Modern financieel beheer heeft vele benaderingen voor de definitie van kasstroom. Veel wetenschappers, bijvoorbeeld E. Krylov, B. Kolas, S. Richard, definiëren de financiële stroom als het verschil tussen het geld dat het bedrijf ontving en het geld dat tijdens een bepaalde rapportageperiode werd betaald. Het artikel zal de classificatie van kasstromen, hun principes en kenmerken in detail onderzoeken.
Definitie van kasstroom
Cashflow is een complexe economische categorie. Wetenschappers over de hele wereld vertalen en interpreteren de Engelse uitdrukking cashflow op verschillende manieren. Het concept van cashflow verscheen voor het eerst in het midden van de twintigste eeuw in de Verenigde Staten van Amerika. Letterlijk vertaald betekent het woord contant "kassa", "contant". En het woord flow in vertaling in het Russisch betekent "flow", "flow". Het is dankzij de verscheidenheid aan overdrachten in verschillende economische literatuur dat concepten zoals "cashflow" of "cashflow" worden gevonden. De aard en classificatie van kasstromen verandert niet, afhankelijk van de wijze van overdracht. Vervolgens houden we ons bezig met de soorten activiteiten.
Het concept en de classificatie van kasstromen van een onderneming zijn afhankelijk van het type activiteit (operationeel of actueel, financieel, investeringen).
Wat is operationele activiteit?
Operationeel wordt dergelijke activiteit genoemd, waardoor het bedrijf de belangrijkste inkomsten en kasstromen ontvangt.
Voor operationele of huidige activiteiten is winst maken wel of niet het hoofddoel, afhankelijk van het onderwerp waarop deze activiteit is gericht.
Classificatie van kasstromen uit operationele activiteiten:
- De geldstroom die voortvloeit uit de verkoop van goederen of het verlenen van diensten, de vermindering van vorderingen en andere inkomsten.
- De geldstroom in verband met de betaling van geld aan leveranciers van grondstoffen voor productie, salarissen aan werknemers van de onderneming, betaling van belastingen en vergoedingen, betaling van rente op bankleningen en andere betalingen die verband houden met de uitvoering van operationele activiteiten.
Wat is de investeringsactiviteit van het bedrijf?
De investeringsactiviteiten van de onderneming zijn gericht op de acquisitie en verkoop van activa op lange termijn die niet gerelateerd zijn aan kasequivalenten.
Investeringsactiviteiten omvatten:
- Kapitaalinvesteringen met betrekking tot de aan- en verkoop van vaste activa en andere activa.
- Verkoop van effecten.
- Financiële investeringen op lange termijn aan andere organisaties.
Wat is financiële activiteit?
Financiële activiteiten omvatten:
- Financiële investeringen op korte termijn.
- Uitgifte van effecten.
- Aantrekken en terugbetalen van leningen.
Dankzij financiële activiteiten veranderen de omvang en structuur van het eigen vermogen en het vreemd vermogen. De uitzondering is de kortlopende schulden.
Huidige kasstromen
Classificatie van kasstromen van een onderneming volgens huidige (operationele) activiteit:
- De stroom van de verkoop van goederen, het verlenen van diensten aan klanten.
- De stroom van huur, royalty's, commissiebetalingen.
- Betalingen aan leveranciers voor de geleverde grondstoffen.
- Betalingen aan werknemers.
- Betaling van inkomstenbelasting.
- Betaling van rente op leningen en andere verplichtingen.
- Ontvangsten van rente op vorderingen.
- Opbrengst van financiële investeringen die zijn verworven voor verdere doorverkoop binnen 3 maanden.
Kasstromen van investeringen
Classificatie van kasstromen op basis van investeringsactiviteiten:
- Betalingen aan werknemers in verband met de verwerving, de wederopbouw en de voorbereiding op het gebruik van vaste activa.
- Betaling van rente op verplichtingen die zijn opgenomen in de waarde van beleggingsactiva.
- Opbrengsten uit de verkoop van vaste activa.
- Het verstrekken van leningen en leningen aan andere instellingen.
- Opbrengst van de verkoop van aandelen en de kosten in verband met hun verwerving.
- Opbrengst van de verkoop van effecten en de kosten in verband met de aanschaf ervan.
- Ontvangen dividenden en andere inkomsten uit aandelenparticipatie.
Financiële kasstromen
Classificatie van soorten kasstromen op basis van de financiële activiteiten van de onderneming:
- Deposito's van eigenaars, opbrengst van de uitgifte van aandelen.
- Betalingen aan aandeelhouders in verband met de inkoop van aandelen van hen.
- Betaling van dividenden.
- Ontvangsten in contanten van de uitgifte van effecten (promessen, obligaties en andere).
- Leningen krijgen van andere personen.
- Terugbetaling van leningen en leningen die van andere personen zijn ontvangen.
Tekenen van kasstroomclassificatie
Vervolgens gaan we in detail in op de kenmerken van de classificatie van kasstromen en hoe deze volgens alle kenmerken worden verdeeld.
1. Op de schaal van dienstverlening van economische activiteiten van de onderneming zijn:
- bedrijfsstroom;
- structurele eenheidsstroom;
- thread van een enkele bewerking.
2. Per type economische activiteit:
- totale kasstroom;
- stroom van operationele (huidige) activiteit;
- stroom van investeringsactiviteit;
- stroom van financiële activiteit.
3. Op basis van de bewegingsrichting:
- inkomend (instroom);
- uitgaand (uitstroom).
4. Op basis van de vorm van implementatie:
- contant;
- cashless.
5. Door circulatie:
- verschijning;
- intern.
6. Op duur:
- lange termijn;
- korte termijn
7. Op volume:
- schaars;
- optimaal;
- overgewicht.
8. Op type valuta:
- kasstroom in nationale valuta;
- kasstroom in vreemde valuta.
9. Voorspelbaarheid:
- geplande stroom;
- ongeplande stroom.
10. De continuïteit van de formatie:
- discrete;
- regelmatig.
11. Over de stabiliteit van de formatie-tijdsintervallen:
- cashflow op regelmatige tijdstippen;
- cashflow met onregelmatige tussenpozen.
12. Volgens de schattingsmethode in de tijd:
- huidige kasstroom;
- toekomstige kasstroom.
Dus nu hebben we kort ingegaan op de tekens, de samenstelling, de classificatie van de kasstroom. Nu gaan we dieper in op elk type stroom voor elke classificatiefunctie.
Afhankelijk van de schaal van dienstverlening
De kasstroom van de onderneming is op deze basis de grootste en meest algemene indicator. Het weerspiegelt alle inkomsten en het gebruik van geld in de onderneming als geheel.
De stroom van een afzonderlijke structurele eenheid is al een meer specifieke indicator die de kasstroom in filialen, representatieve kantoren en andere divisies van een onderneming weergeeft.
De definitie van de kasstroom van een bepaalde zakelijke transactie is een soort operationele boekhouding van de kasstroom.
Afhankelijk van de richting van de kasstromen
De classificatie van de kasstromen van de organisatie per type activiteit is hierboven in detail besproken, dus we zullen ons richten op de richting van de kasstroom.
Inkomende stroom is de som van alle contante ontvangsten die zijn geregistreerd voor een specifieke rapportageperiode.
De uitgaande stroom is integendeel de som van alle contante betalingen die zijn geregistreerd voor een specifieke rapportageperiode.
Afhankelijk van de vorm van implementatie
De classificatie van kasstromen op deze basis omvat contanten en niet-kasstromen.
De eerste is om bankbiljetten en munten van hand naar hand over te dragen.
Niet-contant geldbewegingen bij de onderneming worden alleen in de boekhouding geregistreerd.
Door circulatie
De classificatie van kasstromen op deze basis omvat externe en interne stroom.
Externe stroom bestaat uit ontvangsten en betalingen aan andere juridische entiteiten en personen. Vanwege dit type stroom kan het saldo van fondsen bij de onderneming stijgen of dalen.
Interne stroom is de beweging van contant geld binnen een onderneming; het vormt de interne omzet van geld, daarom heeft het op geen enkele manier invloed op het saldo.
Afhankelijk van de duur
De kasstroom wordt als kortlopend beschouwd als de onderneming maximaal één jaar belegt.
Als er voor een periode van meer dan een jaar deposito's worden gedaan, wordt een dergelijke kasstroom als langlopend beschouwd.
Afhankelijk van volume
De classificatie van kasstromen per volume omvat overschotten, tekorten en optimale stromen.
Excess treedt op wanneer het bedrag van de omzet hoger is dan de som van de behoeften van de onderneming. In dit geval wordt een positief saldo in het bedrijf gevormd.
Een tekortstroom ontstaat wanneer een onderneming niet genoeg middelen heeft om haar schulden af te lossen. De stroom wordt ook als ontoereikend beschouwd wanneer het saldo bij de onderneming positief is, maar deze fondsen zijn nog steeds niet voldoende om aan alle behoeften van het bedrijf te voldoen.
Optimaal vindt plaats wanneer ontvangsten precies zo'n balans vormen, wat voldoende is om aan alle verplichtingen van de onderneming te voldoen.
Afhankelijk van het type valuta
De stroom wordt geacht in de nationale valuta te zijn geboekt indien de monetaire eenheid van het land op het grondgebied waarvan de onderneming actief is, wordt gebruikt voor de berekening. Als de monetaire eenheid van een ander land wordt gebruikt, wordt een kasstroom in vreemde valuta gevormd.
voorspelbaarheid
De geldbeweging wordt als gepland beschouwd als het mogelijk is om te voorspellen wanneer de fondsen de onderneming zullen bereiken, in welk bedrag en ongeveer waaraan ze zullen worden uitgegeven. Als er een ongeplande cashflow optreedt, wordt een dergelijke flow ongepland genoemd.
Door continuïteit van formatie
Regelmatige call-cashflow, die bij de onderneming met enige periodiciteit voorkomt. Als de beweging van fondsen gepaard gaat met een enkele financiële transactie, wordt de kasstroom als discreet beschouwd.
Afhankelijk van de stabiliteit van tijdsintervallen
De kasstroom op regelmatige tijdstippen van oprichting is annuïteit in aard bij ontvangst of besteding van middelen.
Het leasebetalingsschema met ongelijke tijdsintervallen die door de partijen zijn overeengekomen, kan een voorbeeld zijn van een kasstroom met ongelijke formatie-intervallen.
Afhankelijk van de tijdevaluatiemethode
Als de kasstroom van een onderneming wordt gewaardeerd tegen de contante waarde op het huidige tijdstip, is een dergelijke stroom actueel. En als het wordt geschat op de contante waarde voor een specifieke toekomstige periode, dan is dit de toekomstige kasstroom.
Met behulp van de gepresenteerde classificatie is het mogelijk om effectief cashflowmanagement bij de onderneming te organiseren, te analyseren en te plannen.
Cash flow classificatie principes
Na de gedetailleerde classificatie van kasstromen te hebben bestudeerd, beschouwen we de basisprincipes van hun classificatie, die nodig zijn voor een effectief beheer van de kasstroom en de activiteiten van de onderneming als geheel.
De basisprincipes van kasstromen:
- Het principe van betrouwbaarheid van de informatiebasis. Het ligt in het feit dat voor een effectief beheer en controle van de cash cashflow hoogwaardige en betrouwbare informatie over hun bewegingen nodig is.
- Het principe van evenwicht. De essentie ligt in het feit dat voor het gemak van het beheren van kasstromen bij de onderneming, deze op basis van verschillende criteria moeten worden afgewogen: op type, tijdsintervallen, volumes en andere kenmerken.
- Het principe van effectiviteit.Alle gelden die het bedrijf ontvangt, mogen niet lang op de balans blijven staan, ze moeten zo efficiënt mogelijk worden gebruikt voor tijdige betaling van alle schulden en verplichtingen van het bedrijf.
- Het liquiditeitsbeginsel. Het is noodzakelijk om de liquiditeit van contanten te handhaven, omdat niet-naleving van dit principe kan leiden tot een tekort aan contanten in de onderneming.
conclusie
Dit artikel is op verschillende gronden gedetailleerd beschouwd als de classificatie van de kasstroom in de onderneming, evenals hun basisprincipes, waarvan de naleving zal bijdragen tot kwaliteitscontrole en beheer van het geldverkeer in de onderneming.
