Companiile lucrează pentru profit. Prin optimizarea performanței capitalului de lucru, aceștia pot reduce costurile și costurile produselor finite. Acest lucru crește competitivitatea bunurilor și serviciilor, crescând în același timp rentabilitatea. Prin urmare, pentru a evalua activitatea organizației, se utilizează anumiți indicatori. În special, eficiența utilizării capitalului de lucru. Analiștii pe baza datelor obținute în acest mod pot optimiza organizarea producției.
Conceptul general
Activele curente sunt resurse care sunt implicate în sfera circulației și a producției pentru a asigura un ciclu tehnologic continuu și vânzarea produselor finite. Acestea includ fonduri de circulație și active de producție.
În primul caz, acestea sunt fonduri care iau o parte directă în implementarea circulației resurselor, iar în al doilea sunt asimilate în timpul unui ciclu de producție și formează prețul costului.
Eficiența utilizării capitalului de lucru constă în capacitatea lor de a se transforma rapid în numerar și a returna sub formă de profit înapoi. Acest ciclu constă în etapa de achiziție a componentelor, crearea de bunuri și punerea lor în aplicare.
Surse de formare
Viteza circulației resurselor de producție este influențată de mulți factori. Pentru aceasta, ar trebui luați în considerare indicatorii utilizării capitalului de lucru în contextul structurii lor. Acest lucru vă permite să determinați ce articol are un impact mai mare asupra imaginii generale și care mai puțin.
Analizând utilizarea capitalului de lucru, serviciul financiar ar trebui să efectueze o evaluare bazată pe o luare în considerare a surselor de formare a acestor active. Capitalul alocat organizării activității de producție poate fi propriu sau împrumutat.
Sursele financiare proprii nu necesită plata pentru utilizarea lor în circulație. Prin urmare, sunt preferabile de utilizat. Dar pentru a-și extinde capabilitățile, compania poate canaliza sursele de finanțare plătite către activele curente. Profitul din astfel de evenimente ar trebui să fie mai mare decât taxa pentru utilizarea capitalului creditorilor.
raționare
Suma capitalului de lucru ar trebui să fie monitorizată de către analiști financiari și ajustată în funcție de nevoile de producție. Acumularea excesivă va duce la utilizarea irațională a capitalului companiei, iar lipsa resurselor va provoca timp de întrerupere și perturbări în timpul ciclului tehnologic și vânzarea de bunuri.
Pentru a evalua eficacitatea utilizării fondului de rulment, se utilizează o tehnică de standardizare. Pe baza caracteristicilor producției, se stabilește suma optimă a fiecărui articol din activele de producție. Ar trebui să fie egală cu nivelul minim necesar de consum al resurselor.
cifra de afaceri
Unul dintre cei mai importanți indicatori ai utilizării adecvate a fondului de rulment este considerat raportul de afaceri. Oferă informații despre cât de rapid este investit în producție. resurse financiare prelucrate și returnate companiei sub formă de profit. Cu cât acest proces este mai rapid, cu atât producția este mai rentabilă.
Analiza utilizării capitalului de lucru nu se realizează fără calcularea acestui indicator. Oferă analistului informații despre numărul de cicluri pe care capitalul reușește să le finalizeze într-o anumită perioadă. Cu cât mai mulți dintre ei, cu atât compania a realizat un profit mai rapid în perioada de raportare.În consecință, suma totală a acestuia va fi, de asemenea, mai mare.
Raportul cifrei de afaceri se găsește după următoarea formulă:
KO = mediu BP / OS, unde BP - venituri din vânzări de produse, mediu de operare. - numărul mediu de active curente pentru perioada de raportare.
Mediul de operare = (OS (începutul perioadei) + OS (sfârșitul perioadei)) / 2
Mai mult, analistul poate determina numărul de zile de care compania are nevoie pentru a desfășura un ciclu complet.
Durata cifrei de afaceri
Raporturile de fond de rulment utilizate de serviciile financiare ale companiei în activitățile lor de analiză sugerează calcularea duratei perioadei pentru care are loc un ciclu complet.
În funcție de domeniul de activitate al companiei, acesta poate fi calculat lunar, trimestrial sau pe an.
Pentru calcul, luați un coeficient care arată numărul de cicluri din perioada de raportare și comparați-l cu durata acestei perioade de timp. Formula va arăta astfel:
D = T / KO, unde T este numărul de zile din perioadă.
Comparând acești indicatori în dinamică, putem concluziona dacă fondurile au fost eliberate sau atrase suplimentar în circulație. Odată cu accelerarea acestui proces, compania are posibilitatea de a canaliza fondurile disponibile către alte nevoi importante.
Factorul de încărcare
Evaluarea utilizării capitalului de lucru implică calcularea cantității de resurse alocate pentru a primi 1 RUB. venituri din vânzări. O astfel de analiză permite conducerii companiei să găsească modalități de îmbunătățire a utilizării capitalului de lucru în viitor.
Factorul de încărcare se găsește după următoarea formulă:
KZ = mediu de operare / BP
Dacă înmulțiți rezultatul cu 100, puteți obține intensitatea capitalului de lucru în procente. Aceasta reflectă rentabilitatea utilizării resurselor financiare pentru a obține mai multă putere de negociere.
Exemplu de calcul
Pentru a înțelege corect modul în care se calculează indicatorii de utilizare a fondului de rulment, va fi mai corect să se calculeze această tehnică folosind un exemplu.
În perioada de raportare, compania a obținut venituri din vânzări în valoare de 20 de mii de ruble, în timp ce numărul mediu de active curente s-a ridicat la 5 mii de ruble. La planificare, serviciul financiar a prevăzut o creștere a vânzărilor cu 20%. Mai mult, sa calculat că raportul cifrei de afaceri va accelera exact o dată.
Este necesar să se determine valoarea fondurilor eliberate din circulație. Calculul va fi următorul:
KO = 20/5 = 4 vol.
D = 360/4 = 90 zile.
În perioada de planificare, numărul de revoluții va fi încă 1. Deci, sunt planificate să completeze 5 cicluri în total. Fiecare dintre ele va fi egal cu 72 de zile.
Dacă veniturile din perioada de planificare cresc cu 20%, acestea vor fi egale cu 24 de mii de ruble. Eliberarea de fonduri va fi:
BC = 24/4 - 24/5 = 1,2 mii de ruble.
Compania poate investi aceste fonduri în modernizarea echipamentelor sau în dezvoltarea de noi tehnologii de producție.
Moduri de a îmbunătăți performanța
Pentru a optimiza activitatea surselor financiare, conducerea întreprinderii ar trebui să ia în considerare următoarele modalități de utilizare a capitalului de lucru.
Este posibil să folosiți rațional resursele disponibile dacă sunt raționate și reduse în mod rezonabil. Pentru a face acest lucru, excesul de stocuri poate fi eliminat. În unele cazuri, este necesară îmbunătățirea abordării standardizării în sine, pentru a o face mai aproape de condițiile de producție.
Serviciul de achiziții și depozitare poate necesita, de asemenea, atenție sporită conducerii. Îmbunătățirea organizării muncii sale va contribui la reducerea cifrei de afaceri.
Utilizarea de noi tehnologii și echipamente ajută, de asemenea, la accelerarea cifrei de afaceri.
Având în vedere principalii indicatori ai utilizării fondului de rulment, este posibil să concluzionăm că aplicația lor permite managementului să identifice constrângerile și să le elimine în viitor în toate etapele ciclului. Obținerea unei cantități mai mari de venituri din vânzări depinde direct de aceasta.
