Lorsqu'une entreprise ou une entreprise est créée, beaucoup espèrent avoir une existence longue, fructueuse et efficace. Mais hélas, ce n'est pas toujours le cas. Et il est nécessaire d’acquérir des dettes extérieures, et il arrive que des investissements soient nécessaires. Ainsi, il existe des capitaux qui n'appartiennent pas au propriétaire de l'entreprise. Et avec cela, il y a des risques financiers. C'est quoi Ça veut dire quoi ratio financier risque? Pourquoi est-il considéré, comment est-il interprété?
Qu'est-ce qu'on appelle le ratio de risque financier?
Pour déterminer le niveau de problèmes potentiels, considérez cet indicateur. Le coefficient de risque financier (effet de levier ou attraction) indique le ratio des emprunts auprès de sources de financement externes sur les capitaux propres. C'est un outil comparatif qui montre le niveau potentiel de liberté dans la prise de décision, la répartition des revenus, ainsi que la possibilité d'attirer des fonds supplémentaires pour les besoins de l'entreprise.
Où est-il utilisé?
Le ratio de risque financier sur les marchés des obligations, des emprunts et du crédit joue un rôle important. De plus, il a un usage mutuel: il peut être utilisé à la fois par un entrepreneur et par un investisseur potentiel. Pour le propriétaire de l'entreprise, le ratio de risque financier indique l'état de l'entreprise (et les tendances de son évolution sont les caractéristiques du développement). Il est également très important de l’informer pour planifier l’avenir.
Pour un investisseur, le ratio de risque financier est un indicateur de la stabilité de l'entreprise. Donc, si nous considérons la société, dans laquelle il est 0, nous pouvons dire que tout allait bien avec elle jusqu'à présent. Mais pour des raisons ou des raisons, les choses ont été bouleversées, de sorte qu'un peu d'aide financière ne nuira pas à l'entreprise. Mais si le ratio de risque financier atteint la valeur 1 ou même la dépasse, il existe deux options:
- Ignorer cette société en tant que telle, qui a constamment besoin d'une dérive. aide. La situation ne changera probablement pas dans un proche avenir.
- Profitez de la situation en soutenant l'entreprise. Après tout, même en cas de faillite, l’investisseur pourra réclamer des secrets de production, un territoire, des bâtiments, du matériel en paiement de dettes. Si l'entreprise présente un intérêt significatif, alors un tel schéma a l'air bien réel.
Mais comment apprendre en réalité le ratio de risque financier? Et pour cela, il doit être calculé.
Comment calculer le ratio de risque financier?
Cela peut sembler affreux de compter quelque chose. De nombreuses formules économiques sont un véritable casse-tête. Mais pas dans ce cas. Le ratio de risque financier au bilan est l’un des plus simples. Tout d’abord, jetez un coup d’œil à la formule, puis expliquez-la.
Àfr = ZK / SK
Ici:
- Àfr Est-ce un ratio de risque financier.
- ZK est un capital emprunté. Tout ce qui a été emprunté à une institution bancaire ou investi par une personne physique ou morale distincte.
- SC est l'équité. Ceci inclut tous les fonds appartenant au propriétaire / fondateur de la société pour lesquels le ratio de risque financier est pris en compte.
Interprétation des valeurs obtenues et application pratique
Vous avez donc examiné les données et obtenu des valeurs - que faire ensuite? Qu'est-ce qui nous permet de parler du ratio de risque financier? La formule est utilisée, et maintenant les chiffres obtenus doivent être interprétés. Cela est nécessaire pour évaluer la stabilité financière de l'entreprise en cas de choc.Le coefficient indique le nombre d'unités de fonds empruntés correspondant à 1 de vos investissements. Plus l'indicateur est large, plus la dépendance vis-à-vis des investisseurs et des dettes extérieures de l'entreprise est grande. Le coefficient devrait être aussi petit que possible. L'indicateur optimal est inférieur à 0,5. Avec une valeur de 1, l'entreprise présente des risques financiers importants et un certain nombre de mesures doivent être prises pour remédier à la situation actuelle.
Conclusion
N'oubliez pas que ce ratio ne signifie pas que la société est sur le point de faire faillite, même si elle peut atteindre les valeurs de 2, 3 ou 5. Elle indique simplement qu'en cas de problème de fuite des capitaux ou Quelque chose de similaire, le fonctionnement de l'entreprise peut être bloqué de manière significative. Par exemple, vous pouvez envisager cette option: le capital total de la société est de 1 000 roubles. 200 d'entre eux appartiennent à l'investisseur.
S'il retire soudainement son argent, les 800 restants aideront à survivre. Mais si vous changez les valeurs? Il est peu probable que 200 roubles suffisent pour un travail de qualité. Et il est utile de comprendre la ligne à partir de laquelle vous pouvez prendre de l'argent et, dans le cas contraire, le ratio de risque financier. La formule du bilan, même si elle indique une marge acceptable, doit être traitée avec prudence - argent emprunté auprès d’autres personnes, et pour une courte période, et restitution de votre argent en grand nombre et pour toujours. Les actions optimales réduisent le coefficient à zéro.
