Jedna od mjera koja se može uvesti odlukom sastanka vjerovnika u vezi s potencijalnim bankrotom je vanjsko upravljanje. Ako vjerovnici i sud imaju razloga vjerovati da bi nepovoljno financijsko stanje moglo nastati kao rezultat nekompetentnih radnji rukovodstva tvrtke, tada mogu primijeniti ovu mjeru. Ponekad je preporučljivo imenovati neovisnog menadžera koji će ispraviti situaciju. Ovaj postupak ima za cilj potpuno obnoviti financijsko stanje pravne osobe koja je na rubu bankrota. U ovom članku razmatramo moratorij na zadovoljavanje zahtjeva vjerovnika.
Ciljevi neovisnog menadžera
Ako se postupak povoljno završi, tada se neće pokrenuti stečajni postupak. Organizacija i dalje postoji kao neovisan tržišni subjekt i sve svoje dugove plaća neovisno.
Da bi postigao ciljeve, neovisni menadžer mora provesti određeni skup mjera, kao i slijediti poseban plan usmjeren na financijsku sanaciju organizacije. Jedna od komponenti takvog plana može biti moratorij na zadovoljavanje zahtjeva vjerovnika.
Što to znači?
To podrazumijeva obustavu svih operacija na ispunjenju dužničkih imovinskih i novčanih obveza u korist vjerovnika. Pravila moratorija vrijede i za plaćanja poreza. Karakteristično obilježje takvog razdoblja uključuje nedostatak ovlaštenja dužnika da samostalno odlučuje koje se isplate mogu izvršiti, a koje ne.
Osim toga, moratorij također ograničava potraživanja povjerilaca. Za to će razdoblje morati zaboraviti na vlastita potraživanja organizacije. Smatra se da uvođenje moratorija može narušiti građanska prava vjerovnika, ali im istovremeno pruža mogućnost računati na potpunu otplatu duga od strane organizacije. Stečajni postupak ne daje takvu šansu.
Uvođenjem moratorija na ispunjavanje zahtjeva vjerovnika, tvrtka ima priliku poslati sredstva koja su bila namijenjena za plaćanje obveza na druge ekonomske i organizacijske mjere neophodne za stabilizaciju financijskih rezultata. Pretpostavlja se da će takve mjere pridonijeti postupnom i bezbolnom izlasku iz financijski nepovoljne situacije.
Uvođenje i djelovanje moratorija regulirano je Federalnim zakonom o stečaju (bankrot), posebno člankom br. 95.
moratorijum
Neovisni rukovoditelj može donijeti odluku o uvođenju moratorija na zadovoljavanje zahtjeva vjerovnika, jer je tijekom ovog razdoblja cijeli upravljački aparat organizacije uklonjen iz obnašanja svojih dužnosti. Ali samo pravosudna tijela mogu ozakoniti službenu zabranu izvršavanja postojećih obveza prema vjerovnicima putem sudskog naloga.
probitačnost
Izvodljivost uvođenja moratorija određuje sud uzimajući u obzir moguće pozitivne učinke koji mogu nastati uslijed obustave izvršenja izvršnih dokumenata.Suđenje o uvođenju moratorija pokreće se na osnovu zahtjeva. Ako Arbitražni sud donese pozitivnu odluku o uvođenju moratorija, tada odmah dolazi do obustave svih plaćanja. Istodobno, plaćanja se mogu obustaviti i dobrovoljno i prisilno.
Ako sam dužnik prepozna svoju financijsku nesolventnost i nemogućnost plaćanja dugovanja, moratorij se objavljuje u trenutku najave stečaja. U slučaju da inicijativa dolazi od kreditnih organizacija, moratorij bi trebao biti objavljen putem medija.
Za bankarske organizacije, odluka o uvođenju moratorija dodijeljena je regulatornom tijelu, odnosno Centralnoj banci Ruske Federacije. No, vrijedno je napomenuti da Središnja banka izuzetno rijetko koristi takav postupak i pribjegava drastičnijim mjerama - odmah oduzima licencu koja omogućava bankarsko poslovanje.
Razdoblje tijekom kojeg je moratorij
Odluka o vremenskom razdoblju za koje će se utvrditi moratorij i za koje će, u skladu s tim, doći do zamrzavanja zadovoljavanja zahtjeva vjerovnika, ovisi o neovisnom upravitelju. A ako se u početnim fazama moratorija ne postignu ciljni pokazatelji, a financijska situacija u poduzeću ne popravi, tada upravitelj ima pravo podnijeti zahtjev za produljenje razdoblja zamrzavanja.
Tijekom moratorija neovisni menadžer ima pravo ne samo zaustaviti isplate akumuliranog duga, već i odbiti izvršiti transakcije sumnjivog karaktera i mogu negativno utjecati na financijsko stanje organizacije. To potvrđuje članak 95. Stečajnog zakona.
Tromjesečno zamrzavanje namirenja potraživanja povjerilaca
Zakonom nije regulirano minimalno razdoblje za koje se mogu utvrditi ograničenja. Međutim, maksimalno trajanje moratorija na zadovoljavanje zahtjeva vjerovnika ograničeno je na tri mjeseca. Odnosno, smrzavanje ne može trajati beskonačno dugo. Zauzvrat, postupak provedbe vanjskog upravljanja može se produžiti na razdoblje do jedne i pol godine, ako je to potrebno za potpunu provedbu svih zadataka.
Kako se mogu razvijati događaji nakon isteka tromjesečnog razdoblja i moratorija na njega? Ako se ishod pokaže povoljnim, tada će se imovina pojaviti u vlasništvu poduzeća koje će se koristiti za vraćanje duga koji je nastao prema vjerovnicima. U ovom slučaju će se završiti stečajni postupak.
U slučaju da se ishod pokaže nepovoljnim i postavljeni financijski ciljevi ne mogu biti postignuti, tada se na općoj skupštini vjerovnika može donijeti odluka o pokretanju stečajnog postupka. Ovaj postupak uključuje prodaju cjelokupne likvidne imovine kako bi se formirala konkurentna novčana masa. To je neophodno za utvrđivanje visine potraživanja vjerovnika. Sredstva koja će moći pomoći u potpunosti će se koristiti za zatvaranje dugova. Na kraju stečajnog postupka, poduzeće će biti likvidirano, a sva odgovornost prema vjerovnicima bit će uklonjena.
Slučajevi s bankama
Ako razmotrimo slučajeve s bankama, u vezi s kojima je Središnja banka odlučila uvesti moratorij na zadovoljavanje zahtjeva vjerovnika, tada su moguća dva događaja. Prvo: banka će joj oduzeti dozvolu, a financijska institucija prestat će s radom. Drugo: bit će donesena odluka o sanaciji (štednja banke). U drugom scenariju, banka će moći nastaviti svoje aktivnosti kao i obično. Odluka o pokretanju reorganizacije u pravilu se donosi samo u odnosu na velike, sustavno važne banke kojima bi oduzimanje licence moglo negativno utjecati na bankarski sustav u cjelini.
Na koga se može prijaviti?
Privremeno zamrzavanje namirenja potraživanja vjerovnika odnosi se na određena plaćanja, čije su obveze nastale prije donošenja odluke o uvođenju vanjskog upravljanja. Ova plaćanja uključuju:
• Plaćanja za izvršnu dokumentaciju.
• Plaćanja zabrane isključenja nekretnina (uključujući one koji su predmet osiguranja hipotekarnog kredita).
• druge vrste dokumenata koji zahtijevaju izvršenje.
• Odluke o naplati akumuliranog duga na plaće ili autorska prava.
• Odluke o naknadi nematerijalne štete.
• Podnošenje zahtjeva za imovinu koja je u nekom drugom vlasništvu.
Za razdoblje moratorija karakteristično je nekoliko značajki. Na dug se ne mogu obračunati razne kazne ili kamate, ne primjenjuje se i indeks inflacije. Sva kamata na zahtjeve ovlaštenih tijela i vjerovnika naplatit će se po stopi ključne stope. Oni se obračunavaju od datuma kada je pokrenulo vanjsko upravljanje i vrijede do donošenja odluke o početku isplate vjerovnicima ili do otvaranja stečajnog postupka.
Ako upravitelj uspije postići dogovor s vjerovnicima, oni mogu umanjiti obračunatu stopu ili smanjiti razdoblje tijekom kojeg će se obračunavati kamate. Treba imati na umu da obračunata kamata ne sudjeluje u postupku utvrđivanja glasova na sastancima povjerilaca.
Moratorij može djelovati i na zahtjeve vjerovnika za nadoknadu gubitaka nastalih u vezi s odbijanjem neovisnog upravitelja da ispuni određene obveze iz ugovora. No, upravitelj nema pravo napustiti one obveze koje su nastale u okviru transakcija koje je odobrio i zaključio u fazi vanjskog upravljanja.
Dok je moratorij na snazi, zastara za sve slučajeve će se obustaviti.
Takve koncesije pozitivno utječu na financijsko stanje poduzeća. Ona se može koncentrirati na postizanje cilja prevladavanja krize.
Treba napomenuti da tijekom moratorija ne postoji mogućnost zaključivanja sporazuma o nagodbi.
Koga ne može pokriti moratorij?
Ne postoji zakonska odredba za moratorij u slučaju bankrota po pojednostavljenoj shemi. U tom slučaju postupak likvidacije poduzeća treba odmah otvoriti jer su vanjsko upravljanje i uvođenje postupaka za financijski oporavak neprihvatljivi.
Moratorij na zadovoljstvo potraživanja povjerilaca ne odnosi se na:
• Isplate plaća.
• Obveze zaposlenika da plaćaju dodatke za djecu.
• Naknade za autorska prava.
• Svaka naknada štete po život ili zdravlje.
• Potraživanja za tekuća plaćanja.
Odnosno, moratorij na zadovoljavanje zahtjeva vjerovnika proteže se i na one obveze koje su nastale prije pokretanja postupka insolventnosti (stečaja). Preostali dugovi koji su nastali tijekom provođenja vanjskog upravljanja, odnosno trenutni zahtjevi, moraju se isplatiti.
Moratorij na ispunjavanje zahtjeva bankarskih vjerovnika
Ne može se uvesti moratorij samo kod pravnih osoba. Može se primijeniti i na banke. Nisu svi građani koji imaju otvorene depozite u bankama svjesni da je moguće primanje osiguranja u sustavu DIA-e kad se uvede moratorij, a ne samo nakon što mu je oduzeta licenca. Takvo je pravilo zapisano u relevantnom zakonodavstvu koje se odnosi na osiguranje depozita. Osiguranje će se plaćati u iznosu ne većem od milijun i četiri stotine tisuća rubalja. Odnosno, njegova je veličina standardna.
Središnja banka Ruske Federacije vrlo rijetko uživa pravo na uvođenje moratorija. To je zato što u pravilu ima sve razloge da prekine djelatnost banke, odnosno oduzme mu licencu.U osnovi, takvi razlozi su sudjelovanje u transakcijama sumnjivog karaktera, gubitak likvidnosti. No, postoji nekoliko presedana za uvođenje moratorija na bankarske organizacije. Središnja banka primijenila je zamrzavanje u odnosu na Nota Bank, Vnesheconombank i Tatfondbank. Razlog za pokretanje moratorijskog postupka bila je nesigurna financijska situacija tih bankarskih organizacija.
Moratorij na zadovoljavanje zahtjeva vjerovnika kreditne institucije predviđa odgodu povrata obveza za najviše 3 mjeseca.
Uvjeti za smrzavanje
Treba ispuniti nekoliko uvjeta na temelju kojih Središnja banka može započeti postupak zamrzavanja:
• Izvršna tijela u banci obustavila su svoj rad.
• Obveze prema vjerovnicima ne ispunjavaju se najmanje tjedan dana.
Istodobno s pokretanjem moratorija u banku će se uvesti privremena uprava.
Činjenica da je u banci uveden moratorij znači da banka tijekom svog rada neće moći ispuniti vlastite obveze. Na primjer, neće biti moguće povući svoj doprinos. Također, banka ne obavlja plaćanja i operacije, s izuzetkom tekućih. Dok je moratorij na snazi, privremena uprava procjenjuje raspoloživu imovinu i tada mora odlučiti: oduzeti dozvolu ili nastaviti s reorganizacijom.
Tijekom moratorija banke još uvijek obračunavaju kamate na račune. Međutim, stopa je 2/3 ključne stope.
Najvažnije je pitanje kako bi se investitori trebali ponašati tijekom moratorija? Klijenti banke imaju pravo na isplatu osiguranja dva tjedna nakon početka moratorija. Istovremeno će primiti puni iznos svog doprinosa i kamata, koji su obračunati po ključnoj stopi. Usput, prijava osiguranja u DIA-u je građansko pravo, a ne njegova dužnost. To potvrđuje i Zakon o nesolventnosti (bankrot).