Ustawa federalna „Na rynku papierów wartościowych” reguluje przedmiot regulacji, która pozwala bezpośrednio określić samą koncepcję, a także istniejące rodzaje rynków, na których znajdują się papiery wartościowe. Co to jest zabezpieczenie dokumentu zostanie szczegółowo opisane w tym artykule.
Rynek - rodzaj relacji zachodzącej podczas emisji, a także obieg różnego rodzaju papierów wartościowych. Oznacza to również bezpośrednio działania uczestników w odpowiedniej dziedzinie zawodowej.
Klasyfikacja rynku
Rynki papierów wartościowych są klasyfikowane według:
- Na poziomie organizacji (istnieją rynki zorganizowane i rynki niezorganizowane).
- Według lokalizacji obrotu (rozróżnij rynki giełdowe i pozagiełdowe papiery wartościowe).
- Biorąc pod uwagę czas emisji (reprezentowany przez pierwotny i wtórny rynek papierów wartościowych).
- Według cech geograficznych (rozróżnij rynki papierów wartościowych typu lokalnego, regionalnego, krajowego i międzynarodowego).
- Według rodzaju transakcji (istnieją rynki pieniężne i instrumenty pochodne).
Wydaje się również, że możliwe jest klasyfikowanie rynków papierów wartościowych według głównych rodzajów ich emitentów lub inwestorów oraz bezpośrednio według rodzaju instrumentów. Sama definicja, a także opis istniejących rodzajów papierów wartościowych, jest ustalona przez prawo i wyświetlona w rozdziale 7 Kodeksu cywilnego Federacji Rosyjskiej. Czym jest zabezpieczenie dokumentu? Więcej na ten temat później.
Rodzaje papierów wartościowych
Kodeks cywilny Federacji Rosyjskiej ustanawia dwa podstawowe pojęcia, które są podstawowe:
- Dokumenty zabezpieczające. Są to dokumenty sporządzone w pełnej zgodności z wymogami prawnymi. Tego rodzaju papiery wartościowe poświadczają pewien rodzaj obowiązku lub innych praw, które można zrealizować poprzez przedstawienie tych papierów wartościowych. Jakie są rodzaje papierów wartościowych z dokumentami? Rozważ to poniżej.
- Papiery wartościowe nie są certyfikowane. Prawa obowiązkowe i inne, które są ustalone decyzją w sprawie emisji lub innym dokumentem osoby, która je wydała. Ponadto emisja, sprzedaż, przeniesienie własności są możliwe do wdrożenia tylko zgodnie z ustalonymi normami prawa.
Zrozumiemy, jakie wspólne cechy mają te dwa pojęcia, a także jaka jest między nimi różnica.
Formułujemy krótką koncepcję, która charakteryzuje istotę papierów wartościowych.
Istotą wszelkiego rodzaju zabezpieczeń jest to, że zabezpiecza pewną listę praw właściciela. (Może to być prawo do dowolnej własności lub, na przykład, prawo do uczestnictwa w działalności przedsiębiorstwa i innych).
W ten sposób można zauważyć główną różnicę. Prawa w pierwszym przypadku są ustalone w samym dokumencie, jeśli jest to zabezpieczenie typu dokumentu lub w decyzji w sprawie, jeśli jest to zabezpieczenie typu elektronicznego.
Rodzaje niecertyfikowanych papierów wartościowych
Główne rodzaje papierów wartościowych innych niż dokumentacyjne obejmują:
- Zapasy
- Obligacje
- Opcje emitenta.
- Rosyjskie kwity depozytowe.
Rodzaje papierów wartościowych
Główne rodzaje papierów wartościowych obejmują:
- Bezpieczeństwo na okaziciela.
- Zamówienie typu zabezpieczenia.
- Zarejestrowane bezpieczeństwo.
Rozważmy bardziej szczegółowo dokumentacyjne papiery wartościowe, ich rodzaje, główne cechy.
Bezpieczeństwo dokumentów
Jak już się dowiedzieliśmy, papiery wartościowe typu dokumentalnego to dokumenty sporządzone na papierze i potwierdzające niektóre prawa własności. Musi mieć ściśle przestrzeganą formę i szereg obowiązkowych informacji.Przeniesienie praw zapisanych w zabezpieczeniu typu dokumentalnego jest możliwe tylko przy bezpośrednim przedstawieniu pierwotnego zabezpieczenia.
Klasyczne dokumentalne papiery wartościowe dzielą się na:
- rachunki;
- różne kontrole;
- certyfikaty, depozyty, a także oszczędności;
- książki bankowe;
- konosamenty.
Kapitałowe papiery wartościowe, takie jak obligacje, a także akcje, są emitowane w obu formach, zarówno dokumentacyjnych, jak i nie dokumentowych. Tak więc bezpieczeństwo dokumentów poświadcza prawa. Jeżeli papier udziałowy ma formę dokumentu, wówczas posiadacz prawa otrzymuje dokument należycie wykonany i wskazujący na konsolidację prawa. Jest to określane jako certyfikat bezpieczeństwa. W przypadku przedstawienia dokumentu emisyjnego w formie innej niż dokumentacyjna prawo właściciela ustanawia się poprzez wpis w systemie, w którym prowadzony jest rejestr odzwierciedlający dane dotyczące papierów wartościowych.
Funkcje
Należy zauważyć, że jedna kopia zabezpieczenia dokumentu może być poświadczona tylko jednym certyfikatem, ale jeden certyfikat może poświadczyć jeden, kilka i wszystkie papiery wartościowe, które mają ten sam państwowy numer rejestracyjny.
Zabezpieczenie typu dokumentalnego można przechowywać bezpośrednio u jego właściciela, wówczas zabezpieczone w nim prawo własności przejdzie wraz z samym przekazaniem papieru. Może być również przechowywany w depozycie, w tym przypadku wszystkie prawa do niego są przekazywane nowemu właścicielowi, gdy przelewy są dokonywane w depozycie na rachunku powierniczym.
Prawa majątkowe zawarte w zabezpieczeniu dokumentu, jak również zakres tych praw, są zawarte w certyfikacie lub w decyzji o jego wydaniu. W przypadku wykrycia rozbieżności między tekstem decyzji w sprawie wydania a certyfikatem, posiadacz dokumentu emisyjnego ma pełne prawo do żądania wykonania zabezpieczonych przez niego praw w wysokości wynikającej z certyfikatu.
Organizacja, która przeprowadziła emisję, musi zakończyć realizację zabezpieczenia dokumentu w całości na korzyść osoby, która przedstawi certyfikat. Jeżeli zabezpieczenie znajduje się w depozycie, wówczas obowiązki muszą zostać spełnione w odniesieniu do osoby, którą emitent wskaże emitentowi.
Zabezpieczenia typu dokumentalnego były jedynym rodzajem zabezpieczenia do połowy ubiegłego wieku. Jednak wraz z rozwojem technologii informacyjnych i rachunkowych istotna stała się kwestia papierowych papierów wartościowych. Naprawienie ich wydania odbywa się poprzez utrzymanie wpisów w rejestrze lub w depozytach.
W przypadku wystawienia zabezpieczenia formularza dokumentu z zastrzeżeniem obowiązkowego scentralizowanego przechowywania, depozytariusz musi zostać wskazany w certyfikacie.
Rozważmy bardziej szczegółowo niektóre rodzaje papierów wartościowych typu dokumentalnego.
List przewozowy
Zabezpieczenie dokumentów to list przewozowy.
Konosament - dokument potwierdzający fakt wysyłki przez nadawcę drogą morską. Z reguły stosuje się go, gdy statek jest ogólny, tzn. Wykonuje jednoczesny transport towarów należących do różnych spedytorów. Każdy z tych nadawców otrzymuje list przewozowy. Ekstradycja jest zwykle przeprowadzana przez kapitana statku w imieniu właściciela statku lub w imieniu czarterującego.
Główne funkcje listu przewozowego to:
- Ustala, że ładunek został przyjęty.
- Zawiera informacje wymieniające warunki umowy przewozu towarów.
- Ustalenie własności towarów.
List przewozowy musi zawierać:
- Pełna i dokładna nazwa statku. Wskazuje, czy ładunek jest transportowany przez określony statek.
- Nazwiska przewoźnika i nadawcy ładunku, a także miejsce przyjęcia ładunku do transportu.
- Miejsce przeznaczenia ładunku, a także nazwa odbiorcy. Zgodnie z rodzajem odbiorcy konosamenty są rozróżniane, porządkowane, rejestrowane i dla nadawcy.
- Pełna informacja o ładunku. Jego nazwa, dostępne oznaczenia, warunek jakości, związane z nim właściwości, a także wygląd.
- Liczba sztuk ładunku, jego waga i objętość.
- Dane frachtu, a także inne płatności należne przewoźnikowi.
- Liczba kopii, w których sporządzono list przewozowy.
- Podpis przedstawiciela przewoźnika lub kapitana statku.
Rodzaje listu przewozowego
Jak wspomniano powyżej, istnieją 3 rodzaje listów przewozowych:
- Zarejestrowane zabezpieczenie, które polega na określeniu nazwy konkretnego odbiorcy.
- Zabezpieczenie zamówienia (dokument) oznacza, że towary muszą zostać wydane na zamówienie odbiorcy lub jego nadawcy.
- Niosący Jak sama nazwa wskazuje, dostawa towarów powinna być dokonana temu, który przedstawi list przewozowy.
List przewozowy może być czysty, jeśli przewoźnik nie wypowiedział się ani na temat ilościowych i jakościowych właściwości ładunku. Brudny jest listem przewozowym, w którym mają miejsce zastrzeżenia dotyczące właściwości ładunku. To rozróżnia papiery wartościowe w formie dokumentów.
Ponadto list przewozowy może być czarterowy lub liniowy. Liniowy list przewozowy zawiera szczegółowe informacje na temat warunków umowy na realizację frachtu morskiego, która jest realizowana według ściśle określonego harmonogramu i pomiędzy dwoma konkretnymi portami. List przewozowy typu liniowego reguluje wzajemne relacje przewoźnika, zarówno z odbiorcą, jak i nadawcą towaru. List przewozowy wykorzystywany jest w przypadku transportu trampowego. Oznacza to transport poza harmonogramem i poza linią. Konosament wystawiony nadawcy jest potwierdzeniem przyjęcia towarów na pokład. W rzeczywistości sam list przewozowy działa w tym przypadku jako dokument tytułu. Konieczne jest ścisłe przestrzeganie warunków karty i listu przewozowego.
Książka banku oszczędnościowego
To też bezpieczeństwo dokumentów.
Księga oszczędnościowa - dokument potwierdzający fakt, że osoba fizyczna zdeponowała pieniądze na rachunku oszczędnościowym otwartym zgodnie z umową zawartą między osobą fizyczną a bankiem.
Książka banku oszczędnościowego musi zawierać takie dane, jak:
- Pełna nazwa banku.
- Adres banku
- Szczegóły dotyczące konta, które zostało przypisane zgodnie z umową w sprawie depozytu osoby prywatnej.
- Kwoty środków, które zostały zapisane lub umorzone.
- Łączna kwota salda konta w momencie przedstawienia książki.
Informacje o depozycie, wskazane w księdze oszczędnościowej, stanowią podstawę operacji depozytowych między bankiem a właścicielem książki.
Wszystkie operacje na księdze oszczędnościowej, takie jak wypłaty odsetek lub pełna wypłata depozytu, są przeprowadzane przez bank tylko po udostępnieniu księgi. Tak działają papiery wartościowe dokumentów. Bardziej szczegółowo rozważamy cechy nominału tego typu.
Książki zarejestrowane i na okaziciela
Książki oszczędnościowe są dwojakiego rodzaju - zarejestrowane lub na okaziciela.
Zarejestrowana książeczka oszczędnościowa jest dokumentem, którego wystawianie i wypłata odsetek dokonywana jest wyłącznie po okazaniu przez osobę wskazaną w tej książce. Ważną zasadą jest to, że nominalny rodzaj księgi oszczędnościowej nie pozwala na przeniesienie prawa do depozytu na inną osobę. W przypadku utraty lub uszkodzenia osobistej księgi oszczędnościowej, na żądanie jej posiadacza bank albo wydaje nową osobistą książkę oszczędnościową, albo wypłaca depozyt i należne odsetki. Opisaliśmy zarejestrowane papiery wartościowe dokumentów. Co dalej
W przypadku, gdy książka bankowa należy do rodzaju książek na okaziciela, wszystkie prawa do depozytu, a także odsetki od depozytu, są kontrolowane przez osobę, która przedstawia książkę. Książeczka oszczędnościowa na okaziciela stanowi zabezpieczenie. Zgodnie z tym, w przypadku zagubienia lub uszkodzenia procedura przywracania jest przeprowadzana zgodnie z zasadami ustanowionymi dla papierów wartościowych.
Należy zauważyć, że obecnie większość przedsiębiorstw finansowych nie wydaje papierowych książeczek oszczędnościowych, chociaż nie jest to warunkiem wstępnym dla banku. Proces otwierania depozytu odbywa się poprzez zawarcie umowy depozytowej. W takim przypadku umowa powinna wskazywać inne sposoby ustalenia procedury wpłaty i emisji środków.
Nie bez znaczenia jest konieczność przechowywania przez deponenta wszystkich przychodzących i wychodzących zleceń, które rejestrują ruch środków na depozycie. Ich obecność będzie decydującym czynnikiem w przypadku sporu.
Weksel
Weksel to zabezpieczenie dokumentowe poświadczające zobowiązania dłużnika (szuflady) wobec wierzyciela (szuflady). Mogą być dwa typy - skarbowy i prywatny. Pierwsze są wydawane przez gminę, rząd z udziałem Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej. Prywatna produkcja prowadzona jest przez przedsiębiorstwa i banki komercyjne. Podzielony również na towary i finanse. Mogą być proste i zbywalne.
Zaświadczenie o oszczędności lub typ depozytu
Certyfikat oszczędnościowy to specjalny rodzaj zabezpieczenia, który rejestruje kwotę zainwestowanych środków, które zostały zdeponowane na rachunku depozytowym w banku, a także prawo posiadacza tego certyfikatu do otrzymania pełnej kwoty depozytu i należnych odsetek od niego po wygaśnięciu depozytu.
Głównym celem wydania tego rodzaju certyfikatu jest przyciągnięcie do banku wolnych środków od osób fizycznych i prawnych.
Podobne certyfikaty różnią się rodzajem. Są zarejestrowane, które odnoszą się do niecertyfikowanej formy zabezpieczenia, a także na okaziciela, wystawionej w formie dokumentu.
Klasyfikacja świadectw depozytowych
Klasyfikacja certyfikatów depozytowych z różnych powodów:
- Zgodnie z warunkami lokowania rozróżnia się pilne certyfikaty depozytów i certyfikatów na żądanie.
- Według terminu zapadalności certyfikaty depozytowe są krótkoterminowe, średnioterminowe i długoterminowe.
Zgodnie ze specyfiką ich rejestracji, a także metodą leczenia wyróżnia się certyfikaty o nominalnym charakterze i okaziciela.