Ценните книжа са неразделна част от съвременния финансов свят. Трудно е да си представим модерността без този инструмент. Но само купуването и продажбата им е далеч от всичко. Необходимо е също така да се гарантира съхранението на ценни книжа.
Обща информация
И така, какво е това? Счетоводството и попечителството на ценни книжа предполага прехвърляне на работа с права на предприятия на депозитара. В същото време се предоставя правото да извършва определени действия във връзка с това, което е по сметката. В същото време се практикува липсата на индивидуални характеристики за основните ценни книжа и сертификати. По принцип депозитарите са предназначени да обслужват жителите на страната. Въпреки че техните услуги могат да се ползват от тези, които нямат подходящ статус. Но за това е необходимо те да спазват всички необходими законодателни норми и правни актове. Депозитарят осигурява безопасността и отчитането на такива активи:
- Документалният тип, който трябва да бъде в специални институции, както и тези, за които няма специални изисквания за прилагане на централизирано съхранение;
- Притежаване на не-документална форма;
- Тип / емисии
Малко отклонение
Много хора смятат, че парчета хартия все още се използват (да, да, с водни знаци). Не, те не са изчезнали. Но в повечето случаи се използват бази данни за взаимодействие с активи. И цялата информация за това кой, какво и колко принадлежи се записва по електронен път. Но това не означава, че хартиените ценни книжа са изчезнали някъде и това вече не е от значение. Казано просто за акции и облигации, много по-удобно е да ги съхранявате в електронен вид. Въпреки че никой не забранява да ги пуска на хартия. Но какво остава непроменено? На хартиен носител вече се издават депозитни, ипотечни и спестовни сертификати, както и записи на заповед.
Как се вземат предвид активите?
Сред основните подходи трябва да се откроят:
- Отворен път. Това означава само отчитане на общия брой на активите на емитента от депозитаря. В същото време отделни знаци, като серия, числа, категории - не са посочени. Клиентът може да даде поръчка само във връзка с общия брой активи, които са в неговата сметка.
- Затворен начин. Това е специална опция за съхранение на ценни книжа. Тя предполага не само отчитане на броя на активите, но също така посочва техните индивидуални (лични) характеристики. Тази опция ви позволява да прехвърляте поръчки относно конкретни ценни книжа, които са поставени по сметката. Работата се извършва само с тези, които са представени под формата на документален тип. Счетоводството на активите предвижда регистрацията на брояча и наличието на номера, които ви позволяват да идентифицирате собственика и мястото за съхранение.
- Маркиран начин. Това означава съхранение на активи в личната сметка на дружеството-издател. В този случай използваните инструменти са разделени на групи. Всеки от тях включва ценни книжа със съпътстващите условия на емитиране. В този случай вложителят (клиентът) може да повери изпълнението на действия във връзка с тях с точно указание на групата или характеристиките, към които активът (има) актив. Маркираният метод включва наличието на депозитарна директория, която отчита всички използвани знаци.
Как се извършва съхранението?
Сега, нека погледнем от малко по-различен ъгъл. В допълнение към описаните по-горе подходи, има и:
- Опция за безопасно съхранение. В този случай депозитарят и вложителят не поддържат постоянна комуникация.В този случай се изпълняват само функциите за съхранение на стойностите на емитента. Тоест ценните книжа просто лежат в сейфа.
- Свързана опция за съхранение. В този случай депозитарят поема изпълнението на редица функции по отношение на клиента и неговите активи. Така той може да уведомява за времето на събранията на акционерите, да уведомява за изплащането на печалба от активи, да комбинира отговорностите на агент по плащанията или превода.
По-подробна информация се съдържа в споразумението за пазене на ценни книжа.
Как изглежда процесът на трансфер?
Да предположим, че има желание и възможност за запазване и увеличаване на капитала. За целта бяха избрани ценни книжа. Как да работя с тях? Първоначално е необходимо да се сключи договор. Възможно е да се съхраняват ценни книжа в депозитар или банка. Вярно е, че във втория случай тези задачи се изпълняват от дъщерна или спомагателна институция. Тогава трябва да сключите сделка. Основата за това е инструкцията на инициатора (клиента) да извърши операцията. След това регистраторът се уведомява за кредитирането / дебитирането на ценни книжа по сметката. И всичко - необходимата работа е успешно изпълнена.
Какво трябва да се вземе предвид по време на работа?
Предоставянето на услуги за съхранение на сертификати за ценни книжа има свои собствени нюанси. Това е:
- Ценните книжа от документален тип трябва да отговарят на нормите и изискванията на Руската федерация;
- Депозитарят може да прехвърля активи за счетоводство и съхранение на друго предприятие с подходящ лиценз, ако има споразумение между тях.
- Когато се извършва транзакция, се създават документи: мемориален ордер (отчитане на стойности) и акт за прехвърляне и приемане на актива.
Всичко това се създава, като се вземат предвид нуждите на квалифицирани участници на пазара. Трябва да отбележим няколко точки, произтичащи от това:
- Депозитарят прехвърля активите по сметката на клиента без проблеми, ако е квалифициран инвеститор. Ако той не принадлежи към тази група, тогава се извършва проверка за съответствие на процедурните въпроси с действащото законодателство.
- Депозитарят може да кредитира ценни книжа, които са били ограничени в обращение по сметките на номинални собственици, когато са открити от другата страна. Освен това те могат да бъдат прехвърлени на доверителя и на залога.
Измами и съдебно преследване
Вероятно мнозина, които за първи път се сблъскаха с всичко това, се интересуваха от въпроса дали е възможно да се организира съхранението на фалшиви ценни книжа. В този случай трябва да припомним общия наказателен закон, а именно член 186. В него се посочва, че производството, съхранението, транспортирането и продажбата на ценни книжа се преследват съгласно закона. В зависимост от степента на измама човек може да бъде изправен пред затвор до петнадесет години. Освен това могат да му бъдат наложени значителни глоби до един милион рубли. Съгласете се, сумата е доста значителна, а срокът е голям. Затова е по-добре да не играете с ценни книжа. Ако се случи така, че те попаднаха в ръцете на фалшификати, тогава трябва да се свържете с органите на реда (за разследване), съответния надзорен орган (за да проверите този факт и да предприеме всички необходими мерки), както и до банката (ако плащането е извършено с негова помощ и е преминало не много време, тогава може би ще успее да блокира прехвърлянето на пари, което значително ще улесни връщането им).
Заключителна инструкция
Мнозина смятат, че е достатъчно да подпишете споразумение за съхранение на ценни книжа в банка или депозитар и това е всичко - вече можете да забравите за тях. Но това е заблуда. Необходимо е постоянно да наблюдаваме ситуацията и ситуацията, като държим ръка на пулса на събитията. Вземете например ситуацията с управляващите компании. Много хора смятат, че просто прехвърлянето на ценни книжа на професионалист е напълно достатъчно. И всичко останало не ги притеснява. Той ще го измисли. Но това е грешка, защото има определени законодателни ограничения, които дори най-добрият професионалист не може да заобиколи.Например започва сривът на пазара. И спешно трябва да прехвърлите всички акции в пари, след това да ги купите на евтина цена. Единствените попечители са юридически ограничени от факта, че не могат да преобразуват повече от 10% от активите на клиента в пари без негово разрешение. Тоест, дори най-добрият специалист в този случай може само да забави загубата на средства на падащ пазар. И постоянно да искаш разрешение при всяка катастрофа е твърде дълго и бавно. Следователно това не се практикува. И за да следите собствената си ситуация, поне да прекарвате няколко часа седмично, трябва да бъдат независимо и редовно.