Κάθε επιχείρηση που βρίσκεται σε τομέα οικονομίας της αγοράς λειτουργεί για κέρδη. Για να διασφαλιστεί ότι το ποσό είναι όσο το δυνατόν μεγαλύτερο, η διοίκηση λαμβάνει διάφορες αποφάσεις που συμβάλλουν στη βελτιστοποίηση όλων των δεικτών. Η συγκέντρωση των απαραίτητων πληροφοριών βοηθά τη χρηματοοικονομική και αναλυτική υπηρεσία της επιχείρησης.
Ένας από τους σημαντικότερους τομείς της δουλειάς της είναι η μελέτη ενός τέτοιου δείκτη όπως ο κύκλος εργασιών του κεφαλαίου κίνησης. Ο όγκος του κέρδους εξαρτάται άμεσα από την ταχύτητά του. Μετά από μια ποιοτική ανάλυση των δραστηριοτήτων της εταιρείας από πλευράς δεικτών κίνησης κεφαλαίου κίνησης, είναι δυνατόν να εντοπιστούν οι αρνητικές τάσεις στην ανάπτυξη της εταιρείας και να εξαλειφθούν στο μέλλον.
Η συνολική αξία του κεφαλαίου κίνησης
Το κεφάλαιο κίνησης αντιπροσωπεύει τους πόρους που διατίθενται για τα κεφάλαια κυκλοφορίας και τα περιουσιακά στοιχεία της παραγωγής για τη διευκόλυνση της επιχειρηματικής συνέχειας διαφόρων οργανισμών.
Αυτή η ιδιότητα της επιχείρησης αποτελεί περιουσιακά στοιχεία, τα οποία κατά τη διάρκεια ενός κύκλου μεταφέρουν την πλήρη αξία των προϊόντων. Στην περίπτωση αυτή, τα κεφάλαια που ανακυκλώνουν χάνουν την υλική τους μορφή. Ο χρόνος κατά τον οποίο λαμβάνει χώρα ένας κύκλος παραγωγής αντικατοπτρίζει τον λόγο κύκλου εργασιών του κεφαλαίου κίνησης της επιχείρησης.
Ο κύριος κύκλος περνάει από τρία στάδια. Στο στάδιο της προμήθειας, οι χρηματοδοτικές πηγές επενδύονται στους πόρους που είναι απαραίτητοι για την κατασκευή των προϊόντων. Ακολουθεί το στάδιο της παραγωγής. Οι πρώτες ύλες, τα υλικά κ.λπ. μετατρέπονται σε έτοιμα προϊόντα. Το τελευταίο στάδιο είναι το μάρκετινγκ. Η εταιρεία λαμβάνει ταμειακούς πόρους που αντανακλούν το αποτέλεσμα των δραστηριοτήτων της.
Δομή τρέχοντος ενεργητικού
Ο κύκλος εργασιών του κεφαλαίου εργασίας αξίζει μεγαλύτερη προσοχή από τους οικονομικούς διευθυντές και τη διοίκηση. Ο δείκτης αυτός αντανακλά πόσο γρήγορα είναι ο κύκλος παραγωγής. Περιλαμβάνει κεφάλαια κυκλοφορίας και περιουσιακά στοιχεία παραγωγής.
Για να βρείτε τρόπους για την επιτάχυνση του κύκλου εργασιών του κεφαλαίου κίνησης, μειώνοντας τη διάρκεια αυτής της περιόδου, πρέπει να καταλάβετε ποιοι πόροι εμπλέκονται στον κύκλο.
Τα περιουσιακά στοιχεία της παραγωγής εμπλέκονται στην παραγωγική διαδικασία με την υλική τους μορφή και καταναλώνονται πλήρως. Περιλαμβάνουν τα καύσιμα, τις πρώτες ύλες, τα εμπορευματοκιβώτια, τα ημιτελή προϊόντα της δικής μας παραγωγής, τα είδη που φορούν και αναβαλλόμενα έξοδα.
Τα κεφάλαια κυκλοφορίας είναι υπεύθυνα για την εξυπηρέτηση των ροών κεφαλαίων. Μεταξύ αυτών περιλαμβάνονται οι χρηματοοικονομικές πηγές που επενδύονται σε αποθέματα, τα αχρεωστήτως μεταφερθέντα προϊόντα, τα χρήματα σε λογαριασμούς και τα ταμειακά μητρώα, καθώς και τα οικονομικά διακανονισμού. Ο συντελεστής που καθορίζει τον κύκλο εργασιών του κεφαλαίου κίνησης των επιχειρήσεων, εξαρτάται σε μεγάλο βαθμό από το μέγεθος των παραπάνω πόρων.
Κεφάλαιο κίνησης
Το κύριο κριτήριο για την οργάνωση της παραγωγικής διαδικασίας είναι η συνέχεια, η συνοχή και η ταχύτητά της. Ο υπολογισμός του δείκτη κύκλου εργασιών του κεφαλαίου κίνησης σύμφωνα με τον παρακάτω τύπο, οι οικονομικοί αναλυτές πρέπει να καθορίσουν το βέλτιστο ποσό των πόρων.
Αυτό είναι το ελάχιστο μέγεθος τους, ικανό να εξασφαλίσει την πλήρη παραγωγή τελικών προϊόντων. Για το σκοπό αυτό, πραγματοποιείται διανομή του κεφαλαίου κίνησης. Αυτή η διαδικασία εκτελείται κατά τον τρέχοντα προγραμματισμό. Αυτό λαμβάνει υπόψη όλα τα χαρακτηριστικά της λειτουργίας του διερευνηθέντος αντικειμένου.
Σχεδίαση
Οι βέλτιστοι δείκτες του κύκλου εργασιών του κεφαλαίου κίνησης επιτυγχάνονται με την ορθολογική χρήση των πόρων. Για την ομαλή λειτουργία της επιχείρησης, προσδιορίζονται οι ρυθμοί κατανάλωσης και οι ποσότητες πρώτων υλών, καυσίμων, ημικατεργασμένων προϊόντων κ.λπ.
Εάν δεν υπάρχουν επαρκείς πόροι, θα υπάρξει διακοπή. Αυτό θα οδηγήσει σε υποαπόδοση των προγραμματισμένων προγραμμάτων. Και η υπερβολική συσσώρευση συμβάλλει στην παράλογη χρήση των χρηματοοικονομικών πηγών. Τα κεφάλαια που έχουν δεσμευθεί σε ανακυκλούμενα κεφάλαια θα μπορούσαν να χρησιμοποιηθούν για την αγορά νέου εξοπλισμού, έρευνας κ.λπ.
Ως εκ τούτου, η διανομή έχει πολύ σημαντική λειτουργία, μειώνοντας την περίοδο του κύκλου εργασιών του κεφαλαίου κίνησης. Ο προγραμματισμός πραγματοποιείται λαμβάνοντας υπόψη τους όρους παραγωγής όσο το δυνατόν πιο υπεύθυνα.
Αξιολόγηση απόδοσης
Το κεφάλαιο κίνησης σχηματίζεται από διαφορετικές πηγές. Μπορούν να είναι καθαρά κέρδη της εταιρείας, τα πιστωτικά ταμεία των τραπεζών, οι εμπορικές πληρωμές, το κεφάλαιο των μετόχων, οι εισφορές του προϋπολογισμού, οι πληρωτέοι λογαριασμοί.
Ταυτόχρονα, χρησιμοποιούνται τόσο οι αμειβόμενες όσο και οι ελεύθερες πηγές. Επομένως, τα χρήματα που προορίζονται για κυκλοφορία πρέπει να είναι πιο επικερδές από το τέλος για την προσέλκυση τους. Για να πραγματοποιηθεί μια πλήρη ανάλυση, αυτοί οι δείκτες του κύκλου εργασιών του κύκλου εργασιών υπολογίζονται:
- αναλογία κύκλου εργασιών.
- διάρκεια ενός κύκλου ·
- συντελεστής φορτίου.
Για τη διαδικασία βελτιστοποίησης αυτού του τομέα, είναι σημαντικό να εξασφαλιστεί η καλύτερη ισορροπία μεταξύ κερδοφορίας και φερεγγυότητας, δικών και δανεισμένων χρηματοοικονομικών πηγών. Επομένως, η ανάλυση πραγματοποιείται σε παγκόσμιο επίπεδο.
Χωρίς τη βελτιστοποίηση της κεφαλαιακής διάρθρωσης, η οποία αντικατοπτρίζεται στο έντυπο 1 «Υπόλοιπο» των οικονομικών καταστάσεων, δεν είναι δυνατόν να επιτευχθεί ικανοποιητικό αποτέλεσμα.
Τύποι υπολογισμού
Για την αξιολόγηση του κεφαλαίου κίνησης εφαρμόστε ένα συγκεκριμένο σύστημα δεικτών. Αρχικά, ο αναλυτής καθορίζει τον συνολικό αριθμό κύκλων που συμβαίνουν κατά την περίοδο της μελέτης. Από αυτή την άποψη, ο κύκλος εργασιών του κεφαλαίου κίνησης, ο τύπος του οποίου παρατίθεται κατωτέρω, ορίζεται ως εξής:
- Kob = Έσοδα από πωλήσεις: Μέσο κεφάλαιο κίνησης.
Για μια τέτοια ανάλυση, θα απαιτηθούν τα δεδομένα των εντύπων 1 και 2. Ο υπολογισμός που παρουσιάζεται με βάση τον τύπο θα έχει την ακόλουθη μορφή:
- Cob = s. 2110 έντυπο 2: (σελ. 1100 (αρχή της περιόδου) + σ. 1100 (τέλος της περιόδου)): 2.
Για να παρουσιάσετε αυτόν τον δείκτη σε ημέρες, ο κύκλος εργασιών του κεφαλαίου κίνησης, ο τύπος του οποίου παρουσιάζεται παρακάτω, φαίνεται ως εξής:
- T = D: Cob, όπου D είναι ο αριθμός ημερών στην περίοδο της μελέτης (ίσως 360, 90 ή 30 ημέρες).
Για τις εταιρείες που παράγουν εποχιακά αγαθά, οι υπολογισμοί αυτοί πρέπει να πραγματοποιούνται σε τριμηνιαία ή μηνιαία βάση. Έτσι, η διανομή θα είναι ευκολότερη. Για να υπολογιστεί ποιο στοιχείο επηρεάζει περισσότερο την επιβράδυνση ενός κύκλου, είναι απαραίτητο να προσδιοριστεί ο μερικός κύκλος εργασιών.
Κάθε ομάδα που περιλαμβάνεται στο κυκλοφορούν ενεργητικό υπολογίζεται ξεχωριστά σύμφωνα με τους τύπους που παρουσιάζονται.
Παράδειγμα υπολογισμού
Για να κατανοήσετε καλύτερα τον τρόπο υπολογισμού του κύκλου εργασιών του κεφαλαίου κίνησης, πρέπει να εξετάσετε την ανάλυση ενός παραδείγματος. Εάν είναι γνωστό ότι κατά την περίοδο μελέτης (έτος) η εταιρεία έλαβε έσοδα από πωλήσεις κατά 20% λιγότερα, αυτό δείχνει δυσλειτουργία του κεφαλαίου της.
Την ίδια στιγμή, ο αναλυτής διαπίστωσε ότι ο μέσος αριθμός των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων αυξήθηκε στην τρέχουσα περίοδο από 200 έως 240 χιλιάδες ρούβλια. Ο αντίκτυπος αυτών των αλλαγών αντικατοπτρίζει τον δείκτη κύκλου εργασιών για τις προηγούμενες και τις παρούσες περιόδους. Ο υπολογισμός κατά την τρέχουσα περίοδο θα έχει ως εξής:
- Kob1 = (1 - 0.2) ΒΡ0: Sob1 = 0.8 BP0: 240.
Για την προηγούμενη περίοδο, ο δείκτης θα είναι ως εξής:
- Kob0 = ΒΡ0: Sob0 = ΒΡ0: 200.
Ο συντελεστής μεταβολής του κύκλου εργασιών καθορίζεται ως εξής:
- d = Kob1: Kob0 = 0,8 BP0: 240: BP0: 200 = 0,67.
Μπορούμε να συμπεράνουμε ότι ο κύκλος παραγωγής μειώθηκε κατά 33%. Με μια πιο λεπτομερή μελέτη της δομής των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων, είναι δυνατόν να βρεθούν τρόποι για την επίλυση αυτού του προβλήματος. Πρόσθετοι πόροι πάγωσαν στην κυκλοφορία.
Απελευθέρωση ή εμπλοκή στην κυκλοφορία
Η επιβράδυνση ή η επιτάχυνση του κύκλου εργασιών του κεφαλαίου κίνησης οδηγεί στην προσέλκυση ή την αποδέσμευση οικονομικών πόρων.Για τον υπολογισμό του ποσού αυτών των κεφαλαίων, χρησιμοποιείται ο ακόλουθος τύπος:
- OS = BP (τέλος περιόδου): D x (T (τέλος περιόδου) - T (αρχή περιόδου)).
Οικονομική επίδραση Τέτοιες αλλαγές καθιστούν σαφές στον αναλυτή εάν οι πόροι χρησιμοποιήθηκαν ορθολογικά κατά την περίοδο της μελέτης. Εάν ο κύκλος επιταχυνθεί, με το ίδιο ποσό κεφαλαίου κίνησης, η εταιρεία έλαβε περισσότερα κέρδη λόγω της κατασκευής περισσότερων τελικών προϊόντων.
Διαδρομές επιτάχυνσης
Για να αυξήσετε την ταχύτητα ενός κύκλου, υπάρχουν ορισμένοι τρόποι. Ο κύκλος εργασιών του κεφαλαίου κίνησης διευκολύνεται από την εισαγωγή νέας τεχνολογίας και σύγχρονων επιστημονικών εξελίξεων στην τεχνολογική διαδικασία. 
Η παραγωγή πρέπει να είναι όσο το δυνατόν πιο μηχανική, αυτοματοποιημένη. Αυτό οδηγεί σε μείωση του χρόνου που δαπανάται σε μία τεχνολογική λειτουργία. Ο νέος εξοπλισμός κάνει πιο γρήγορα τα τελικά προϊόντα. Θα πρέπει επίσης να μελετήσετε τον ορθολογισμό της εφοδιαστικής.
Μπορεί επίσης να πρέπει να βελτιστοποιηθεί η διαδικασία πώλησης. Εάν η εταιρεία διαθέτει μεγάλο ποσό απαιτήσεων, είναι απαραίτητο να αναθεωρηθεί η διαδικασία υπολογισμού. Για παράδειγμα, η μετάβαση σε ένα σύστημα χωρίς μετρητά θα επιταχύνει κάπως τη διαδικασία. Η μελέτη συγκεκριμένων δεικτών θα βοηθήσει στον προσδιορισμό σε ποια στάδια της καθυστέρησης του κύκλου συμβαίνουν. Η διοίκηση πρέπει κατ 'ανάγκη να ελέγχει τον κύκλο εργασιών. Εάν εντοπιστούν αρνητικές τάσεις, εξαλείφονται το συντομότερο δυνατό.
Με τη βελτιστοποίηση του κύκλου εργασιών του κεφαλαίου κίνησης, η εταιρεία χρησιμοποιεί πιο αποτελεσματικά τους πόρους της. Αυτό έχει ως αποτέλεσμα μεγαλύτερο εισόδημα.
