Kennzahlen zur Finanzstabilität: Formeln, Berechnungen. Analyse der Finanzstabilität

Jedes Arbeitsunternehmen muss effektiv sein. Die Bedeutung eines Geschäfts ist eine Erhöhung des Einkommens und eine Verringerung der Anzahl der Ausgaben, um den Nettogewinn zu maximieren.

Es gibt viele Methoden und Optionen, um die Wirksamkeit eines bestimmten Unternehmens in einer bestimmten Branche und in verschiedenen Märkten für Produkte zu untersuchen.

Warum die Koeffizienten zur Beurteilung der Finanzstabilität verwenden?

Die Ergebnisse des Unternehmens können sowohl langfristig als auch kurzfristig berücksichtigt werden. Gleichzeitig sollten dieselben Indikatoren in unterschiedlichen Zeiträumen unterschiedlich interpretiert werden. Solche Arbeitsergebnisse können anhand des erzielten Gewinns, des Umsatzes von Vermögenswerten, der Produktionsrentabilität, der Kennzahlen zur finanziellen Stabilität und auf viele andere Arten geschätzt werden.

Lassen Sie uns genauer betrachten, wie die Stabilität des Unternehmens, seine Koeffizienten und wie sie richtig analysiert werden.

Finanzielle Stabilität ist eine solche Eigenschaft, mit deren Hilfe beurteilt werden kann, wie sicher ein Unternehmen seine Geschäftstätigkeit ausüben kann.

Nützlichkeit

Analysieren Finanzkennzahlen Nachhaltigkeit können Sie verstehen, ob das Unternehmen stabil funktioniert, ist es rentabel oder nicht. Sie können auch beurteilen, wie Sie Bargeld anziehen und effizient einsetzen können. Darüber hinaus ermöglichen uns korrekt berechnete Finanzstabilitätskennzahlen, die Dynamik von Kapitalflüssen, Gewinnen sowie Krediten und Solvenz zu verstehen, was für die Beurteilung der Investitions- und Entwicklungsaussichten der Organisation wichtig ist.

Eine ähnliche Analyse kann von Prüfungsgesellschaften durchgeführt werden, die Organisationen sowie einzelne in der Unternehmensstruktur befindliche Dienstleistungen einstellen.

Sie müssen die im Unternehmen ablaufenden Prozesse verstehen

Bevor Sie die Kennzahlen zur finanziellen Stabilität genauer betrachten, sollten Sie beachten, dass es nicht ausreicht, sie nur zu berechnen und die ungefähren Grenzen zu kennen, innerhalb derer Sie über die richtige Auswahl bestimmter Entwicklungsvektoren sowie die Genauigkeit des Produktionsflusses innerhalb des Unternehmens sprechen können. Sie müssen eine Vorstellung von den Prozessen haben, die sowohl innerhalb als auch außerhalb des Unternehmens ablaufen, vom Tätigkeitsbereich und den möglichen Risiken, denen bestimmte Geschäftsbereiche ausgesetzt sind. Und wenn man ein Unternehmen anhand von Finanzstabilitätskennzahlen und deren Berechnungsformeln beurteilt, ohne deren Wesen zu verstehen, ist es möglich, falsche Schlussfolgerungen zu ziehen, die nicht dem tatsächlichen Stand der Dinge entsprechen.

Alle Indikatoren können in zwei miteinander verbundene Blöcke unterteilt werden: absolut und relativ.

Absolute Indikatoren

Diese Gruppe umfasst solche Indikatoren und Finanzstabilitätskennzahlen, deren Berechnungsformeln den Grad der möglichen Deckung aller Reserven durch ihre Quellen kennzeichnen:

1. Mit SOS können Sie die Anzahl der eigenen kurzfristigen Vermögenswerte anzeigen. Die Berechnung erfolgt durch Abzug des Anlagevermögens vom Kapital und den Rücklagen des Unternehmens: SOS = (K + P) - An.
2. FC (Verfügbarkeit von funktionierendem Kapital). Es hilft, das Vorhandensein angezogener und eigener Quellen zu erkennen, aus denen Reserven gebildet werden.Zur Berechnung der FZ ist es erforderlich, das langfristige Vermögen der Gesellschaft von der Summe des Kapitals des Unternehmens, der freien Reserven und der langfristigen Verbindlichkeiten zu subtrahieren: FZ = (K + Pc + PD) - An.
3. OI (der Betrag der Verbindlichkeiten, aus denen Rückstellungen und Kosten gebildet werden). Die Berechnung erfolgt durch Abzug des Anlagevermögens von der Summe der eigenen und langfristigen Verbindlichkeiten und kurzfristigen Darlehen des Unternehmens: OI = (Ps + Pd + Zk) - An.

Jeder absolute Indikator für die finanzielle Stabilität entspricht einem Indikator für ЗЗ (ein Indikator für die Bestätigung durch Reserven- und Kostenquellen).

Indikatorwerte werden durch Arten von Finanzsituationen charakterisiert.

Berücksichtigen Sie die unterschiedlichen Situationen, in denen sich ein Unternehmen befinden kann, abhängig von den Werten der absoluten Indikatoren. Nach den Berechnungen ist eine Analyse nach den Arten der finanziellen Situation erforderlich.

Der Indikator für die finanzielle Situation des Unternehmens durch das Vorhandensein seines eigenen Umlaufvermögens, der als SOS - ЗЗ berechnet wird, kann folgende Werte annehmen:

• wenn der Indikator ≥ 0 ist, zeigt dies absolute Unabhängigkeit an;
• Wenn der Indikator <0 ist, kann dies auf eine normale Unabhängigkeit, einen instabilen oder krisenhaften Zustand hinweisen.

Der Indikator für das funktionierende Kapital des Unternehmens, der als FC - ЗЗ berechnet wird, nimmt die folgenden Werte an:

• wenn der Indikator ≥ 0 ist, kann dies absolute oder normale Unabhängigkeit anzeigen;
• Wenn der Indikator <0 ist, kann dies auf einen instabilen oder krisenhaften Zustand hinweisen.

Dementsprechend wird der Indikator für das Gesamtvolumen der Hauptquellen, aus denen Bestände und Kosten gebildet werden, durch die Formel OI - ZZ berechnet und zeigt Folgendes:

• Wenn der Indikator ≥ 0 ist, kann dies auf eine absolute, normale Unabhängigkeit oder einen instabilen Zustand des Unternehmens hinweisen.
• Wenn der Indikator <0 ist, deutet dies auf einen Krisenzustand hin.

Überlegen Sie nun, was die Konzepte der absoluten, normalen Unabhängigkeit sowie eines instabilen und krisenhaften Zustands bedeuten.

Absolute Unabhängigkeit

Wenn ein Unternehmen von externen Finanzierungsquellen völlig unabhängig ist, ist es vollständig vor externen Einflussfaktoren von Investoren und Gläubigern geschützt.

Diese Situation wird fast nie gefunden und gilt als seltene Ausnahme. Zusätzlich zu ihrer Aussage zur guten Finanzstabilität kann ein solcher Wert des Indikators auch darauf hindeuten, dass das Management nicht weiß, wie oder nicht möchte, ob es geliehene Mittel aus externen Quellen anzieht.

Normale Unabhängigkeit

Eine solche finanzielle Situation des Unternehmens garantiert eine gute Zahlungsfähigkeit und zeigt auch die korrekte Annahme von Führungsentscheidungen in Bezug auf die Geschäftstätigkeit.

Kennzahlen für finanzielle Stabilität und Solvabilität können das Management rechtzeitig vor der Umsetzung der falschen Unternehmenspolitik warnen.

Instabiler Zustand

Wenn die Indikatoren diesen Zustand bestätigen, bedeutet dies, dass das Unternehmen Probleme mit der Zahlungsfähigkeit hat, oder wir können sie in naher Zukunft erwarten. Dies kann korrigiert werden, indem die Forderungen sowie die Anzahl der Tage reduziert werden, die für einen vollständigen Lagerumschlag erforderlich sind.

Krisenzustand

Vielleicht ist diese Situation etwas, dem sich kein Direktor oder Manager stellen möchte. Wenn alle Indikatoren Werte haben, die einen solchen Zustand kennzeichnen, ist es dringend erforderlich, die Geschäftsmethoden zu überarbeiten. Ein solches Unternehmen kann ohne externe Kredite nicht funktionieren. Gleichzeitig reichen kurz- und langfristige Kredite sowie Eigenkapital nicht aus, um das Betriebskapital abzusichern.

Aus der Analyse von Kennzahlen zur Finanzstabilität, deren normative Werte je nach Geschäftsbereich unterschiedlich sein können, lassen sich keine Schlussfolgerungen ziehen.

Es ist äußerst wichtig, den Trend in der Dynamik der Indikatoren rechtzeitig zu erkennen, damit Sie nicht plötzlich in eine Krise geraten, die als Konkurs des Unternehmens bezeichnet wird.

Betrachten wir relative Indikatoren

Die Analyse der relativen Indikatoren basiert auf einem Vergleich der aktuellen Werte mit denen der Vorjahre. Vergleichen Sie:

• tatsächliche Kennzahlen zur finanziellen Stabilität der Organisation des laufenden Jahres und ähnliche Indikatoren für einen bestimmten Zeitraum des letzten Jahres;
• tatsächliche Verhältnisse mit aufsichtsrechtlichen Werten;
• tatsächliche Verhältnisse mit ähnlichen Daten der konkurrierenden Unternehmen;
• tatsächliche Kennzahlen mit Werten, die in der Branche des Unternehmens eingehalten werden.

Die Koeffizienten zur Beurteilung der finanziellen Stabilität des Unternehmens, die nach dieser Methode analysiert werden:

1. Autonomie. Durch die Berechnung dieses Indikators können Sie den Anteil des Eigenkapitals an der Gesamtsumme aller Finanzierungsquellen für die Aktivitäten des Unternehmens bestimmen. Es ist definiert als das Verhältnis des Eigenkapitals zu allen Vermögenswerten des Unternehmens: Ks / (Ao + An).
2. Kapitalisierung. Es wird verwendet, um das Verhältnis von Eigen- und Fremdmitteln zu berechnen. Es ist definiert als das Verhältnis der langfristigen Verbindlichkeiten zur Summe der langfristigen Verbindlichkeiten und des Eigenkapitals: Пд / (Пд + К).
3. Fundraising. Es hilft zu bestimmen, wie viel des Betriebskapitals kurzfristig von geliehenen Mitteln abhängt. Berechnet als Verhältnis der langfristigen Verbindlichkeiten zur Summe der langfristigen Verbindlichkeiten und des eigenen Vermögens: Пд / (Пд + Ас).
4. Finanzierung Hier können Sie bestimmen, wie viel auf Kosten der Eigenmittel und wie viel dank externer Kredite finanziert wird. Für die Berechnung ist es erforderlich, das Verhältnis des Eigenkapitals zur Höhe der geliehenen Mittel zu ermitteln: K / Pz.
5. Manövrierfähigkeit (schnelle Umlauffähigkeit) des Eigenkapitals. Dieser Indikator hilft zu bestimmen, wie viele Währungseinheiten vorhanden sind Nettoumlaufvermögen für 1 CU eigenes Bargeld. Berechnet als das Verhältnis von geringen liquiden Mitteln zur Höhe des Eigenkapitals: Anl / Ao.
6. Das Verhältnis der Schulden von Lieferanten und Käufern (Forderungen und Verbindlichkeiten). Es hilft zu verstehen, wie viel Kreditoren in 1 KE sind Forderungen. Um dieses Verhältnis zu berechnen, ist es notwendig, das Verhältnis zweier Schulden zu finden: Zd / Zk.

Die oben angegebenen Kennzahlen zur Finanzstabilität sind die beliebtesten und in fast jeder Finanzliteratur vorhanden.

In der Tat gibt es noch andere Faktoren. Erfahrene Ökonomen verschiedener Unternehmen können Kennzahlen zur Finanzstabilität berechnen, die einem breiten Publikum bekannt sind und über die in der Literatur nichts geschrieben ist. Sie verwenden sogar diejenigen, die sie selbst erfinden und die sich auf ein spezifisches Unternehmen beziehen.

Analyse der Finanzstabilität als Hauptmethode zur Bestimmung der Stabilität des Unternehmens

Die Kennzahlen zur Finanzstabilität geben Aufschluss über den aktuellen Stand des Unternehmens und können darüber hinaus dessen Entwicklung vorhersagen. Es wird jedoch empfohlen, alle Informationen in einem Komplex zu verwenden. Dadurch ist es möglich, die Abhängigkeit des Wohlergehens des Unternehmens von der Änderung verschiedener Faktoren zu bestimmen, die sich auf sein Geschäft auswirken.

Welche Schlussfolgerungen können gezogen werden?

Ausgaben Analyse der Finanzstabilität, Die Koeffizienten müssen eingehend untersucht werden, um die Ursachen zu identifizieren, die zu solchen Werten geführt haben. Es ist möglich, dass unbefriedigende Indikatoren nur ein vorübergehendes Phänomen sind, das mit dem Erhalt eines Kredits oder dem Zahlungsverzug eines Großkunden für Waren verbunden ist.

In jedem Fall ist das erste, was Sie tun müssen, um auf die Ergebnisse der Aktivität zu achten, die Rentabilität. In der Tat ist der Hauptindikator für den Erfolg eines Unternehmens der Nettogewinn, den der Eigentümer in seine Tasche steckt.Wenn die wirtschaftliche Tätigkeit unrentabel ist, gibt es keine guten Indikatoren für die Richtigkeit der Geschäftstätigkeit.

Darüber hinaus müssen Sie für das Gesamtbild eine Bilanzanalyse durchführen, um die Rentabilität, Liquidität der Mittel sowie den Solvabilitätsgrad des Unternehmens zu beurteilen, bevor Sie Schlussfolgerungen über die Machbarkeit der Geschäftstätigkeit ziehen können.