Obliczanie aktywów netto przedsiębiorstwa: wzór

W warunkach niezależności podmiotów gospodarczych bardzo ważna jest ocena sytuacji finansowej i atrakcyjności inwestycyjnej przedsiębiorstwa. W tym celu w ramach analizy ekonomicznej opracowano wiele kryteriów, ale wśród nich szczególne miejsce zajmuje wskaźnik aktywów netto. Jak poprawnie go wdrożyć, dowiesz się z tego artykułu.

Definicja

W praktyce światowej aktywa netto były wykorzystywane od wielu lat, a po rosyjsku pojawiły się stosunkowo niedawno. W 1995 r. Wskaźnik ten został wprowadzony w Kodeksie cywilnym Federacji Rosyjskiej jako normatywny, który pokazuje procedurę tworzenia i zmiany kapitału docelowego. Chociaż minęło 20 lat, ale dziś w literaturze ekonomicznej nie ma jasnego podejścia do obliczania jej wartości. Ale ten wskaźnik pojawia się w sprawozdaniach finansowych w formie nr 3 „O zmianach kapitału”.

Aktywa netto przedsiębiorstwa (NA) to różnica między skorygowaną kwotą zasobów organizacji a jej zobowiązaniami. Innymi słowy, jest to wartość firmy bez długu. Procedura obliczania aktywów netto została zatwierdzona w rozporządzeniu Ministerstwa Finansów nr 10-n. Dotyczy to wszystkich form własności. Obliczanie aktywów netto przez instytucje kredytowe odbywa się zgodnie z odpowiednimi instrukcjami Banku Centralnego. Wycena przeprowadzana jest raz na kwartał, a także na koniec roku. Liczba ta jest wyświetlana w sprawozdaniach finansowych.

Jeżeli na koniec drugiego i każdego kolejnego roku koszt kapitału prywatnego jest niższy niż kapitał docelowy (Wielka Brytania), wówczas organizacja musi ogłosić obniżenie kapitału docelowego i zarejestrować tę operację w określony sposób. Jeżeli po zmianach kwota kapitału jest mniejsza niż norma ustanowiona przez prawo, wówczas takie przedsiębiorstwo podlega likwidacji.

Obliczanie aktywów netto: wzór

Do ustalenia wielkości ChA stosuje się następujące pozycje bilansu:

1. Aktywa trwałe - pierwsza część bilansu, która obejmuje wartości niematerialne, aktywa trwałe, podatek dochodowy, inwestycje wartościowe, długoterminowe inwestycje finansowe i inne zasoby.
2. Aktywa obrotowe - druga sekcja bilansu, która obejmuje zapasy, podatek VAT od zakupionych materiałów, DZ, inwestycje finansowe w perspektywie krótkoterminowej środki pieniężne i inne zasoby. Koszt OA nie obejmuje faktycznych kosztów odkupu akcji organizacji AO w celu ich późniejszej odsprzedaży lub anulowania, a także długu założycieli z tytułu wkładów na kapitał docelowy.
3. Zobowiązania długoterminowe od otrzymanych pożyczek i kredytów.
4. Dług krótkoterminowy.
5. Zobowiązania bankowe.
6. Dług wobec akcjonariuszy z tytułu wypłaty dywidendy.
7. Rezerwa na przyszłe wydatki.
8. Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe.
9. NA = aktywa - pasywa

W ten sposób obliczane są aktywa netto. Przedstawiona powyżej formuła służy do obliczania tego wskaźnika w przedsiębiorstwach wszystkich form własności, z wyjątkiem organizacji prowadzących działalność ubezpieczeniową i bankową.

Inne metody

Inne akty prawne opisują inne systemy obliczania NA. Na przykład „Wytyczne” wskazują, że kwota aktywów nie powinna obejmować takiej linii bilansu, jak „VAT od zakupionych materiałów”. Faktem jest, że w Sec. 21 Kodeksu podatkowego Federacji Rosyjskiej, kwota ta może zostać zmniejszona przez podatnika tylko wtedy, gdy zostanie spełnionych wiele warunków. Ten sam dokument mówi, że wiersz „Rezerwy na przyszłe koszty” nie powinien być uwzględniany w zobowiązaniach uczestniczących w obliczaniu NA. Ale zgodnie z konkluzją większości ekonomistów artykuł ten odnosi się bardziej do funduszy własnych niż do obowiązków organizacji.

Przykład

Po zrozumieniu teorii przechodzimy do praktyki. W tym przykładzie rozważymy obliczenie aktywów netto LLC.Ta formuła i porządek są stosowane dla przedsiębiorstw wszystkich form własności.

Linie bilansowe LLC „Prodzapasy” na dzień 01.10.2015 r., Które są uwzględnione w obliczeniach:

Całkowity ChA na dzień 10.01.2015: 6750 - 3500 = 3250 tysięcy rubli.

Wartość aktywów netto, które są obliczane w celu analizy działalności finansowej organizacji i przed naliczeniem dywidend, powinny być idealnie dodatnie i przekraczać wielkość kapitału docelowego. Tempo wzrostu wskazuje na wzrost zysku. Ale możliwe jest również odwrotnie. Najczęściej w pierwszym roku działalności przedsiębiorstwa wartość PA może być mniejsza niż w Wielkiej Brytanii. Ale przy normalnym funkcjonowaniu organizacji sytuacja powinna ulec poprawie w przyszłości.

Rejestr

Od 2013 r. Informacje o wartości aktywów netto są przekazywane do Jednolitego Rejestru Federalnego (EFRSUL). Konieczne jest wprowadzenie w nim następujących informacji:

• utworzenie osoby prawnej (nawet poprzez reorganizację);
• decyzja władz federalnych o wykluczeniu organizacji z rejestru;
• obliczanie aktywów netto przedsiębiorstwa;
• likwidacja, upadłość osoby prawnej;
• zmiana wartości Wielkiej Brytanii;
• zmiana adresu rejestracyjnego.

Dlatego informacje o koszcie NA są publicznie dostępne.

Zmiana kapitału docelowego

Chociaż przepisy przewidują, że jeżeli zgodnie z wynikami drugiego i kolejnych okresów koszt kapitału prywatnego jest wyższy niż kapitał dopuszczony, wskaźniki te należy wyrównać, a obniżenie kapitału dopuszczonego nie jest konieczne. Możesz zwiększyć NA dzięki wkładom uczestników. Ale taki obowiązek musi być z pewnością przewidziany w karcie. Jeśli go brakuje, musisz najpierw wprowadzić zmiany w dokumencie, a dopiero potem zmienić kodeks karny.

Wzrost ChA

Od 2011 r. Opodatkowanie zysków nie uwzględnia całej nieruchomości, która została przekazana organizacji w celu zwiększenia kapitału prywatnego i wygenerowania dodatkowego kapitału.

Wcześniej nie było takiej możliwości. Teraz możesz zwiększyć ChA bez konsekwencji w NU. W BU wartość nieruchomości otrzymanej jako wkład nie jest dochodem.

Wkład do systemu operacyjnego LLC znajduje odzwierciedlenie w ID rachunku księgowego dla odpowiednich wartości niematerialnych oraz KR konta 83 „Dodatkowy kapitał wpłacony”. Innymi słowy, jeśli organizacja otrzymała surowce lub towary jako wkład, wówczas operacja ta zostanie odzwierciedlona w następującym wpisie: ДТ 10 (41) КР 83. A jeśli pieniądze zostały otrzymane jako wkład, to: ДТ 51, КР 83.

Redukcja kodeksu karnego

Jeśli nie uda ci się zwiększyć ChA, będziesz musiał zmniejszyć AC. W takim przypadku musisz spełnić takie wymagania stanowe:

• powiadomić o decyzji o zmniejszeniu brytyjskiego stanowego organu rejestracyjnego w ciągu trzech dni roboczych;
• kolejne dwa miesiące opublikowania w mediach informacji o zmianach wysokości kapitału.

W tekście należy podać następujące dane:

• pełna i skrócona nazwa organizacji, dane o lokalizacji obiektu;
• wielkość kapitału docelowego i kwotę, o którą zostanie skorygowany;
• warunki obniżania kapitału;
• opis procedury składania wniosków przez wierzycieli z wymaganiami, dodatkowe adresy organizacji, metody komunikacji z zarządem (faks, telefon, e-mail i inne dane).

Przetwarzanie informacji

Obliczenie aktywów netto organizacji pokazuje tylko wartość bezwzględną. Ponadto należy to przeanalizować w następujących obszarach:

• dynamika zmian: konieczne jest porównanie ilości ChA na początku i na końcu roku, a następnie określenie przyczyn zmiany;
• ocena realności korekty: bardzo często zmiana wielkości tego wskaźnika na koniec roku jest nieznaczna w porównaniu z ogólnym wzrostem aktywów;
• korelacja funduszy private equity i spółki zarządzającej: pozwala to określić bliskość przedsiębiorstwa do bankructwa (taka sytuacja może wystąpić, jeśli aktywa netto są mniejsze lub równe wielkości kapitału organizacji).
• efektywność użytkowania: konieczne jest obliczenie i analiza dynamiki zmian wskaźników rentowności i obrotu funduszy private equity.

Rozważ niektóre z tych wskaźników w praktyce. Najpierw musisz obliczyć aktywa netto. Przykład:

Wartość aktywów netto, których obliczenia przedstawiono w powyższej tabeli, za okres zmniejszyła się o 21524 tysięcy rubli lub o 27,8%.

Zgodnie z wynikami obliczeń można wyciągnąć następujące wnioski: koszt kapitału prywatnego przekracza zarówno kapitał zarządzający spółki, jak i kapitał określony przez prawo. Organizacja jest uznawana za odnoszącą sukcesy. Kierownictwo może zadecydować o podziale sytuacji nadzwyczajnej między uczestników.

Obliczanie aktywów netto banku

Bardziej wskazane jest oszacowanie wartości działalności bankowej przy zastosowaniu zintegrowanego podejścia, w ramach którego ze względu na obecny potencjał gospodarczy pod uwagę zostanie wzięta liczba obecnej NA i ich wzrost w przyszłości. W takim przypadku należy zwrócić szczególną uwagę na ocenę systemu operacyjnego, ponieważ są one tworzone z powodu sprawiedliwość.

Obliczanie aktywów netto odbywa się według wartości rynkowej nieruchomości. Ale to podejście nie zawsze jest uzasadnione. W strukturze systemu operacyjnego banku główną rolę odgrywają budynki i sprzęt techniczny do analizy danych (komputery i oprogramowanie). Komputery i oprogramowanie starzeją się znacznie szybciej moralnie niż fizycznie, to znaczy, oceniając je, musisz skupić się przede wszystkim na nich wartość księgowa. Ale budynki najlepiej wyceniać w cenach rynkowych. Nie wpływają na to warunki prowadzenia działalności, a jedynie wzrost gospodarczy regionu.

Podsumowanie

Obliczenia wartości aktywów netto należy dokonać nie tylko w celu wyświetlenia liczb w dokumentach sprawozdawczych, ale również w celu kontroli wewnętrznej. Monitorowanie tego wskaźnika pozwala podejmować decyzje zarządcze dotyczące zmiany wartości kapitału docelowego lub ChA. Jeśli pozwolisz, aby sytuacja sama się skończyła, w najlepszym przypadku kierownictwo stanie przed problemem zmniejszenia kapitału, aw najgorszym przypadku będzie musiało zlikwidować organizację.