Jak pokazuje wskaźnik zobowiązań finansowych aktywów

Dlaczego stosuje się wskaźnik bezpieczeństwa aktywów finansowych? Jakie przepisy istnieją tutaj? Jak ważne jest ich wdrożenie i zgodność?

Informacje ogólne

Na początek powinieneś wiedzieć, że stosunek zobowiązań finansowych do aktywów pokazuje, w jaki sposób ogólnie obejmuje ona własność organizacji wszystkich jej pożyczek i pożyczek po jej wdrożeniu. Jak ustalić wartość tego parametru? Jak obliczyć stosunek zobowiązań finansowych do aktywów? Formuła jest dość prosta i przedstawia stosunek krótkoterminowych i długoterminowych pożyczek organizacji do wartości jej nieruchomości. Z reguły jest on obliczany na koniec okresu sprawozdawczego.

O czym on mówi

Wskaźnik ten służy do określenia, jakie ryzyko są pożyczkodawcy w przypadku pożyczki. Uważa się, że organizacja staje się niewypłacalna, gdy wartość tego wskaźnika nie przekracza 0,85. Chociaż jeżeli struktura pasywów była niezadowalająca w ciągu ostatnich czterech kwartałów, można to również uznać za powód nadania takiego statusu spółce. Co zrobić, jeśli słaby wskaźnik zobowiązań majątkowych? W tym przypadku należy podnieść normę. Aby to zrobić, przede wszystkim musisz przeprowadzić szczegółową analizę raportów organizacji, aby zidentyfikować przyczyny obecnej sytuacji finansowej. W takim przypadku konieczne jest sprawdzenie bilansu na początku i na końcu okresu objętego przeglądem. Jeśli w wartościach bezwzględnych kwoty spadną, mamy przed sobą wyraźne zmniejszenie obrotu gospodarczego. Powodów jest wiele: ograniczenie popytu i ograniczenie dostępu do surowców, materiałów i półproduktów oraz podział jednej struktury na kilka lub podział spółek zależnych.

Wymagania prawne

Z reguły omawiany wskaźnik jest popularny wśród przedsiębiorstw znajdujących się w trudnej sytuacji lub dbających o ich funkcjonowanie. Chociaż jego obliczenia mogą zostać wprowadzone jako obowiązkowe prawo, tak jak w Republice Białorusi. Jaki jest tutaj stosunek aktywów do zobowiązań finansowych? Republika Białorusi jako całość nie jest daleka od światowej praktyki, chyba że cały szereg przepisów jest określony w dokumentach legislacyjnych. Uważa się zatem, że może on działać jako źródło stabilizacji sytuacji (rezerwa, zezwolenie, dodatkowy fundusz, zyski zatrzymane, fundusze celowe itp.). Ponadto wzrost jednego z tych źródeł przyczynia się do ogólnego wzrostu stabilności przedsiębiorstwa. Jak możemy poprawić stosunek zobowiązań finansowych do aktywów standardu? Białoruś w swoim ustawodawstwie daje również odpowiedź na to pytanie - zbadanie struktury zobowiązania bilansu w celu ustalenia szeregu przyczyn, które doprowadziły do ​​niewypłacalności. W tym celu konieczne jest porównanie badanych danych według sekcji i artykułów.

Co robić

Jeżeli po analizie zostanie stwierdzone, że bilans jest niezadowalający, a organizacja jest niewypłacalna, wówczas porównują to, co jej zawdzięczają. Jeśli państwo ma pewne zaległości, można wiele zrobić, aby utrzymać firmę na rynku.W przypadkach, w których powstaje zły stan rzeczy z powodu niekompetencji lub innych obiektywnych problemów, jest to już problem samej struktury handlowej. I w tym przypadku często ogłasza się bankructwo z kolejnymi momentami proceduralnymi. Ale to była bardziej ogólna teoria. Porozmawiajmy bardziej szczegółowo.

Użyj

Tak więc wiemy już, że wskaźnik ten jest wskaźnikiem bezpieczeństwa zobowiązań dłużnika za pomocą jego aktywów. Dzięki temu można ustalić, czy przedsiębiorstwo będzie w stanie wywiązać się ze swojego zobowiązania przy pomocy swojej nieruchomości zamienionej na gotówkę, czy nie. Rozważ mały przykład. Powiedzmy, że mamy firmę budowlaną. Dla przedsiębiorstw działających w tej branży wartość normatywna wynosi 1,2. Jeżeli w ciągu roku wartość tego wskaźnika wzrosła do 2,4, możemy stwierdzić, że spółka utworzyła zapas zapasowy, co umożliwiło pokrycie wszystkich strat i wydatków powstałych w okresie sprawozdawczym. Taka zmiana może być spowodowana nabyciem aktywów obrotowych lub czegoś innego.

Zmieniamy naszą formułę

Pamiętasz, na początku artykułu opisano podstawowe równanie do obliczeń? Rozwińmy to trochę. A teraz nasza formuła wygląda następująco: Ko = (Ko + Do + Pp) / Ca. Wykorzystuje następujące wskaźniki:

1. K / To - zobowiązania krótkoterminowe / długoterminowe.
2. RR - Wydatki rezerwowe.
3. Ca - wartość aktywów.

Należy zauważyć szereg czynników, które mają ogromne znaczenie, chociaż są one odzwierciedlone w formule bardzo odlegle. Przede wszystkim pamiętaj o bilansie pasywów i aktywów firm. Jeśli stosunek zobowiązań finansowych do aktywów jest 1,5-2 razy wyższy niż standard, jest to uważane za całkiem dobry wskaźnik. Ale jeśli istnieje pięciokrotny nadmiar, jest to okazja do przemyślenia. W końcu, jeśli pieniądze nie działają, ale są zdeponowane na rachunkach, prawdopodobne jest, że kierownictwo nie wykazuje zaufania do swoich działań, a to może mieć negatywne konsekwencje w perspektywie średnioterminowej.

O negatywne

Wskaźnik pasywów aktywów jest niezwykle ważnym wskaźnikiem. Jeśli przedsiębiorstwo utrzymuje się na poziomie 0,85 lub niższym, jego stabilność finansowa jest niezadowalająca. Kontynuując ten stan rzeczy przez ponad cztery czwarte, należy podnieść kwestię jego wypłacalności. Oceniając sytuację, należy wziąć pod uwagę wartość współczynnika. Oczywiście, jeśli jest mniejszy niż 0,85, nie oznacza to, że wszystko się skończyło. Potrzebny jest jednak przynajmniej kompetentny menedżer, który może uratować sytuację. I w tym celu będzie musiał odpowiednio ocenić obecną sytuację. A jeśli po zmianach zacznie się dodatnia dynamika wzrostu, można śmiało stwierdzić, że firma aktywnie się rozwija, aw razie potrzeby będzie w stanie zaspokoić potrzeby wierzycieli.

Pracuj w różnych dziedzinach

Na pierwszy rzut oka najbardziej logiczne byłoby stworzenie jednego współczynnika równego jedności i dopasowanie do tego wskaźnika firm i wymagań dla nich. Ale nie wszystko jest takie proste. Jeden standard nie uwzględnia istniejącej różnorodności.

Rozważ dwa przykłady: duży sklep i firmę budowlaną. Tak więc w pierwszym przypadku istnieją znaczące obszary (powiedzmy 20 tysięcy metrów kwadratowych). A teraz musisz je wypełnić. Ale skąd wziąć towar? A dokładniej, po co to kupić? Większość dużych sklepów w tym celu przyciąga kredyty, na które kupuje się produkty, spłaca kredyty i odsetki, a część zysku odbiera i inwestuje w rozbudowę sieci. W tym przypadku wartość współczynnika w zakresie 0,95–1,05 jest całkiem normalna.

W firmach budowlanych sprawy nie są takie proste. Przede wszystkim należy zauważyć złożoność przeprowadzonych prac.Ponadto, jeśli wystąpi zły projekt, wszystkie budynki będą musiały zostać zburzone, a w rzeczywistości rzeczywista podpora zamienia się w stos kamieni. Dlatego muszą posiadać znaczną ilość aktywów (gotowe budynki, wyposażenie itp.) W celu zrekompensowania straty. Odegrały tu również liczne oszustwa budowlane. Chciałbym również zauważyć, że niektóre struktury komercyjne są bardzo znokautowane z ogólnej linii.

Spójrzmy na instytucje takie jak banki. Dla nich współczynnik bezpieczeństwa jest różny w różnych krajach, ale generalnie stawiane są dwa wymagania - mieć określony procent aktywów i kwotę na rachunku w banku centralnym. Krótko mówiąc, są to wymagania dotyczące warunkowo 10% wszystkich pożyczonych funduszy, ale nie mniej niż 150 milionów rubli.

Wniosek

Bezpieczeństwo i stabilność przedsiębiorstwa są ważne dla stałego rozwoju gospodarki. Oczywiście nie można upewnić się, że niektóre struktury się nie zepsują, ponieważ żyjemy w gospodarce rynkowej. Ale uczciwe i zrozumiałe zasady interakcji, kompetentne zarządzanie - i przedsiębiorstwa będą działać przez dłuższy czas. W końcu, niestety, nic nie trwa wiecznie. Nawet największe budowle o znaczącej historii działalności okresowo odchodzą w zapomnienie. Ale właściwe kierownictwo i odpowiednia ocena ryzyka będą w stanie przenieść to niebezpieczeństwo na nieskończenie długi okres czasu.