Jednou z podmínek, které nám umožňují hovořit o úspěšných finančních a ekonomických činnostech, je analýza stavu majetku a zdrojů tvorby majetku. Tento proces se odráží v řadě ukazatelů. Jejich analýzou lze hodnotit tvorbu a rozdělení financí. Můžete zvážit obecnou situaci podnikatelského subjektu podle produktivity práce, ziskovosti výroby, návratnosti zásob a realizace prodejního plánu. To, co organizace nakonec obdrží, je zajímavé jak pro daňové úřady, tak pro vlastníky. Ve skutečnosti je to způsob řízení finančního aparátu podniku, který zaručuje úspěšné provádění hospodářské činnosti ve vztahu k partnerům i úvěrovému systému. Tento článek pojednává o analýze majetku a zdrojích jeho vzniku.
Proč potřebujeme analýzu stavu majetku?
Je skutečně nutné provést analýzu majetkového stavu podniku? Samozřejmě, protože v současné době je analýza struktury zdrojů tvorby majetku organizace velmi rozšířená. Pro posouzení celkové hodnoty podniku je nezbytné. A tento ukazatel se zase používá při provádění různých druhů operací, mezi něž patří například privatizace majetku. Aby bylo možné pronajmout něco nebo uvést důvody pro částku, která se účastní leasingových operací, je rovněž nutné provést analýzu. Ve všech hospodářských operacích dominuje dominantní místo přesně pojem vlastnictví. Jeho podrobný popis se stává základem podnikatelského plánování, které v budoucnu určí směr vývoje finančních aktivit podniku.
Co je vlastnictvím podniku?
Před provedením analýzy majetku a zdrojů jeho utváření je nutné určit tento pojem. Pod definicí se rozumí hodnoty, které mají materiální a nemateriální základ. Společně jsou to objekty, podle nichž se provádí hospodářská činnost podniku. Takovými hodnotami se míní různé druhy věcí, práv a povinností. Říkají se jim aktiva a pasiva a také určují celkovou finanční situaci organizace. Podle toho vzniká další koncept - posloupnost. To znamená převod vlastnických práv a povinností z jednoho subjektu na druhý. K tomuto procesu dochází po dědictví, a tedy i ukončení činnosti právnickými osobami.
Analýza a hodnocení zdrojů tvorby majetku podniku zahrnuje dva typy hmotného a nehmotného majetku:
- Odpisovatelný, jehož hodnota je nedílnou součástí ceny hotových výrobků;
- neodpisovatelné, které jsou součástí ceny hotového zboží pouze najednou.
Jaké jsou zdroje tvorby majetku?
Analýza zdrojů vzniku majetku podniku začíná jejich oddělením podle klasifikačních kritérií. Hlavním kritériem je způsob a místo, podle kterého jsou hodnoty vytvářeny. V tomto ohledu existují dvě hlavní kategorie zdrojů:
- vlastní zdroje;
- vypůjčené prostředky.
Analýza zdrojů utváření majetku podniku ukazuje, že tato klasifikace je vytvořena z toho důvodu, že organizace není vždy schopna samostatně podporovat své činnosti.Pro zajištění rozvoje a slušné konkurenceschopnosti jsou společnosti nuceny půjčit si od ostatních. Samozřejmě, pokud podnik získá jakoukoli hodnotu z úvěru, pak okamžitě vzniknou určité závazky, které jsou jiné povahy, protože jsou vytvářeny s ohledem na několik subjektů. Mezi ně patří zaměstnanci organizace, vypůjčovatelé a další jednotlivci. Analýza dynamiky zdrojů tvorby majetku umožňuje odborníkům sledovat podíl zahraničních investic. To je nezbytné pro kontrolu úrovně těchto fondů v souhrnném majetkovém komplexu, protože bez nich se neobejde jediný podnik, ale převažující podíl vypůjčených finančních investic je také nežádoucí.
Co se týká vlastních zdrojů formace?
Zpočátku analýza zdrojů utváření majetku organizace zahrnuje přesně její vlastní. Koneckonců, z vlastních rezerv vznikl počáteční schválený kapitál. Počáteční investice je obvykle sbírka příspěvků od zakladatelů organizace. Právě tato částka začíná s vývojem finančních a ekonomických aktivit podniku. Výše základního kapitálu je stanovena v listině organizace a dalších podkladových dokumentech.
Další paletou vlastních zdrojů jsou zpětně odkoupené akcie. Představují různé akcie, které jsou úměrně rovny výši zpětně nakoupených akcií. Interval, ve kterém je stanovena jejich hodnota, je v rozsahu od vstupu do akciové společnosti až po likvidaci podniku.
V rámci rezervního kapitálu se předpokládají rezervní fondy, jejichž výše je stanovena v souladu s právními předpisy a stanovami charty samotné organizace. Rezervní kapitál je tvořen v procesu odpočtu financí z čistého zisku. Takový „airbag“ je nezbytný k tomu, aby bylo možné splácet dluhy a pokrýt ztráty v případě nepředvídaných okolností.
Dalším poddruhem v kategorii vlastních zdrojů tvorby majetku je dodatečný splacený kapitál, který se rovná zvýšení hodnoty odepisovatelných hodnot. To se děje během procesu přecenění. Analýza zdrojů utváření majetku organizace ukazuje, že je tvořena na základě emisního ážia cenných papírů, jakož i se zvýšením směnného kurzu (rozdíl se bere v porovnání s počátečním investovaným kapitálem).
Další v této kategorii jsou nerozdělené příjmy. Představuje veškerý zisk, který byl získán za poslední vykazované období. Z příjmů se odečítají pouze daně a částky, které byly nezbytné pro vytvoření specializovaných fondů.
Odhadované rezervy jsou zahrnuty do odhadovaných částek, které byly získány během odpisů cenných papírů nebo v procesu zlevňování významných hodnot.
Vlastní rezervy zahrnují také příjmy z budoucích období. Tím se míní přítomnost.
Rezervy na budoucí výdaje jsou plánovány předem a tvoří se s ohledem na náklady, které mohou brzy vzniknout.
Posledním v této kategorii je cílené financování. Skládá se z financí, které byly přiděleny fyzickými nebo právnickými osobami konkrétně pro realizaci jakýchkoli nápadů.
Co souvisí s vypůjčenými zdroji?
Analýza struktury zdrojů tvorby majetku podniku zahrnuje i další poddruhy - jedná se o vypůjčené prostředky.
Za prvé, do této definice spadají půjčky přijaté od bank nebo jiných organizací. Půjčky představují závazky ve formě nesplacených částek úvěru. V závislosti na termínu mohou být krátkodobé a dlouhodobé.Zahrnuje také zisk z emitovaných a prodaných akcií a dluhopisů společnosti.
Samostatná skupina rozlišuje sídla podle různých dohod. Mohou se týkat dodávek, pojistných nároků, dividend a vkladatelů.
Analýza složení struktury zdrojů tvorby majetku zahrnuje do získaných prostředků a závazků za rozdělení zisku. Tato kategorie zahrnuje výplaty dividend z prodeje cenných papírů. Z toho organizace platí daně a uhasí sankce.
V případě zvýšení daně z příjmu jsou poskytovány odložené daňové závazky. Organizace úmyslně obhajuje určitou část této situace, ke které může dojít v současném nebo budoucím vykazovaném období.
Jaké ukazatele určují solventnost?
Analýza majetku a zdrojů vzniku hospodářské jednotky zahrnuje stanovení solventnosti. Tento pojem se vztahuje na schopnost obchodního subjektu splácet své dluhy. Tato podmínka musí být splněna, i když všichni věřitelé současně požadují půjčku, navíc okamžitě. Tento ukazatel je zvažován z několika stran. Ke konečnému posouzení je třeba vypočítat dva faktory - solventnost a likviditu podniku.
První ukazatel určuje, zda je organizace solventní, zda je společnost schopna splácet půjčky a splácet dluhy. Další podmínkou je, že to musí být provedeno bez rozhodnutí o prodeji nemovitosti.
Koeficient má zkratku Kpl. Optimální hodnota tohoto ukazatele by neměla klesnout pod jednotu. Pokud je tato podmínka splněna, bude solventnost uspokojena s materiálními zdroji podniku.
Solventnost dává obecnou představu o připravenosti společnosti splácet dluhy včas. To se týká různých typů závazků, současných i vzdálených.
Co charakterizuje poměr likvidity?
Pro posouzení toho, jak je společnost schopna vypořádat závazky v malém rozsahu, je zavedena koncepce likvidity. Je charakterizován třemi koeficienty. Analýza majetku a zdrojů jeho vzniku umožňuje díky jejich výpočtu pochopit, jak rychle je možné převést objekty reálného života na peněžní jednotky.
Celková likvidita je zkrácena na OKP. Další název pro toto označení je faktor pokrytí. Je analyzována ve vztahu k současnému stavu a dalšímu vývoji situace. Obecná likvidita je nezbytná k pochopení toho, jak je společnost schopna plnit své závazky vůči věřitelům. Míra pokrytí ukazuje poměr jednoho rublů aktiv k jednomu rublům dluhů. Limit tohoto poměru je jednota. Optimálnější je však ukazatel, který má hodnotu dva. Pokud se celková likvidita sníží, pak to signalizuje, že se společnost nachází ve velmi špatné situaci, což dává právo mluvit o skutečné hrozbě bankrotu.
Aby bylo možné analyzovat strukturu nemovitosti a zdroje jejího vzniku, je nutné vzít v úvahu schopnost organizace splácet věřitele po dobu rovnající se jednomu výrobnímu cyklu. Tato definice jasně odpovídá konceptu rychlé likvidity. Je označen jako kbl. Platební schopnosti se vyznačují včasnou platbou v případě problémů spojených s prodejem zboží.
Absolutní ukazatel likvidity ukazuje podíl závazků, které může organizace plnit pomocí vlastních zdrojů. Povinnosti však mají malý časový rámec, jsou určeny aktuálním okamžikem.
Absolutní likvidní poměr má zkratku Kab.l.V případě tohoto ukazatele je závislost přímo úměrná - čím vyšší je koeficient, tím lepší je spolehlivost podniku. Optimální hodnota je v rozmezí od 0,2 do 0,3.
Jak posoudit pravděpodobnost bankrotu?
Úpadek je úpadek podniku, neschopnost platit účty. Pro stanovení rizika a jeho velikosti je vhodné analyzovat dynamiku a strukturu zdrojů tvorby majetku. Ukazatel rizika úpadku je vyjádřen zvláštním koeficientem. Podstatou parametru je vyjádření poskytování podniku vlastními zdroji.
Tento poměr má zkratku Koss. Představuje poměr dvou dalších ukazatelů - vlastních materiálních zdrojů k celkové mobilní části obratu podniku. V optimálním případě bude hodnota tohoto indikátoru nad 0,1. Splnění této podmínky naznačuje, že část aktiv v oběhu v hotovosti sestává z vlastních financí organizace.
Riziko úpadku je také ovlivněno poměrem pohledávek k závazkům. Vzorec dokonale odráží název tohoto ukazatele. To znamená, že se jedná o částku pohledávek dělenou částkou závazků. V tomto případě je závislost nepřímo úměrná. Čím vyšší je výsledek, tím vyšší je závislost organizace na poskytovaných půjčkách. Optimální hodnota je tento koeficient rovný dvěma. V případě, že ukazatel přesáhne tento počet, jsou ve společnosti potíže a zvýšené riziko bankrotu.
Co je finanční stabilita?
Jedním z nejdůležitějších ukazatelů, které hrají klíčovou roli v hospodářské činnosti organizace, je finanční stabilita. Je základem stabilní pozice podniku a je charakterizován z různých perspektiv. Prvním ukazatelem udržitelnosti je celková pozice společnosti na trhu. Pokud finanční aparát umožňuje manévrování rozpočtu a zajišťuje nepřetržitý výrobní proces, znamená to, že tento ukazatel je na vysoké úrovni. Posouzení finanční stability může poskytnout analýzu vlastních zdrojů tvorby majetku podniku.
Celkový obrázek finanční stability poskytují tři faktory. První se nazývá koeficient autonomie. Tento indikátor je označen jako Cavt. Hodnota se rovná poměru vlastních zdrojů k hodnotě celého komplexu nemovitostí. Optimal je ukazatel vyšší než 0,5. Pokud tato hodnota klesne, znamená to, že nezávislost klesá a v blízké budoucnosti existuje možnost finančních obtíží.
Také důvěru v ekonomickou aktivitu, schopnost zůstat na vodě a rozvíjet se v budoucnosti lze odhadnout podle podílu zahraničních investic. Analýza struktury majetku a zdrojů jeho vzniku by měla ukázat převahu podílu vlastních zdrojů. Pouze za této podmínky lze říci, že organizace je ekonomicky stabilní a nezávislá.
Koeficient závislosti se počítá samostatně. Ukazuje pouze, kolik vypůjčených prostředků je ve struktuře majetku a kolik vlastní. Tento ukazatel je vyjádřen v procentech. Jeho limit dosahuje padesát procent.
Jak efektivně využívají své vlastní zdroje, ukazuje koeficient ovladatelnosti. Ukazatel má zkratku Km. V případě, že výsledek bude pod nulou, můžeme hovořit o špatné schopnosti manévrování osobního majetku. Obecně určitý rámec pro tento koeficient neexistuje. Někteří odborníci považují běžnou hodnotu tohoto ukazatele za 0,5.Má se však za to, že čím vyšší je tento ukazatel, tím lépe se může společnost přizpůsobit změnám tržních podmínek.
Co je součástí nemovitosti?
Pro úspěšné provádění finančních a ekonomických činností musí mít podnik určitý majetkový komplex. Ten je objektem, ke kterému má organizace sama práva. Samotný podnik je také majetkovým komplexem, ale je klasifikován jako nemovitost. Struktura a analýza majetku a zdrojů jeho formování v organizaci je nemožná, aniž by se vzalo v úvahu vše, co je obsaženo v jejím složení. Jedná se o pohyblivé i nehybné předměty. To zahrnuje jak samotnou půdu, tak zařízení vlastněná touto organizací, produkované suroviny a zboží, odpisy, značku a ochranné známky, práva a dluhy.
Nemovitost zahrnuje všechny ty objekty, jejichž pohyb a pohyb nelze provést bez významného porušení. Tuto skupinu bere v úvahu i odborník, který analyzuje nemovitost a zdroje jejího vzniku. Příkladem jsou lesy, budovy a struktury, dokonce i ty, které jsou ve výstavbě. To zahrnovalo některá vozidla, jako jsou letadla, včetně kosmických lodí, a také námořní a říční plavidla.
Všechna tato zařízení musí podléhat státní registraci. Kromě materiálních hodnot by měla být stejným způsobem stanovena vlastnická práva, ekonomická správa, provozní řízení, trvalé používání a zděděné celoživotní držení.
Hnutelný majetek je vše, co není zahrnuto v předchozí kategorii. Ve většině případů není nutné pro tyto objekty procházet procedurou státní registrace. Existují však určité výjimky, které stanoví zákon.
Co souvisí s nehmotným majetkem?
Velkou hodnotu mají právě nehmotné prvky vlastnictví, které vytvářejí jedinečný obraz společnosti, odlišují podnik od konkurence a činí jej jedinečným. Taková vlastnost je tvořena v různých fázích životního cyklu podniku. To zahrnuje vše, co vám umožní zůstat na vodě. Jedná se o ochranné známky a tajné technologie a zákaznickou základnu, kvalifikovaný personál a ziskové smlouvy.
Hlavním nehmotným prvkem je pověst organizace, která je utvářena postojem ostatních. Dobrá pověst vám umožní přilákat a udržet oba nové obchodní partnery a vybudovat stálou zákaznickou základnu. Díky tomu můžete ušetřit čas.
Dobrou pověst je také absence vysoce postavených soudních případů. Lze je minimalizovat prostřednictvím dobrých vztahů s místními úřady a společností.
Bylo také zjištěno, že situace ve společnosti přímo ovlivňuje výrobní náklady. Díky dobré a dobře koordinované práci týmu je pravděpodobnost ztrát a nákladů skutečně snížena. Důvodem je skutečnost, že prakticky neexistují žádná rizika nekonzistentního a nepředvídatelného chování zaměstnanců, protože každý ví, že může být pojištěn a může mu pomoci. V číslech se to může promítnout do snížených transakčních nákladů. To naznačuje, že kromě finančního řízení by měl podnik zavést systém etických hodnot.
Jak učinit závěr o výsledcích analýzy?
Analýza majetku a zdrojů jeho formace samozřejmě znamená vytvoření nějakého závěru. Ve skutečnosti pro různé oblasti mohou stejné indikátory ukazovat úplně odlišné věci. Například výrobní odvětví je charakterizováno přítomností velkého množství kapitálu a dlouhodobých aktiv. Hlavní finanční zdroje těchto podniků jsou soustředěny právě na nich. Situace v obchodním sektoru je právě naopak.
Můžeme tedy dojít k závěru, že kromě posouzení komplexu nemovitostí je nutné pochopit účel analýzy a být schopni správně interpretovat dosažené výsledky v závislosti na současné situaci v podniku, postavení na trhu a výrobním sektoru.