Les entreprises travaillent dans un but lucratif. En optimisant la performance du fonds de roulement, ils sont en mesure de réduire les coûts et les coûts des produits finis. Cela augmente la compétitivité des biens et services, tout en augmentant la rentabilité. Par conséquent, pour évaluer le travail de l'organisation, certains indicateurs sont utilisés. En particulier, l'efficacité de l'utilisation du fonds de roulement. Les analystes basés sur les données ainsi obtenues peuvent optimiser l'organisation de la production.
Concept général
Les actifs courants sont des ressources qui interviennent dans le domaine de la circulation et de la production pour assurer un cycle technologique continu et la vente des produits finis. Ils comprennent les fonds de circulation et les actifs de production.
Dans le premier cas, ce sont des fonds qui participent directement à la mise en œuvre de la circulation des ressources et dans le second, ils sont assimilés pendant un cycle de production et constituent le prix de revient.
L’efficacité de l’utilisation du fonds de roulement réside dans leur capacité à se transformer rapidement en argent et à être remboursée sous forme de profit. Ce cycle comprend l’étape de l’achat des composants, la création des biens et leur mise en œuvre.
Sources de formation
La vitesse de circulation des ressources de production est influencée par de nombreux facteurs. Pour cela, les indicateurs d'utilisation du fonds de roulement doivent être considérés dans le contexte de leur structure. Cela vous permet de déterminer quel article a un impact plus important sur la vue d'ensemble et lequel moins.
En analysant l'utilisation du fonds de roulement, le service financier devrait procéder à une évaluation en prenant en compte les sources de formation de ces actifs. Le capital affecté à l'organisation de l'activité de production peut être propre ou emprunté.
Les ressources financières propres ne nécessitent pas de paiement pour leur utilisation en circulation. Par conséquent, ils sont préférables. Mais pour élargir ses capacités, la société peut canaliser des sources de financement payantes vers les actifs courants. Le bénéfice tiré de tels événements devrait être supérieur aux frais d’utilisation du capital des créanciers.
Rationnement
Le montant du fonds de roulement doit être surveillé par les analystes financiers et ajusté en fonction des besoins de production. Une accumulation excessive conduira à une utilisation irrationnelle du capital de la société et un manque de ressources provoquera des temps d'arrêt et des perturbations au cours du cycle technologique et de la vente de biens.
Pour évaluer l'efficacité de l'utilisation du fonds de roulement, une technique de normalisation est utilisée. Sur la base des caractéristiques de la production, le montant optimal de chaque article d’actif de production est établi. Il devrait être égal au niveau minimum requis de consommation de ressources.
Chiffre d'affaires
Le taux de rotation est considéré comme l’un des indicateurs les plus importants de l’utilisation appropriée du fonds de roulement. Il fournit des informations sur la rapidité d'investissement dans la production. ressources financières transformés et retournés à la société sous forme de profit. Plus ce processus est rapide, plus la production est rentable.
L'analyse de l'utilisation du fonds de roulement ne va pas sans calculer cet indicateur. Il fournit à l'analyste des informations sur le nombre de cycles que le capital parvient à terminer sur une période donnée. Plus ils sont nombreux, plus l'entreprise réalise rapidement des bénéfices au cours de la période considérée.Par conséquent, son montant total sera également plus élevé.
Le taux de rotation est trouvé par la formule suivante:
KO = environnement BP / OS, où BP - chiffre d'affaires provenant de la vente de produits, environnement OS. - le nombre moyen d'actifs courants pour la période de reporting.
Environnement OS = (OS (début de période) + OS (fin de période)) / 2
En outre, l’analyste peut déterminer le nombre de jours dont l’entreprise a besoin pour effectuer un cycle complet.
Durée du chiffre d'affaires
Les ratios de fonds de roulement utilisés par les services financiers de la société dans leurs activités analytiques suggèrent le calcul de la durée de la période pour laquelle un cycle complet se produit.
Selon le périmètre de l'entreprise, il peut être calculé mensuellement, trimestriellement ou annuellement.
Pour le calcul, prenez un coefficient indiquant le nombre de cycles de la période de rapport et comparez-le avec la durée de cette période. La formule ressemblera à ceci:
D = T / KO, où T est le nombre de jours de la période.
En comparant ces indicateurs en dynamique, nous pouvons déterminer si des fonds ont été débloqués ou de plus attirés dans la circulation. Avec l'accélération de ce processus, l'entreprise a la possibilité de canaliser les fonds disponibles vers d'autres besoins importants.
Facteur de charge
L’évaluation de l’utilisation du fonds de roulement implique le calcul du montant des ressources allouées pour recevoir 1 RUB. chiffre d'affaires. Une telle analyse permet à la direction de la société de trouver des moyens d'améliorer l'utilisation du fonds de roulement à l'avenir.
Le facteur de charge est trouvé par la formule suivante:
KZ = environnement OS / BP
Si vous multipliez le résultat par 100, vous pouvez obtenir l'intensité du fonds de roulement en pourcentage. Cela reflète la rentabilité de l’utilisation de ressources financières pour obtenir un plus grand pouvoir de négociation.
Exemple de calcul
Afin de bien comprendre comment les indicateurs d'utilisation du fonds de roulement sont calculés, il sera plus correct de calculer cette technique à l'aide d'un exemple.
Au cours de la période de référence, l’entreprise a perçu un chiffre d’affaires de 20 000 roubles, alors que le nombre moyen d’actifs courants s’élève à 5 000 roubles. Lors de la planification, le service financier prévoyait une augmentation des ventes de 20%. De plus, il a été calculé que le taux de rotation accélèrerait exactement 1 fois.
Il est nécessaire de déterminer le montant des fonds libérés de la circulation. Le calcul sera comme suit:
KO = 20/5 = 4 vol.
D = 360/4 = 90 jours.
Au cours de la période de planification, le nombre de révolutions sera de 1. Cela signifie qu’il est prévu de réaliser 5 cycles au total. Chacun d'eux sera égal à 72 jours.
Si les recettes au cours de la période de planification augmentent de 20%, elles seront égales à 24 000 roubles. Le déblocage des fonds sera:
BC = 24/4 - 24/5 = 1,2 mille roubles.
L'entreprise peut investir ces fonds dans la modernisation d'équipements ou dans le développement de nouvelles technologies de production.
Moyens d'améliorer les performances
Pour optimiser le travail des sources financières, la direction de l'entreprise doit envisager les moyens suivants d'utiliser le fonds de roulement.
Il est possible d'utiliser rationnellement les ressources disponibles si elles sont rationnées et raisonnablement réduites. Pour ce faire, les stocks excédentaires peuvent être éliminés. Dans certains cas, il est nécessaire d'améliorer l'approche de la normalisation elle-même, afin de la rapprocher des conditions de production.
Le service des achats et l'entreposage peuvent également nécessiter une attention accrue de la part de la direction. Améliorer l'organisation de son travail contribuera à réduire le roulement.
L'utilisation de nouvelles technologies et de nouveaux équipements contribue également à accélérer le chiffre d'affaires.
Après avoir examiné les principaux indicateurs de l’utilisation du fonds de roulement, il est possible de conclure que leur application permet à la direction d’identifier les contraintes et de les éliminer à l’avenir à toutes les étapes du cycle. L’obtention directe d’un chiffre d’affaires plus important en dépend directement.
