable Unternehmen verkaufen sollten. Es ist, als würde man Unkraut gießen und Blumen schneiden, dachte Lynch.
Peter liebte Baseball und prägte den Begriff Ten-Base. Ein Maß für den Erfolg in diesem Spiel ist die Anzahl der Basen, durch die der Spieler lief. Eine Investition, deren Wert zehnmal höher ist als der ursprüngliche Kaufpreis, trägt jetzt den Namen, den Lynch sich ausgedacht hat.
Peter teilte die Aktie in sechs Kategorien ein:
- Schnell wachsende Unternehmen sind kleine, aggressive Unternehmen mit einem Wachstumspotenzial von etwa 20 bis 25%. Dies sind Peter Lynchs Lieblingsaktien.
- Starke Jungs sind Blue Chips, die wachsen können. Zum Beispiel Coca-Cola und Procter & Gamble.
- Slow - Unternehmen, deren Blüte der Vergangenheit angehört. Er vermied solche Handlungen.
- Zyklisch - Unternehmen steigen und fallen mit der Wirtschaft.
- Rückkehrer sind Unternehmen, die im Preis gefallen sind und wieder erfolgreich sind.
- Billiges Vermögen sind Unternehmen, die übersehenes Vermögen besitzen. Sie sind sehr schwer zu finden, und Anleger müssen über Kenntnisse in einem bestimmten Bereich verfügen, um sie klassifizieren zu können.
Peter Lynch hat 24 Stunden am Tag und 7 Tage die Woche hart gearbeitet. Er liebte den ständigen Kontakt mit Management und Managern. Lynch studierte die Situation sorgfältig und versuchte, die Welt in Gegenwart und Zukunft zu verstehen. Er war ein großartiger Investor, der ein Vorbild für den Rest wurde.
Anlageregeln
Das Wesentliche der Anlagephilosophie von Peter Lynch ergibt sich aus folgenden Thesen:
- Wissen Sie, was Sie besitzen.
- Es ist sinnlos, die Wirtschaft und die Zinssätze vorherzusagen.
- Es bleibt immer genug Zeit, um vielversprechende Unternehmen zu finden.
- Vermeiden Sie riskante Wetten.
- Kaufen Sie Unternehmen mit gutem Management.
- Seien Sie flexibel und bescheiden, lernen Sie aus Fehlern.
- Erklären Sie vor dem Kauf, warum Sie es tun.
- Es gibt immer etwas zu befürchten.
Lynch Peter: Privatleben
Peter und seine Frau Caroline haben drei Töchter. Die Ehepartner widmen ihre gesamte gegenwärtige Zeit der Wohltätigkeit, die für sie zu einer Investitionsform geworden ist. Laut Lynch wollte er Geld geben, um Ideen zu unterstützen, an die er glaubte, um sie zu verbreiten. Der Familienfonds wird von seiner Frau betrieben. Ihr zufolge freuten sich beide über den neuen Skateboardpark am Charles River und freuten sich sehr, den kleinen Park am Dundee Square zu unterstützen. 1976 gründete Lynch das Neujahrsfestival First Night. City Year ist ein soziales Programm, das 1988 in Boston ins Leben gerufen wurde und derzeit an 14 Standorten läuft.
Die Lynch Foundation, die sich im Jahr 2003 auf 74 Millionen US-Dollar belief, unterstützt Bildungseinrichtungen, religiöse, kulturelle und historische Organisationen, Krankenhäuser und medizinische Forschung. Das Ehepaar leistete auch einen Beitrag zum Fidelity Charity Fund.
Bücher über das Investieren
Lynch schrieb drei Lehrbücher über Investitionen - "Advantage on Wall Street", "Replaying Wall Street" und "Learn to Make Money". Neue Anleger, die am Aktienmarkt erfolgreich sein wollen, lassen sich von Büchern von Lynch inspirieren und leiten. Peter leitete auch eine Kolumne im Worth Magazine. Dort schrieb er über seine Gedanken zum Investieren und diskutierte auch über die in seinen Büchern erwähnten Unternehmen.
Lynch Peter kann viel unterrichten.Er hat eine unglaubliche Reise hinter sich - vom einfachen Sportgeräteträger zum Millionär und Börsengenie. Wenn Sie seinem Anlagestil folgen, können Sie den Risikofaktor eliminieren und lernen, wie Sie aus kritischen Situationen herauskommen. Heute ist Lynch ein Vorbild für Exzellenz und Willenskraft, eine Quelle der Inspiration für Geschäftsleute auf der ganzen Welt.
Berühmte Sprüche
Investieren Sie in ein Geschäft, das jeder Idiot führen kann - früher oder später wird es ein Idiot tun.
Um wachsam zu sein, finden Sie große Unternehmen vor Ort oder in einem nahe gelegenen Einkaufszentrum, lange bevor die Wall Street sie öffnet.
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Jeder kann der Börse folgen. Wenn jemand in der fünften Klasse Mathe beherrscht, kann er dies tun.
