La crisis de 2008 no es solo un fenómeno. Este evento ha llevado a la mayor disminución global en el desempeño económico global en las últimas décadas. Sus consecuencias se han generalizado tanto que todavía se sienten en todo el mundo. Este es un tema serio, por lo que debe profundizar en su estudio.
Antecedentes
La crisis de 2008, como cualquier otro fenómeno significativo, tuvo ciertas causas y fuentes. Los expertos identifican varios requisitos previos importantes que provocaron el colapso del sistema financiero global.
La naturaleza cíclica general del desarrollo económico jugó un papel en esto. Las fluctuaciones son normales. Pero las recesiones económicas suelen ir seguidas de auges. Por lo tanto, los ciclos son periódicos. Pero la crisis de 2008 condujo a una rápida disminución de la economía. Se compara en escala con la Gran Depresión de la década de 1930. ¡El comercio mundial cayó un récord de diez por ciento! La recuperación comenzó a observarse solo en 2011. Y hasta ahora, el comercio mundial va muy por detrás de las tasas de crecimiento anteriores a la crisis.
Los requisitos previos también incluyen desequilibrios en los flujos de capital y el comercio internacional. Y el sobrecalentamiento del mercado crediticio, en el que el ritmo del crecimiento económico se vuelve incontrolable, absorbe recursos públicos y privados, lo que finalmente termina en recesión. Pero en 2008, terminó con una crisis hipotecaria. Fue el resultado de una expansión crediticia que tuvo lugar entre 1980 y 2000.
Orígenes: EE. UU.
Todos saben que la recesión económica mundial ha comenzado la crisis hipotecaria de 2008 en los Estados Unidos. Hubo una rápida quiebra de la gran mayoría de las instituciones financieras y una caída en los precios de las acciones. Vale la pena señalar que los requisitos previos para esta crisis hipotecaria se remontan a 2006, cuando se registró una disminución en el número de casas vendidas. Y en la primavera de 2007, la situación se tragó las hipotecas de alto riesgo. Como resultado, esta crisis se convirtió en financiera y comenzó a atraer no solo a los Estados Unidos.
La naturaleza global de la situación se puede sentir al referirse a los cálculos realizados por especialistas del Instituto de Finanzas Internacionales de Washington. ¡Durante todo el 2007 y la primera mitad del próximo, los bancos de varios estados cancelaron alrededor de $ 390 mil millones debido a sus pérdidas! Y la mayoría de estos fondos vinieron en Europa.
La crisis financiera de 2008 redujo el valor de las corporaciones estadounidenses en un 40%. La caída en los mercados europeos superó el 50%. En cuanto a Rusia, el valor de nuestros índices bursátiles era inferior a ¼ del nivel que prevalecía antes de la crisis.
Explicación del gobierno
A principios de 2011, las autoridades estadounidenses publicaron un informe final, que luego fue ordenado por el entonces presidente interino Barack Hussein Obama. Se realizó una investigación exhaustiva preliminar de las causas de la crisis. Que, de hecho, fueron publicados en el informe.
El gobierno de los Estados Unidos creía que la crisis de 2008 desencadenó las fallas observadas en la regulación financiera, así como las violaciones en el gobierno corporativo. Condujeron a riesgos excesivos.
La deuda demasiado elevada de los hogares desempeñó un papel y el crecimiento del llamado sistema bancario "en la sombra", que no estaba regulado por nadie. Además, la prevalencia generalizada de derivados se atribuyó a los supuestos. Estos contratos de bolsa a mediados de cero eran valores muy populares, pero muy "exóticos".
Cómo se propagó el fenómeno
La crisis financiera de 2008 se tragó instantáneamente a los países desarrollados del mundo. En el período que reinó antes de esta fecha, el comercio mundial creció constantemente. El ritmo promedio fue de aproximadamente 8.74%.Pero tan pronto como el volumen de los préstamos bancarios se redujo drásticamente, y la demanda de servicios y bienes no solo cayó, sino que colapsó, los indicadores cayeron al 2,95%. Después de lo cual, un año después, se registró una caída adicional de otro 11.89%.
Todo esto llevó al hecho de que el 08.10.2008 todos los principales bancos centrales del mundo tomaron una decisión sin precedentes: reducir sus tasas de interés. Las únicas excepciones fueron Rusia y Japón. Este paso fue considerado como el reconocimiento final del colapso de la economía.
Dos días después, se celebró en Washington una reunión de ministros de finanzas y banqueros centrales de Japón, Francia, Estados Unidos, Canadá, Italia, Alemania y el Reino Unido. Durante su reunión, se aprobó un plan anticrisis. Se decidió tomar "medidas excepcionales y urgentes". Además, el plan incluía el uso de los fondos disponibles para apoyar a las instituciones financieras de importancia sistémica.
Luego, el 14 de noviembre de 2008, los líderes del G20 organizaron una cumbre contra la crisis. Durante esta reunión, se adoptó una declaración que contenía principios generales para la reorganización de las instituciones financieras de importancia mundial y los mercados en general.
Tres semanas después, el Banco de Inglaterra y el BCE redujeron significativamente las tasas de interés, ya que la amenaza de deflación se estaba gestando más rápidamente. Y pronto llegaron las malas noticias. Resultó que el PIB de la zona euro para el segundo y tercer trimestre de 2008 disminuyó un 0,4%. Esto significó que, por primera vez en 15 años, una recesión superó a la economía europea.
¿Qué pasó en Rusia?
La crisis de 2008 no pudo afectar la economía de nuestro país. Aunque inicialmente, según un informe del Banco Mundial, en Rusia inicialmente solo afectaba al sector privado.
Una señal alarmante ese año fue una tendencia a la baja en los mercados bursátiles, observada en mayo, que terminó en un colapso de las cotizaciones en julio. La "característica" rusa se convirtió en una enorme deuda corporativa externa, y muy insignificante: la deuda estatal.
En el otoño, la crisis económica mundial de 2008 comenzó a absorber a nuestro país. Los índices bursátiles MICEX y RTS colapsaron, los precios de exportación comenzaron a disminuir, la producción industrial comenzó a caer. Y, por supuesto, hubo algunos recortes de empleos. En octubre, el PIB cayó un 0,4%. Esto indicó el comienzo de una recesión.
En primer lugar, el estado estaba comprometido con el reembolso de la deuda externa y la recapitalización de los principales bancos. Para apoyar el sistema financiero, los fondos tenían que gastarse más del 3% del PIB. Si cree en los datos del Banco Mundial, estas medidas han valido la pena. El sistema bancario se ha estabilizado, a pesar de las condiciones de escasez de liquidez extrema. Grandes instituciones escaparon a la bancarrota, los depósitos en moneda extranjera comenzaron a crecer y se reanudó el proceso de consolidación.
Sin embargo, los intentos de evitar la depreciación del rublo no tuvieron éxito. Se perdió alrededor de ¼ del fondo de oro y divisas del país. Por lo tanto, en noviembre de ese año, comenzó la implementación de la llamada "devaluación suave", que, según algunas opiniones, obligó a muchas empresas a reducir su producción y retirar el capital de trabajo al mercado de divisas.
Grecia
La crisis de 2008 en Rusia sacudió enormemente la economía. Pero, afortunadamente, nuestro país no ha sufrido tanto como Grecia.
El hecho es que el gobierno de este país pidió prestado una cantidad astronómica que cubriría el déficit presupuestario. La deuda se volvió peligrosamente grande para 2010, y después de la publicación de información sobre la macroeconomía de Grecia, la situación se volvió deplorable. La cantidad fue tan grande que el gobierno de Karamanlis incluso suprimió su tamaño.
En 2011, resultó que la deuda pública externa de Grecia era de 240 mil millones de euros. Esta cantidad excede el 140% del PIB del estado. La globalización se puede realizar si tenemos en cuenta el hecho de que en 2009 Grecia pidió prestado solo 80 mil millones. Como resultado, el déficit del país ascendió al 12,7% del PIB. A pesar de que en Europa solo se permite el 3%.
Debido al hecho de que el gobierno no podía pagar la deuda, se redujo el gasto del sector público.Esto condujo a manifestaciones, protestas y disturbios. Las causas de la crisis de 2008 jugaron un papel importante en esto. Lo más triste es que la situación no ha mejorado hasta ahora. En 2015, Grecia cayó en default, convirtiéndose en el país más endeudado.
República de belarús
La situación económica de este estado no se vio afectada de inmediato por todos los motivos enumerados anteriormente. Las consecuencias de la crisis de 2008 también aparecieron con cierto retraso. Todo debido al subdesarrollo de los mercados financieros y bursátiles.
Sin embargo, hubo una disminución. Principalmente debido a una disminución en los volúmenes de producción en los estados con los que Bielorrusia se asoció. La consecuencia de esta recesión fue una disminución de la demanda de bienes de exportación individuales. Ellos, en el caso de Bielorrusia, eran metales ferrosos, productos de ingeniería, productos derivados del petróleo y fertilizantes de potasa.
Pero la situación se intensificó especialmente en 2011. El rublo bielorruso cayó un 75%, depreciando a una velocidad récord. Al mismo tiempo, el curso formal se mantuvo, mientras que el real, "negro", lo superó dos veces. Pero al final, se reconoció la devaluación.
La situacion en Ucrania
La crisis financiera mundial de 2008 envolvió este estado. Una situación extremadamente difícil reinaba en Ucrania en ese momento. Después de todo, el gobierno al comienzo de la crisis tomó un gran préstamo del Fondo Monetario Internacional. Su monto ascendió a 16.5 mil millones de dólares. Gran capital, dado que la reserva de Ucrania era de solo 32 mil millones y, por cierto, se tomó un préstamo para pagar deudas a los prestamistas occidentales.
Naturalmente, las consecuencias de la crisis de 2008 en Ucrania fueron globales. Solo en octubre, la producción industrial cayó casi un 20%. Y el PIB en noviembre cayó un 16,1%. La caída de la moneda también ocurrió. El precio de un dólar saltó de 4.6 hryvnia a 10.
No es sorprendente que el 19 de diciembre, el Banco Nacional de Ucrania anunció un incumplimiento interno. Antes de esto, la NBU estableció una prohibición sobre el retiro anticipado de fondos de depósitos. Debido a qué, los depósitos hryvnia de los ciudadanos se depreciaron. Y las tasas de los préstamos emitidos anteriormente aumentaron una vez y media. Según las estadísticas, la deuda de las personas con préstamos en moneda extranjera aumentó de 130 mil millones a 191.7 mil millones. Y esto sin tener en cuenta el aumento de las tasas, sino solo debido a la caída de la hryvnia.
También hubo un déficit en la balanza comercial exterior. Esto significaba que las importaciones excedían las exportaciones. En 10 meses, el déficit alcanzó los $ 17 mil millones. Para cubrirlo, tuve que usar fondos prestados.
A finales de 2009 se anunció que la crisis mundial de 2008 provocó una caída del PIB de Ucrania en un 14,8%. Y este indicador se ha convertido en uno de los peores de la historia en todo el mundo. La situación era más grave solo en Estonia y Botswana (con la excepción de la notoria Grecia).
¿Qué paso en China?
Antes de la crisis en China, las cosas iban muy bien. 2007 fue el quinto año consecutivo en el que el PIB creció en más del 10%. Luego, la tasa de crecimiento de la economía estatal alcanzó resultados sorprendentes. Superó todos los indicadores en los últimos 13 años, alcanzando el 11.4%.
Pero la economía estadounidense comenzó a entrar en recesión. Y la tasa de crecimiento de la economía de China comenzó a disminuir lenta pero seguramente. Esto se vio afectado por un fuerte aumento en el número de impagos en los Estados Unidos de hipotecas en agosto, aquí es donde todo comenzó.
La reserva de divisas de China en el otoño de 2008 ascendió a $ 2 billones, pero en los últimos tres meses de 2008, ha disminuido a 1,9 billones. Además, las autoridades chinas decidieron invertir 586 mil millones en la actualización de la infraestructura, y también en el desarrollo de la agricultura. La cantidad indicada fue igual al 18% del PIB. Se gastaron mil millones menos en la implementación de un paquete de medidas contra la crisis.
Además, a fines del otoño de 2008, se registró un fuerte aumento en el número de desempleados. La situación era tan crítica que cerraron las fábricas que liberaban bienes para la exportación. En este sentido, el gobierno decidió reorientar la economía a la demanda interna.
Lo más difícil para la RPC fue precisamente noviembre de 2008. Hay que decir que el gobierno actuó de manera muy competente.Seis meses después, en marzo de 2009, el país volvió al nivel de producción anterior a la crisis. Aún más: el país logró obtener ¼ más de ganancias que en el mismo período del pasado, 2008.
Impacto social
Naturalmente, un evento de tal escala global no podría sino afectar a la sociedad. El principal punto negativo fue el rápido aumento del desempleo. Que continúa hasta nuestros días. En Europa y EE. UU., La tasa de desempleo supera el 10% (aunque el nivel permitido es solo del 4%). En Rusia, según los resultados de la crisis, este indicador ascendió a más del 11%. Ahora, a partir de septiembre de 2016, la tasa oficial de desempleo se ha reducido al 5.2%.
Pero la peor parte de la crisis es el aumento de suicidios. Las dificultades financieras han causado suicidios en todo el mundo. A menudo iban acompañados del asesinato de seres queridos y familiares. Entonces, por ejemplo, el 21/08/2008, un agente de bolsa en Mumbai estranguló a su esposa embarazada y luego se ahorcó. Los grandes empresarios fallecieron voluntariamente uno tras otro: Kartik Rajaram se pegó un tiro, matando a cinco miembros de su familia, Kristen Schnor se ahorcó, Adolf Merkle se arrojó debajo de un tren, Stephen Goode se pegó un tiro en la cabeza, como Vladimir Zubkov, James MacDonald y muchos otros que no pudieron hacer frente. con la crisis En Rusia, por cierto, la frecuencia de suicidios ha aumentado de 14 a 29 por cada 100.000 habitantes.
Continuación
Lamentablemente, la crisis económica de 2008 no terminó. Por supuesto, la situación en el mundo se ha estabilizado un poco, pero la mayoría de los países todavía están en recesión. Desde 2015, se ha observado la inestabilidad previa del crecimiento económico, así como la aparición de riesgos geopolíticos siempre nuevos causados por conflictos bien conocidos.
La recuperación continúa, pero es tan desigual que la gran mayoría de las personas no lo sienten. Hace un año, Christine Lagarde, directora de distribución del FMI, dijo que la economía mundial todavía sufre los efectos de lo que sucedió en 2008. Y no se puede decir con certeza cuánto durará esto. Y unos meses más tarde, el New York Times publicó material en el que se decía que los bancos centrales de los países desarrollados aún no pueden superar los efectos de la crisis.
La economía está creciendo extremadamente lentamente, las inversiones se realizan con una actividad mínima, la inflación casi no se registra. Y esto ni siquiera está mirando las bajas tasas del Banco Central. El incidente conmocionó mucho a las personas, por lo que no es sorprendente que las empresas y los consumidores se comporten como si nunca pasaran tiempos difíciles.
Vale la pena mencionar que en los últimos años, se ha notado el importante papel de la economía china. No es sorprendente, ya que representa aproximadamente 1/3 del crecimiento financiero global. Si cree en los datos de la Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económico, en este momento la situación en China es mejor que en los Estados Unidos. Esto no esta mal. Lo principal es que China no tiene una recesión. Porque tal incidente se convertirá en un factor de riesgo importante para la economía global. Y no se sabe cómo podría terminar con la repetición de 2008.