Kritische Liquiditätsquote: Wert

Die Effektivität des Unternehmens oder der Organisation sowie der aktuelle Stand der Dinge wird durch Zahlungsfähigkeit und Liquidität bestimmt. Es ist wichtig, zwischen diesen beiden Konzepten zu unterscheiden. Zahlungsfähigkeit eines Unternehmens bedeutet die Fähigkeit, seine eigenen Schulden zu begleichen. Liquidität bedeutet, dass der Organisation zum gegenwärtigen Zeitpunkt genügend Mittel zur Abwicklung zur Verfügung stehen. In der nicht spezialisierten Literatur werden diese Begriffe jedoch häufig als Synonyme verwendet. Die kritische Liquiditätsquote ist ein Indikator für die kurzfristige Zahlungsfähigkeit eines Unternehmens. Je mehr Geld die Organisation zur Verfügung hat, desto besser sieht die Perspektive der Organisation aus. In dem heutigen Artikel werden drei Hauptliquiditätsbewertungskennzahlen betrachtet.

Begriffsdefinition

Um festzustellen, was die kritische Liquiditätsquote bedeutet, ist es wichtig, sich zunächst mit dem zugrunde liegenden Konzept zu befassen. Darüber hinaus gilt dies nicht nur für Unternehmen, sondern auch für Banken und den gesamten Markt. Die kritische Liquiditätsquote ist hoch, wenn das Unternehmen seinen Verpflichtungen rechtzeitig nachkommen kann. Die besten Werte sind diejenigen, die leicht und schnell und vor allem mit minimalem Geldverlust zu verkaufen sind. Hochliquide ist ein Markt, in dem es immer ein Angebot und eine Nachfrage nach Waren gibt.

Vermögenswerte und Schulden

Der Wert der kritischen Liquiditätsquote hängt von den Artikeln in der Bilanz der Organisation ab. Vermögenswerte sind Ressourcen, die dem Unternehmen zur Verfügung stehen. Sie sind nach Liquiditätsniveau in drei große Gruppen unterteilt. Hierzu zählen Zahlungsmittel, Vorräte und Forderungen. Verbindlichkeiten sind Verbindlichkeiten eines Unternehmens. Sie werden nach Laufzeit in zwei Gruppen eingeteilt.

Kategorien von Eigenmitteln und Verpflichtungen

Vermögenswerte können nach ihrem Liquiditätsgrad in folgende Kategorien unterteilt werden:

1. A1 - Geld, Banknoten, kurzfristige Aktien und Anleihen. Diese Art von Vermögenswerten kann sofort gegen andere ausgetauscht werden.
2. A2 - Forderungen. Diese Gruppe umfasst nicht erhaltene Gelder für bereits verkaufte Produkte und nicht verkaufte Waren. Sie haben im Vergleich zur ersten Gruppe weniger Liquidität.
3. A3 - Bestände. Es ist äußerst schwierig, diese Kategorie von Vermögenswerten schnell zu realisieren, und bei einer solchen Umwandlung können sie einen erheblichen Teil ihres ursprünglichen Werts verlieren.
4. A4 - schwer zu verkaufen bedeutet. Diese Gruppe umfasst Forderungen gegen insolvente Unternehmen und sonstige zweifelhafte Vermögenswerte.

Die vier Gruppen sind aufgeteilt und Verbindlichkeiten. Bezeichnen Sie sie mit P1, P2, P3 und P4 in der Reihenfolge des Rückzahlungstermins. Ein Unternehmen wird als liquide betrachtet, für das alle vier Gleichheiten eingehalten werden: A1> P1, A2> P2, A3> P3, A4

Liquiditätskennzahlen

Es gibt drei Hauptfaktoren, die die Fähigkeit eines Unternehmens charakterisieren, rechtzeitig auf seine Verpflichtungen zu reagieren. Betrachten wir jeden von ihnen in der richtigen Reihenfolge. Die absolute Liquiditätsquote vergleicht die erste Gruppe von Vermögenswerten mit der entsprechenden Kategorie von Verbindlichkeiten. Sein normativer Wert ist 0,2-0,5. Der aktuelle Liquiditätsindikator gibt an, inwieweit kurzfristige Verbindlichkeiten durch die ersten drei Gruppen von Vermögenswerten gedeckt sind. Seine Norm ist 2 oder mehr.

Kritische Liquiditätsquote: Formel

Die Zahlungsfähigkeit des Unternehmens zu einem bestimmten Zeitpunkt hängt von der Deckung der kurzfristigen Verbindlichkeiten mit verschiedenen Arten von persönlichen Werten ab.Die kritische Liquiditätsquote zeigt das Verhältnis der ersten Gruppe von Verbindlichkeiten zu drei Kategorien von Verbindlichkeiten (mit Ausnahme der vierten). Er ist näher als andere Indikatoren an der Bestimmung der Möglichkeit eines frühen Konkurs eines Unternehmens. Die kritische Liquiditätskennzahl zeigt, wie kurzfristige Verbindlichkeiten sind durch die wandelbarsten Working Capital Posten gedeckt. Seine Formel lautet wie folgt: K = (A1 + A2) / P1.

Kritische Liquiditätsquote: Norm und praktischer Wert

Dieser Indikator spiegelt die Möglichkeit einer Situation wider, in der das Unternehmen seine Schulden zu diesem bestimmten Zeitpunkt zurückzahlen kann. Nur Bestände werden nicht berücksichtigt. Dies liegt an der Tatsache, dass sie ein schwieriges Gut sind. Durch den Notverkauf verlieren sie einen wesentlichen Teil ihres Ausgangswertes. Die kritische Liquiditätsquote sollte einen Wert von etwa 0,7 bis 0,8 haben. Dies bedeutet, dass die ersten beiden Gruppen von Vermögenswerten 70-80% der kurzfristigen Verbindlichkeiten abdecken sollten.

Was bestimmt die Kosten der Ressourcen, die dem Unternehmen zur Verfügung stehen?

Wir haben festgestellt, dass die kritische Liquiditätsquote den Deckungsgrad der kurzfristigen Verbindlichkeiten mit Zahlungsmitteln und Forderungen anzeigt. Aber ist die Fähigkeit, ihren Wert schnell und schmerzlos umzusetzen? Theorie und Praxis zeigen, dass Anleger hohe Renditen bei geringer Liquidität erwarten. Dies liegt an der Tatsache, dass sie das Risiko verstehen, das mit den Schwierigkeiten beim Verkauf verbunden ist. Je höher die Liquidität eines Vermögenswerts ist, desto höher ist sein Preis und desto geringer sind die erwarteten Erträge.

Jedes Unternehmen ist gewinnorientiert. Es kann aber nicht separat funktionieren. Wir haben Lieferanten und Käufer, Kreditgeber und Kreditnehmer. Daher besteht die Gefahr eines Ungleichgewichts in der Bilanz. Eine solche Situation mit einer falschen Managementpolitik kann sogar zum Bankrott führen. Daher ist das kritische Liquiditätsverhältnis, dessen Formel oben betrachtet wurde, so wichtig. Mit ihm können Sie das Insolvenzrisiko der Organisation einschätzen. Zahlungsfähigkeit und Liquidität sind zwei Hauptindikatoren für die Zahlungsfähigkeit eines Unternehmens. In der nicht spezialisierten Literatur werden sie häufig als Synonyme verwendet. Kurzfristige Zahlungsfähigkeit - das ist Liquidität. Es wird mit drei Koeffizienten durchgeführt. Dazu gehört der Indikator für die aktuelle, kritische und absolute Liquidität.