Um einen Überblick über die Vorteile von Investitionen zu erhalten, wird die Berechnung der Investitionsquote durchgeführt. Wie ist er? Wie sieht seine Formel aus?
allgemeine Informationen
Lassen Sie uns zunächst die Terminologie behandeln. Die Investitionsquote ist also ein Indikator, anhand dessen die Struktur und die finanzielle Bewertung der eigenen Sicherheitenquellen und deren spätere Anwendung analysiert werden. Es wird verwendet, um die Fähigkeit anzuzeigen, seine langfristigen Vermögenswerte unabhängig bereitzustellen. Es gibt auch eine Vorstellung davon, wie viel die eigenen Ressourcen des Unternehmens für Produktionsinvestitionen ausreichen.
Der Koeffizient berücksichtigt das Ausmaß des Anlagerisikos aufgrund des Einflusses der Liquiditäts- und Solvabilitätsbewertung der Struktur und ihre Fähigkeit, mit externen wirtschaftlichen Schwankungen umzugehen. Davon geleitet treffen sie Entscheidungen darüber, ob in das Unternehmen investiert werden soll und ob die Risiken hoch sind. In der Tat werden im Krisenfall zuerst Unternehmen mit unbefriedigendem Wert vernichtet.
Ansichten
Üblicherweise werden zwei Bewertungsansätze unterschieden:
- Investitionskoeffizient der eigenen Quellen. Wird verwendet, um das Sicherheitsniveau von Produktionsinvestitionen des Unternehmens aus eigenen Ressourcen anzuzeigen. Der normative Wert dieses Koeffizienten liegt im Bereich von ¼ bis 1. Wenn die Bedingung nicht erfüllt ist, wird davon ausgegangen, dass das Unternehmen finanziell nicht stabil ist.
- Investitionskoeffizient für eigene Quellen und langfristige Verbindlichkeiten. Es wird verwendet, um zu zeigen, wie Unternehmensressourcen alle erhaltenen Investitionen bereitstellen. Regulatorische Anforderungen erfordern einen Wert von mehr als eins.
Die Investitionsquote in der Bilanz des Unternehmens kann berechnet werden. Mit diesem Ansatz erzielen Sie die zuverlässigsten Ergebnisse. In diesem Fall können zur Analyse der finanziellen Situation des Unternehmens und zur besseren Darstellung der Situation zusätzlich die Finanzierungskoeffizienten, die Stabilität, die Unabhängigkeit / Konzentration, die Konzentration des Fremdkapitals, die Verschuldung, die Gesamtsolvabilität, die Deckung, die Manövrierbarkeit und andere Faktoren herangezogen werden.
Wie man zählt
Wir wissen also bereits allgemein, was eine Investitionsquote ausmacht. Mit der Formel können Sie berechnen, wie stark jedes einzelne Fach unabhängig ist. Hierbei ist zu beachten, dass der gewählte Ansatz unmittelbar von den von uns verfolgten Zielen abhängt. Betrachten wir zunächst die Situation anhand unserer eigenen Finanzierungsquellen.
Im Allgemeinen lautet die Formel wie folgt:
KI1 = UPC / OS.
Kurz gesagt, es spiegelt das Verhältnis der Eigenmittel zum Anlagekapital des Unternehmens wider.
Hier ist KI1 die Investitionsquote. Achten Sie jedoch ausschließlich auf Ihre Mittel.
SKP ist das Eigenkapital eines Unternehmens.
OS - Dies ist das Grundkapital der Organisation, zu dem das langfristige Vermögen und andere Investitionen gehören, die aus der erstmaligen Aufteilung der Vermögenswerte in der Bilanz resultieren.
Betrachten Sie nun die Formel für den Investitionskoeffizienten von Eigenmitteln und langfristigen Verbindlichkeiten.
Es sieht so aus:
KI2 = SKP + DK / OS.
Die einzige Änderung, nämlich DC, bedeutet hier langfristige Darlehen der Organisation. Um besser zu verstehen, wie Ihre Investitionsquote berechnet wird, sehen wir uns einige Beispiele an.
Der erste Fall. Spielzeugladen
Nehmen wir an, wir haben einen Spielwarenladen mit eigenem Kapital, eine Investition der Gründer des Unternehmens. Seine Größe beträgt eine Million Rubel. Gleichzeitig kostete das Anlagevermögen des Geschäfts wie Räumlichkeiten, Möbel, Registrierkassen und Schaufenster 5,2 Millionen Rubel.
Wir verwenden die obige Formel: KI1 = 1 / 5.2 = 0.192.
Da die resultierende Investitionsquote weniger als 0,25 beträgt, kommen wir zu dem Schluss, dass das Geschäft keine ausreichende finanzielle Stabilität aufweist. Das Anlagevermögen der Filiale auf Kosten des Eigenkapitals wird nicht ausreichend bereitgestellt. Aus diesem Grund kann das Unternehmen theoretisch und möglicherweise in der Praxis auf Probleme in Bezug auf Zahlungsfähigkeit oder mangelnde Liquidität stoßen.
Zweiter Fall. Autoservice
Der Autoservice verfügt über ein eigenes Kapital, das sich aus den Beteiligungen der Aktionäre zusammensetzt. Seine Größe beträgt fünfzehn Millionen Rubel. Darüber hinaus hat das Unternehmen ein langfristiges Bankdarlehen aufgenommen. Gegenwärtig sind es genau drei Millionen Rubel. Gleichzeitig wird das Anlagekapital, das durch Räumlichkeiten, Ausrüstung, langlebige Werkzeuge und andere Dinge repräsentiert wird, auf 16,5 Millionen Rubel geschätzt.
Wir berechnen nach der Formel: KI2 = 15 + 3 / 16,5 = 1,09.
Da die Investitionsquote die Einheit überschreitet, können wir den Schluss ziehen, dass das Unternehmen über eine ausreichende finanzielle Unabhängigkeit verfügt, sein Kapital und seine langfristigen Verbindlichkeiten das langfristige Vermögen im erforderlichen Umfang abdecken. Daher kann das Unternehmen im Falle wirtschaftlicher Schocks, Nichtzahlung von Forderungen und anderer Probleme seine Geschäftstätigkeit fortsetzen.
Das dritte Beispiel. Online-Shop
Betrachten Sie einen anderen solchen Fall. Wir haben einen Online-Shop mit einem Eigenkapital von vierzigtausend Rubel. Lassen Sie es klein und von einem einzelnen Unternehmer gegründet sein. In diesem Fall beträgt das Anlagekapital 70 Tausend Rubel.
Wir verwenden die erste Formel: KI1 = 40/70 = 0,57.
Wie Sie sehen, ist die Anforderung von 0,25 Alle diese Indikatoren werden verwendet, um vorherzusagen, wie leicht das Unternehmen in der Lage sein wird, die möglichen Schwierigkeiten zu überstehen. Am stärksten können sie vom Anteil der geliehenen Mittel betroffen sein. Auf welche Weise? Es wird angenommen, dass dies kein gutes Zeichen für die Nachhaltigkeit und Zukunft des Unternehmens ist, wenn es mehr als die Hälfte aller dem Unternehmen zur Verfügung stehenden Mittel ausmacht. Obwohl für verschiedene Branchen dieser Indikator erheblich variieren kann. Für Handelsunternehmen mit erheblichem Umsatz ist diese Zahl also viel loyaler. Das ist im Grunde alles, was Sie über die Investitionsquote wissen müssen.Warum wird das alles berechnet?
Die Investitionsquote ist notwendig, um die finanzielle Stabilität zu berechnen. Es wird verwendet, um das Gleichgewicht der Finanzflüsse zu bestimmen, wodurch die Organisation ihre Aktivitäten über einen langen Zeitraum hinweg unterstützen und Produkte herstellen und erhaltene Kredite bedienen kann. Darüber hinaus können zu diesem Zweck die Koeffizienten Autonomie, Sicherheit mit dem eigenen Betriebskapital, Reserven, Mobilität, Manövrierfähigkeit und andere berechnet werden.