Insiderinformationen sind eine Sammlung spezifischer und genauer Informationen, die offizielle, Bank- oder andere Arten von Organisationsgeheimnissen enthalten. Natürlich sind die präsentierten Informationen streng gesetzlich geschützt und können nicht ohne die entsprechende Erlaubnis der Geschäftsleitung weitergegeben werden. Die gesetzliche Regelung zur Bildung und Nutzung von Insiderinformationen ist im Bundesgesetz Nr. 224-FZ geregelt. Die Bestimmungen dieses normativen Gesetzes werden im Artikel beschrieben.
Was sind Insiderinformationen?
Die präsentierte Art von Informationen enthält eine Reihe wichtiger Informationen zur Finanzlage einer Organisation. Aus diesem Grund kann die Verbreitung oder Bereitstellung solcher Informationen das Funktionieren des betreffenden Unternehmens äußerst negativ beeinflussen.
Der Abschluss von Geschäften, Operationen mit Finanzinstrumenten, der Verkauf von Waren - Informationen über all diese Elemente können den sogenannten Insider enthalten. In der Regel legt die Leitung einer Organisation eine Reihe von Regeln für die Verbreitung von Insiderinformationen fest. Die Weitergabe festgestellter Informationen ist also nur an einen genau definierten Personenkreis möglich.
Insider-Inhalte
Was kann der Insider mit einbeziehen? Das einschlägige Bundesgesetz regelt die Liste der Informationen, die dem Schutz unterliegen können. Hier lohnt es sich, die Informationen hervorzuheben:
- über Entscheidungen über Angebote oder Ausschreibungen;
- über Handlungen in Bezug auf bestimmte Personen, über die Annullierung oder den Entzug einer Lizenz usw .;
- durchgeführte Inspektionen oder Ergebnisse der Kontroll- und Bewertungstätigkeiten der zuständigen Behörden;
- zur Übernahme der administrativen Verantwortung von Einzelpersonen usw.
Die Bank of Russia ist verpflichtet, spezielle Vorschriften zu erstellen, die eine Liste der Anforderungen an Insiderinformationen enthalten.
Über Insider
Die Themen des Insiders sind die sogenannten Insider - Sonderbeamte, die mit dem Schutz, der eingeschränkten Verbreitung, Verwendung und manchmal Beseitigung von Insiderinformationen befasst sind. Hier ist, wer zu der Gruppe der vertretenen Personen gehört:
- Organisatoren von Handels - und Kreditveranstaltungen sowie Clearingorganisationen usw .;
- Verwaltungsgesellschaften und Emittenten;
- Unternehmen (jedoch nur diejenigen, die in dem durch das Bundesgesetz über den Schutz des Wettbewerbs festgelegten Register enthalten sind);
- professionelle Vertreter des Wertpapiermarktes;
- einzelne Abteilungsleiter aus Bundesorganen;
- Vertreter des Verwaltungsrates, des alleinigen Leitungsorgans oder der Revisionskommission;
- Personen, die mehr als 25% der Stimmen im obersten Leitungsgremium besitzen (dasselbe gilt für Aktien);
- andere Personen mit legalem Zugang zu Insiderinformationen.
Jede der vertretenen Personen kann dazu neigen, Insiderinformationen zu missbrauchen. Dies sind zum Beispiel Marktmanipulationen, die Begehung von Transaktionen, die rechtswidrig oder gegen die Organisationsordnung verstoßen, etc.
Über die Insiderliste
Die russische Zentralbank ist verpflichtet, ein spezielles Register über Personen zu führen, die Insider sind. Sobald eine Person die entsprechende Berechtigung erhält, müssen Informationen über sie in die von der russischen Zentralbank erstellte Liste aufgenommen werden.
Auch die Fachorganisatoren spielen hier eine wichtige Rolle.Sie müssen der russischen Bank Informationen über Finanzinstrumente, Fremdwährungen oder Spezialgüter übermitteln. Die Unterlassung der Bereitstellung von Informationen, deren vorzeitige Bereitstellung oder die Weitergabe unkorrekter Informationen hat die Auferlegung einer administrativen Verantwortung zur Folge.
Einstellungen für das Insiderinformationslimit
Informationen dieser Art dürfen nur in einem eng begrenzten Personenkreis verbreitet und genutzt werden. Aus diesem Grund enthält das Bundesgesetz über Insiderinformationen und Marktmanipulation eine Liste von Verboten für die Verwendung der bereitgestellten Informationen. Hier sind einige Dinge, auf die Sie achten sollten:
- Weitergabe von Informationen an eine andere Person - es sei denn, die andere Person ist im Insiderverzeichnis eingetragen;
- indem sie Außenstehenden Empfehlungen geben, sie ermutigen oder verpflichten, Finanzinstrumente, Fremdwährungen usw. zu kaufen, zu verwenden, zu verkaufen;
- Durchführung von Geschäften mit Finanzinstrumenten oder Gütern, die mit Insidern Dritter in Verbindung stehen.
Unabhängig davon sieht das Gesetz ein Verbot der Durchführung von Maßnahmen vor, die auf Marktmanipulation zurückzuführen sind.
Über die Folgen der Insider-Offenlegung
Das Erste und Wichtigste, was zu beachten ist, ist die gesetzlich vorgeschriebene Verantwortlichkeit für die illegale Verbreitung von Insiderinformationen. Jede Person, unabhängig von Geschlecht, Status, Weltanschauung und anderen sozialen Elementen, erhält die entsprechenden Sanktionen. Gleiches gilt für Bürger oder Organisationen, die Informationen der fraglichen Art missbräuchlich verwendeten, falsche Informationen verbreiteten, den Markt manipulierten usw. Unabhängig davon ist darauf hinzuweisen, welche Medien für die Verbreitung von Informationen verantwortlich sein müssen, bei denen es sich um eine wörtliche Reproduktion von Informationen handelt, die zuvor enthalten waren in anderen Quellen.
Professionelle Marktteilnehmer, die aufgrund einer Bestellung gegen das Gesetz verstoßen, haften nicht. In diesem Fall werden die Sanktionen nicht gegen den Auftragnehmer verhängt, sondern gegen die Person, die den rechtswidrigen Auftrag erteilt hat.
Zum Kampf gegen die illegale Verbreitung von Insiderinformationen
Das Gesetz zur Bekämpfung von Marktmanipulation enthält eine Reihe von Bestimmungen, mit denen die inkonsistente Verbreitung von Insiderinformationen verhindert, aufgedeckt, unterdrückt oder vollständig beseitigt werden soll. Alle relevanten Organisationen und Regierungsstellen sowie die Bank von Russland sollten die folgenden Standards beachten:
- die Notwendigkeit, ein spezielles Verfahren für den Zugang zu den betreffenden Informationen zu entwickeln, zu genehmigen und anzuwenden. Einhaltung der Vertraulichkeitsanforderungen und Überwachung der Einhaltung dieser Anforderungen.
- Die Schaffung von Struktureinheiten, zu deren Aufgaben der Schutz von Insidern gehört.
- Schaffung von Bedingungen für eine wirksame und ungehinderte Erfüllung ihrer Aufgaben durch die Struktureinheiten.
Es gibt also nicht so viele Kampfmethoden. Die qualitative Verwendung der vorgestellten Maßnahmen trägt jedoch dazu bei, Informationen vor der Insider-Gruppe wirksam zu schützen.
Zur Bekämpfung der rechtswidrigen Verwendung von Insiderinformationen
Der Veranstalter ist verpflichtet, die verfügbaren Insiderinformationen strikt zu kontrollieren. Um die Informationen der fraglichen Art zu verhindern und zu missbrauchen, muss der Veranstalter:
- Festlegung von Anforderungen für die Identifizierung und Unterdrückung der rechtswidrigen Verwendung von Insiderinformationen.
- Implementieren Sie Überprüfungsaktivitäten für nicht standardmäßige Transaktionen und Anwendungen. Besteht der Verdacht einer Marktmanipulation bei einem bestimmten Auftrag, müssen rechtswidrige Handlungen rechtzeitig verhindert werden.
- Senden Sie Benachrichtigungen zur Identifizierung von nicht standardmäßigen Transaktionen an die Zentralbank Russlands.
Welche Befugnisse hat eine Selbstregulierungsorganisation im Bereich des Finanzmarktes? Dies ist, was das Gesetz angibt:
- Durchführung von Maßnahmen, die in der internen Dokumentation des Veranstalters vorgesehen sind. Maßnahmen können darauf abzielen, Verstöße gegen die durch das betreffende Gesetz festgelegten Regeln zu verhindern und zu unterdrücken.
- Anforderung an Bieter und deren Mitarbeiter, die erforderlichen Unterlagen, Erläuterungen, Informationen usw. einzureichen.
Erwähnenswert ist auch, dass die Bank of Russia im gesamten betrachteten System eine wichtige Rolle spielt. Seine Funktionen und Befugnisse werden nachstehend beschrieben.
Die Rolle der Bank von Russland
Die Zentralbank Russlands ist die wichtigste staatliche Regulierungsbehörde im System zur Bekämpfung von Marktmanipulationen. Es ist diese staatliche Behörde, die eine wirksame Überwachung der Speicherung von Insidern gewährleisten soll. Welche Befugnisse hat die Bank von Russland? Dies ist, was das Gesetz angibt:
- Gewährleistung der Kontrolle über die Einhaltung der im betreffenden Bundesgesetz festgelegten Regeln;
- Identifizierung und Verhütung von Verstößen im Bereich Marktmanipulation und Nutzung von Insiderinformationen für illegale Zwecke;
- Ergreifen von Maßnahmen zur Verhinderung des illegalen Einsatzes von Insidern;
- Veröffentlichung von normativen Handlungen im Bereich ihrer Zuständigkeit.
Es ist auch erwähnenswert, dass die Bank von Russland die Möglichkeit hat, staatliche Inspektionen von Behörden und Behörden durchzuführen, Beschwerden entgegenzunehmen und zu überprüfen, von den Behörden die Einhaltung des Gesetzes zu fordern usw.
Informationsfunktionen der Bank von Russland
Die russische Zentralbank ist verpflichtet, Informationen über die folgenden Situationen öffentlich bekannt zu geben:
- Aussetzung der Arbeit einer Organisation, Entzug einer Lizenz, Beschlagnahme von Unterlagen für berufliche Tätigkeiten usw .;
- Verhängung von Verwaltungsstrafen für die rechtswidrige Verwendung von Informationen einer Insider-Gruppe oder strafrechtliche Sanktionen für die Manipulation des Marktes;
- Versand von Anordnungen zur Beseitigung von Verstößen gegen die Regeln des Bundesgesetzes in Betracht gezogen.
Erwähnenswert ist auch, dass die Bank of Russia Insiderinformationen unabhängig an bestimmte Organisationen weiterleiten kann.
Die Rolle von Selbstregulierungsorganisationen
Die Bank of Russia ist keineswegs die einzige kontrollierende Organisation in diesem Bereich. Nichtstaatliche Behörden - die sogenannten Selbstregulierungsbehörden - haben großen Einfluss auf die Speicherung und den begrenzten Einsatz von Insidern. Hier sind die Rechte, die sie haben:
- Kontroll- und Überwachungstätigkeiten, um sicherzustellen, dass die Mitglieder der Organisation die festgelegten Anforderungen erfüllen;
- Erfüllung der Anweisungen des Veranstalters zur Überprüfung von Sonderbestellungen;
- Entwicklung nach dem Bundesgesetz über die Überprüfung Anforderungen an die Teilnehmer der Organisation, etc.
Ein konkretes, wenn auch nicht ganz normales Beispiel für Insiderinformationen ist erwähnenswert. Es handelt sich um Insider-Informationen zum Thema Sport - wenig bekannte Informationen zur Erleichterung des Wettens. Diese Art von Informationen ist in unserer Zeit äußerst relevant. Normalerweise benutzen es normale Bürger. Wenn wir von Insidern für juristische Personen sprechen, ist alles viel komplizierter. Hierbei handelt es sich in der Regel um eine Gesamtheit unterschiedlichster Anforderungen, Informationen und Einstellungen, die vor Unbefugten geheim gehalten werden sollten.