Jokainen markkinataloussegmentissä sijaitseva yritys toimii voittoa tavoitteena. Jotta sen määrä olisi mahdollisimman suuri, johto tekee useita päätöksiä, jotka edistävät kaikkien indikaattorien optimointia. Kerää tarvittavat tiedot auttavat yrityksen taloudellista ja analyyttistä palvelua.
Yksi hänen työnsä tärkeimmistä alueista on sellaisen indikaattorin kuin käyttöpääoman vaihtuvuuden tutkiminen. Voitto määrä riippuu suoraan sen nopeudesta. Yrityksen toiminnan laadullisen analyysin jälkeen käyttöpääoman liikkumisen indikaattoreiden perusteella on mahdollista seurata negatiivisia kehityksiä yrityksen kehityksessä ja poistaa ne tulevaisuudessa.
Käyttöpääoman kokonaisarvo
Käyttöpääoma edustaa liikkeeseenlaskeville rahastoille ja tuotantovaroille osoitettuja resursseja eri organisaatioiden liiketoiminnan jatkuvuuden helpottamiseksi.
Tämä yrityksen omaisuus muodostaa omaisuuden, joka yhden syklin aikana siirtää tuotteiden täyden arvon. Tällöin liikkuvat rahastot menettävät aineellisen muodon. Aika, jonka aikana yksi tuotantosykli tapahtuu, heijastaa yrityksen käyttöpääoman vaihtosuhdetta.
Pääomasykli kulkee kolmen vaiheen läpi. Hankintavaiheessa rahoituslähteet sijoitetaan tuotteiden valmistukseen tarvittaviin resursseihin. Seuraavaksi tulee tuotantovaihe. Raaka-aineet, materiaalit jne. Muutetaan valmiiksi tuotteiksi. Viimeinen vaihe on markkinointi. Yhtiö saa rahavaroja, jotka heijastavat toiminnan tulosta.
Lyhytaikaisten varojen rakenne
Käyttöpääoman liikevaihto ansaitsee talouspäälliköiden ja johdon lisääntyneen huomion. Tämä indikaattori heijastaa kuinka nopea tuotantosykli on. Siihen sisältyy liikkeeseenlaskuvaroja ja tuotantoomaisuutta.
Jotta voisit löytää tapoja nopeuttaa käyttöpääoman vaihtamista vähentämällä tämän ajanjakson kestoa, sinun on ymmärrettävä, mitkä resurssit ovat syklin mukana.
Tuotantovarat ovat mukana tuotantoprosessissa materiaalisessa muodossaan ja ne kulutetaan täysimääräisesti. Ne sisältävät polttoainetta, raaka-aineita, astioita, oman tuotannon puolivalmiita tuotteita, kuluvia tuotteita ja laskennalliset kulut.
Vaihtorahastot vastaavat pääomavirtojen palvelemisesta. Niihin sisältyy varastoihin sijoitettuja rahoituslähteitä, maksamattomia lähetettyjä tuotteita, rahaa tileillä ja kassakoneissa sekä selvitysrahoitusta. Kerroin, joka määrittää yritysten käyttöpääoman vaihtuvuuden, riippuu suuresti yllä olevien resurssien koosta.
Käyttöpääoma
Tuotantoprosessin organisoinnin pääkriteeri on sen jatkuvuus, johdonmukaisuus ja nopeus. Laskemalla käyttöpääoman vaihtosuhde alla olevan kaavan mukaisesti, finanssianalyytikkojen on määritettävä optimaalinen resurssien määrä.
Tämä on niiden vähimmäiskoko, joka pystyy takaamaan lopputuotteiden täyden tuotannon. Tätä varten suoritetaan käyttöpääoman rationointi. Tämä menettely suoritetaan nykyisen suunnittelun aikana. Tässä tapauksessa kaikki tutkitun objektin toiminnan piirteet otetaan huomioon.
säännöstely
Käyttöpääoman vaihtuvuuden optimaaliset indikaattorit saavutetaan resurssien järkevällä käytöllä. Yrityksen sujuvan toiminnan kannalta määritetään raaka-aineiden, polttoaineiden, puolivalmisteiden jne. Kulutusaste ja määrät.
Jos resursseja ei ole riittävästi, seisokkeja tapahtuu. Tämä johtaa suunniteltujen ohjelmien vajaakäyttöön. Ja liian suuri kertyminen myöntää rahojen järjenvastaista käyttöä. Kierrätysrahastoihin jäädytettyjä varoja voitaisiin käyttää uusien laitteiden hankkimiseen, tutkimukseen jne.
Siksi rationointi suorittaa erittäin tärkeän tehtävän, vähentäen käyttöpääoman vaihtuvuutta. Suunnittelu toteutetaan ottaen huomioon tuotantoolosuhteet mahdollisimman vastuullisesti.
Suorituskyvyn arviointi
Käyttöpääoma muodostuu eri lähteistä. Ne voivat olla yhtiön nettotulos, pankkien luottovarat, kaupalliset maksun lykkäykset, osakkeenomistajien pääomat, budjetin lisäykset, ostovelat.
Samanaikaisesti käytetään sekä maksettuja että ilmaisia lähteitä. Siksi liikkeeseen suunnatun rahoituksen tulisi olla kannattavampaa kuin sen houkuttamismaksu. Täydellisen analyysin suorittamiseksi lasketaan käyttöpääoman vaihtuvuuden indikaattorit:
- liikevaihtosuhde;
- yhden syklin kesto;
- kuormituskerroin.
Tämän alueen optimointiprosessissa on tärkeää varmistaa paras tasapaino kannattavuuden ja vakavaraisuuden, omien ja lainattujen rahoituslähteiden välillä. Siksi analyysi suoritetaan globaalisti.
Ilman pääomarakenteen optimointia, joka heijastuu tilinpäätöksen muodossa 1 ”Tase”, ei ole mahdollista saada tyydyttävää tulosta.
Laskentakaavat
Käyttöpääoman arvioimiseksi käytä tiettyä indikaattorijärjestelmää. Aluksi analyytikko määrittelee tutkimusjaksolla tapahtuvien syklien kokonaismäärän. Tästä näkökulmasta käyttöpääoman liikevaihto, jonka kaava esitetään jäljempänä, määritellään seuraavasti:
- Kob = myyntitulot: Keskimääräinen käyttöpääoma.
Tällaista analyysiä varten tarvitaan lomakkeiden 1 ja 2 tiedot. Esitetyllä laskelmalla, joka perustuu kaavaan, on seuraava muoto:
- Cob = s. 2110, muoto 2: (s. 1100 (kauden alku) + s. 1100 (kauden loppu)): 2.
Tämän indikaattorin esittämiseksi päivinä käyttöpääoman liikevaihto, jonka kaava esitetään alla, näyttää seuraavalta:
- T = D: Cob, missä D on tutkimusjakson päivien lukumäärä (ehkä 360, 90 tai 30 päivää).
Kausituotteita tuottavien yritysten laskelmat on tehtävä neljännesvuosittain tai kuukausittain. Joten rationointi on helpompaa. Jotta voidaan laskea, mikä komponentti vaikuttaa voimakkaammin yhden jakson hidastumiseen, on määritettävä osittainen liikevaihto.
Jokainen lyhytaikaisiin varoihin sisältyvä ryhmä lasketaan erikseen esitettyjen kaavojen mukaisesti.
Laskentaesimerkki
Jotta ymmärrät paremmin kuinka käyttöpääoman liikevaihto lasketaan, sinun on harkittava esimerkin analysointia. Jos tiedetään, että yritys sai tutkimuskaudella (vuonna) tuloja myynnistä 20% vähemmän, tämä osoittaa sen pääoman toimintahäiriön.
Samanaikaisesti analyytikko totesi, että vaihto-omaisuuden keskimääräinen lukumäärä nousi kuluvana ajanjaksona 200: sta 240 tuhanteen ruplaan. Tällaisten muutosten vaikutus heijastaa edellisen ja nykyisen kauden liikevaihtosuhdetta. Kuluvan ajanjakson laskelma on seuraava:
- Kob1 = (1 - 0,2) BP0: Sob1 = 0,8 BP0: 240.
Edellisen jakson indikaattori on seuraava:
- Kob0 = BP0: Sob0 = BP0: 200.
Liikevaihdon muutoskerroin määritetään seuraavasti:
- d = Kob1: Kob0 = 0,8 BP0: 240: BP0: 200 = 0,67.
Voidaan päätellä, että tuotantosykli laski 33%. Tarkemmin tutkimalla käyttöomaisuuden rakennetta on mahdollista löytää tapoja tämän ongelman ratkaisemiseksi. Lisäresurssit jäätyivät liikkeeseen.
Vapauttaminen tai osallistuminen liikkeeseen
Käyttöpääoman vaihtuvuuden hidastaminen tai kiihdyttäminen johtaa taloudellisten resurssien houkuttelemiseen tai vapauttamiseen.Näiden varojen määrän laskemiseksi käytetään seuraavaa kaavaa:
- OS = BP (kauden lopussa): D x (T (kauden lopussa) - T (kauden alussa)).
Taloudellinen vaikutus Tällaiset muutokset tekevät analyytikolle selväksi, käytettiinkö resursseja rationaalisesti tutkimusjaksolla. Jos jakso kiihtyi samalla käyttöpääomalla, yritys sai enemmän voittoa johtuen enemmän lopputuotteiden valmistuksesta.
Kiihtyvyyspolut
Yhden jakson nopeutta voidaan lisätä tietyillä tavoilla. Käyttöpääoman vaihtoa helpottaa uuden tekniikan ja nykyaikaisen tieteellisen kehityksen käyttöönotto teknologiaprosessiin. 
Tuotannon tulisi olla mahdollisimman mekanisoitu, automatisoitu. Tämä johtaa siihen, että yhteen teknologiseen operaatioon käytetty aika vähenee. Uudet laitteet tekevät enemmän lopputuotteita nopeammiksi. Sinun tulisi myös tutkia logistiikan rationaalisuutta.
Myös myyntiprosessi on ehkä optimoitava. Jos yrityksellä on suuri määrä saamisia, laskentatapaa on tarkistettava. Esimerkiksi siirtyminen käteisenttömään järjestelmään nopeuttaa prosessia jonkin verran. Tiettyjen indikaattorien tutkiminen auttaa määrittämään syklin viiveiden vaiheet. Johdon on välttämättä kontrolloitava liikevaihtoa. Jos havaitaan negatiivisia suuntauksia, ne poistetaan mahdollisimman nopeasti.
Optimoimalla käyttöpääoman vaihtuvuus, yritys käyttää resurssejaan tehokkaammin. Tämä johtaa suurempaan tulomäärään.
