Allmän likviditetsgrad - enkel att sälja eller konvertera vissa materiella eller andra värden till riktiga pengar för att täcka kortfristiga finansiella skulder. Analysen av detta förhållande ger således en prognos för om företaget fullt ut kan täcka alla ekonomiska åtaganden som det för närvarande har.
Vad bestäms av likviditet?
Alla tillgångar som innehas av ett visst företag visas i sin balansräkning och var och en av dessa faktorer har sin egen likviditet:
- medel som för närvarande finns på kassan eller på företagets konton;
- värdepapper eller bankräkningar;
- närvarande fordringar, såväl som värdepapper och emitterade lån
- lager av råvaror och varor som finns i lager;
- byggnader och strukturer;
- utrustning och maskiner;
- oavslutad konstruktion.
Vad är det här?
Den totala likviditetsgraden är en finansiell indikator för beräkningen av vilken företagets rapportering används. Detta verktyg låter dig bestämma om ett företag kan betala av aktuell skuld med sina omsättningstillgångar. Huvudpoängen med sådana indikatorer är att jämföra företagets skuldbelopp med det arbetskapital som krävs för att säkerställa återbetalning av sådana skulder.
Därför överväger vi flera likviditetsförhållanden, liksom formler för deras beräkning:
- total likviditetsgrad;
- snabbt förhållande;
- absolut likviditetsgrad;
- netto rörelsekapital.
Nuvarande likviditet
Den nuvarande likviditetsgraden (täckningsgrad eller total likviditetsgrad) är förhållandet mellan företagets omsättningstillgångar och olika kortfristiga skulder. Källan till dessa uppgifter är balansräkningen. Samtidigt är det inget svårt att beräkna den totala likviditetsgraden om all nödvändig information finns tillgänglig. Formeln är som följer:
- kortfristiga tillgångar (ej inklusive långfristiga fordringar) / alla närvarande kortfristiga skulder.
Vad visar han?
Denna kvot visar om företaget kan återbetala kortfristiga skulder med endast sina omsättningstillgångar. Ju högre indikator, desto starkare kommer en viss organisations solvens att öka. Den allmänna likviditetsgraden, vars beräkningsformel visades ovan, avgör inte bara hur lösningsmedel företaget är för tillfället utan gör det också möjligt för dig att fastställa företagets ekonomiska tillstånd i händelse av nödsituationer.
Den normala indikatorn för denna koefficient är från 1,5 till 2,5. I detta fall beror siffran på det område som det aktuella företaget verkar i. Det bör noteras att eventuella avvikelser är båda ogynnsamma både under och över den fastställda normen. Om den nuvarande (totala) likviditetsgraden är mindre än 1, indikerar detta en allvarlig ekonomisk risk, eftersom företaget inte har förmågan att konsekvent betala sina kortfristiga åtaganden. I händelse av att denna koefficient har ett värde på mer än 3, kan kapitalstrukturen som används av företaget erkännas som irrationell.
Beroende på det område som företaget verkar i, liksom på grundval av kvaliteten och strukturen på de tillgångar som finns tillgängliga, kan detta värde variera avsevärt.
funktioner
Det är värt att notera att täckningsgraden (total likviditet) enbart inte ger en fullständig bild av en organisations arbete. I den överväldigande majoriteten av fallen kan de företag som har obetydlig produktions- och materiella lager, men samtidigt har tillgång till pengar på betalningssedlar säkert arbeta med lägre skattesatser. Vad kan inte sägas om företag som har stora lager av materiella tillgångar och säljer sina varor på kredit.
Ett annat alternativ för att verifiera tillgången på tillgångarna är att bestämma den akuta likviditeten. Det är värt att notera att ofta alla typer av leverantörer, banker och aktieägare är intresserade av denna indikator, snarare än att försöka ta reda på den totala likviditetsgraden i balansräkningen, eftersom företaget under sitt arbete kan stöta på olika omständigheter där det omedelbart kommer att behöva betala vissa oförutsedda kostnader. . Därför kommer hon att behöva använda alla värdepapper, kontanter, kundfordringar, liksom alla andra medel, det vill säga alla tillgångar som så småningom kan konverteras till kontanter.
Vad visar detta förhållande?
Snabbt förhållande Det låter dig också bestämma om ett företag kan betala av alla kortfristiga skulder som finns med omsättningstillgångar. I detta liknar han det som utgör värdet på den allmänna likviditetsgraden. Men i det här fallet är skillnaden att beräkningen använder uteslutande medelvätska, liksom mycket likvida omsättningstillgångar, som inkluderar pengar i operativa konton, alla typer av råvaror, varor och fordringar med kort löptid.
Vad är dess skillnad från generalen?
I princip kännetecknar den allmänna likviditetsgraden samma sak, men i det här fallet använder beräkningsprocessen helt andra indikatorer, det vill säga att ofullständig produktion inte beaktas, liksom företagets lager av specialmaterial, halvfabrikat och alla typer av komponenter. En balansräkning används också som en källa till all nödvändig information, men samtidigt tas de aktier som finns i företaget inte som en del av tillgångarna, eftersom om deras tvångsförsäljning är nödvändig kommer förluster att vara maximalt möjliga.
Hur viktigt är det?
Faktum är att många inte förstår att denna finansiella kvot är en av de viktigaste och visar hur många kortfristiga åtaganden som kan återbetalas omedelbart med hjälp av olika medel på kontona, liksom kortfristiga värdepapper eller kvitton från kundfordringar skuld. Ju högre indikator, desto högre blir företagets solvens. En normal indikator är ett värde på mer än 0,8, vilket visar att kommande kvitton och kontanter som redan finns i företaget fullt ut kan täcka företagets nuvarande skulder.
Hur ökar du det?
För att öka värdet på denna indikator är det nödvändigt att vidta åtgärder som syftar till att öka det nuvarande rörelsekapitalet samt locka till sig alla typer av lån och lån. Men om värdet på denna koefficient är mer än tre, kan det indikera att kapitalstrukturen är irrationell. Det finns många orsaker till att sådan likviditet kan bildas. Exempel: långsam omsättning av finanser som investerats i olika lager samt ökning av fordringar.
Av denna anledning är det också viktigt att överväga absolut likviditetsgrad, vars värde bör vara högre än 0,2.
Vad visar den absoluta likviditetsgraden?
Denna kvot visar hur mycket kortfristig skuld en organisation kan återbetala med endast de mest likvida tillgångarna, det vill säga kortfristiga värdepapper, liksom de kontanter som den har.
Absolutt likviditetsgrad är förhållandet mellan kontanter, liksom kortfristiga finansiella investeringar som finns i alla kortfristiga skulder, dvs kortfristiga skulder företag. Källan till den nödvändiga informationen är balansräkningen på samma sätt som vid fastställandet av aktuell likviditet, men i detta fall beaktas endast kontanter och likvida medel.
Hur ska det vara?
Som nämnts ovan anses värdet på denna indikator vara mer än 0,2 som normen. Ju högre denna siffra är, desto bättre är företagets solvens. Återigen indikerar en överskattad indikator att företaget använder en irrationell kapitalstruktur och det finns för mycket oanvända tillgångar.
Således, om kassabalansen upprätthålls på rapporteringsdatumnivån, kan all kortfristig skuld som finns i företaget vid detta datum återbetalas helt inom fem dagar. Denna regleringsbegränsning används i processen för finansiell analys av utländska experter. Det finns emellertid ingen exakt motivering av vilken anledning, för att upprätthålla en normal likviditetsnivå bör mängden närvarande kontanter täcka minst 20% av alla kortfristiga skulder.
Men i alla fall är det bäst att försöka se till att denna indikator motsvarar ett visst värde och att ditt företag har tillräcklig absolut likviditet på den nuvarande marknaden, eftersom detta kommer att bidra till företagets konkurrenskraft och attraktionen av ytterligare investeringar.
