Maailman rahoitusmarkkinat: määritelmä, osallistujat, analyysi, rakenne ja toiminta

Sen jälkeen kun ihmiset keksivät rahaa, on syntymässä globaaleja rahoitusmarkkinoita, joilla valuutat ja arvopaperit liikkuvat. Näiden markkinoiden merkitystä taloudelle ei voida yliarvioida, sillä rahan liikkuvuus on maailman maiden tärkein kehityksen veturi.

Globaalien rahoitusmarkkinoiden käsite

Sosiaalisessa rakenteessa oleva raha suorittaa monenlaisia ​​toimintoja, niiden avulla voit ostaa tavaroita ja palveluita ja samalla he ovat itse tietty tuote. Kansainväliset rahoitusmarkkinat ovat monimutkaiset järjestelmät, jotka tarjoavat kassavirtaa eri talouksien, yritysten ja ihmisten välillä. Eri muodoissaan oleva raha on liiketoimien kohteena näillä markkinoilla. Niistä tulee voitonlähde.

Maailmanlaajuisten rahoitusmarkkinoiden muodostuminen

Pitkän rahan historiasta huolimatta maailmanmarkkinat Nykyaikaisessa mielessä se ilmestyy vasta 1900-luvun puolivälissä. Globaalit rahoitusmarkkinat ovat yhdistäneet kansalliset markkinat, sellaisten kansainvälisten järjestöjen kuten Kansainvälisen valuuttarahaston, Maailmanpankin ja suurten yksityisten pankkien toiminnot ovat alkaneet laajentua.

Seuraavat tekijät vaikuttivat kansallisten markkinoiden integroitumiseen yhdeksi taloudelliseksi alueeksi:

• aktiivinen kasvu digitaalitekniikan käytössä finanssialalla, erilaiset sähköiset työkalut johtavat rahoitusjärjestelmien yhdentymiseen, ilmenee yhtenäinen maksujärjestelmä, joka yhdisti paikalliset markkinat;
• liiketoiminnan volyymin kasvu kansallisilla ja kansainvälisillä markkinoilla, arvopaperilajien laajeneminen;
• uusien pääoman mobilisointitapojen syntyminen;
• pankkien ja suurten yritysten toiminnan monipuolistamis- ja monipuolistamisprosessit;
• yksityistämisprosessit, jotka lisäävät arvopapereiden tarjontaa markkinoilla;
• rahoitusmarkkinoiden roolin vahvistaminen taloudellisten resurssien uudelleenjakamisessa globaaleilla ja kansallisilla markkinoilla;
• Markkinoiden vapauttamisen ja institutionalisoinnin myötä rahoituslaitosten lukumäärä kasvaa, ja niihin kohdistuu uusia lakeja, joilla toteutetaan markkinaosapuolten suurempi taloudellinen vapaus.

Siten globaalit rahoitusmarkkinat ovat muodostumassa kassavirtojen säätelymekanismiksi. Se luo jatkuvia olosuhteita tuotannon kasvulle ja kehitykselle, piristää markkinoiden toimijoiden toimintaa.

Myös Venäjän rahoitusmarkkinat ovat mukana tässä integraatioprosessissa, vaikka useat syyt estävät Venäjän kehitystä:

• resurssien puute; Venäjällä on likviditeettikriisi ja pääomasijoitusten kasvu matalalla reaalitalouden sektoreilla;
• väestön passiivisuus rahoitusmarkkinoiden toimijana, heikko taloudellinen lukutaito pelko riskeistä ja epäluottamus rahoituslaitoksista haittaa sijoittajamarkkinoiden kehitystä;
• korkea riski etenkin kriisin aikana.

Rahoitusmarkkinoiden toiminnot

Rahoitusmarkkinoiden suorittama globaali tehtävä on vapaan pääoman uudelleen jakaminen maiden välillä globaalin talouden kehityksen edistämiseksi.

Lisäksi rahoitusmarkkinat suorittavat seuraavat toiminnot:

1. Rahan kertyminen. Markkinat tarjoavat erilaisia ​​mahdollisuuksia säästöjen sijoittamiseen, mikä lisää tuotantoa ja markkinoiden kasvua.
2. Hintasääntely. Markkinat hoitavat resurssien hinnoittelun kansainvälisellä tasolla, mikä auttaa tasapainottamaan myyjän tarjousta ja sijoittajamahdollisuuksia.
3. tuoden rahoitusvarat loppukäyttäjälle.Markkinat luovat lukuisia instituutioita omaisuuden myyntiin: pörssit, pankkiiritalot, pankit jne., Jotka antavat tallettajille ja ostajille mahdollisuuden saada varoja.
4. Kansainvälisten rahoitusvirtojen sääntely. Markkinat stimuloivat kansallisten markkinoiden kehitystä ja kasvua varmistamalla rahan vapaa liikkuvuus niiden välillä. Globaalit markkinat tarjoavat paikallisille markkinoille uusia mahdollisuuksia sijoitusten ja muiden rahoitusvälineiden suhteen.

Rahoitusmarkkinoiden rakenne

Raha markkinoilla on monissa eri muodoissa, joten ajatus sen rakenteesta voi olla hyvin erilainen. Sen rakenteen määrittämisessä on useita lähestymistapoja. Ensinnäkin on tapana erottaa yhteiset kansainväliset markkinat ja pienemmät kansalliset markkinat. Globaaleilla markkinoilla ei ole yhtä lainsäädäntöelintä ja johtoa. Kansallisia markkinoita hallinnoivat kansalliset hallitukset, mutta ne toimivat omien valuuttojensa perusteella ja rakentavat myös tiettyjä suhteita maailman varantovaluutoihin. Siksi erot globaalien ja kansallisten rahoitusmarkkinoiden välillä ovat melko suuret. Maiden asukkaat voivat suorittaa operaatioita kansallisessa valuutassa samoin kuin muiden maiden rahayksiköissä.

Lisäksi on tapana luokitella rahoitusmarkkinat toiminnallisten perusteiden mukaan. Tällöin erotellaan sellaiset markkinoiden rakenteelliset segmentit kuten valuutta, osake, sijoitus, vakuutus ja luotto.

On myös lähestymistapa, joka tuo esiin kaksi suurta osaa rahoituksesta markkinat: pääomamarkkinat ja rahaa. Pääomamarkkinat puolestaan ​​jaetaan osake- ja luottotietoihin ja rahat pankkienväliseen ja kirjanpitoon.

Rahoitusmarkkinaosapuolet

Rahoitusalan monimutkaisuus johtuu siitä, että on olemassa eri tasoisia yhteisöjä. Rahoitusmarkkinoiden osallistujat jaetaan kahteen osaan: yhteisöt tarjontapuolella ja yhteisöt kysyntäpuolella. Yleensä kaikki osallistujat voivat puhua molemmin puolin.

Rahoitusmarkkinoiden keskeiset toimijat ovat:

• ammatilliset aiheet;
• yksilöitä;
• Laitoksen;
• hallitus.

Suurin valikoima esitetään rahoituksenvälittäjien (ammatilliset yhteisöt) luokassa. Tähän ryhmään kuuluvat:

• markkinatarpeita palvelevat laitokset;
• kansainväliset järjestöt, kuten IMF, joilla on erityisiä oikeuksia ja velvollisuuksia;
• sijoitusyhtiöt ja rahastot;
• sijoitusrahastot;
• kansalliset ja yksityiset pankit;
• eläke- ja vakuutusrahastot.

Markkinatoimijoiden luokituksia on myös monia muita:

• operaatioihin osallistumisen luonteen perusteella - suora ja epäsuora, epäsuora;
• osallistujien tarkoituksiin ja motiiveihin - keinottelijat, suojaukset, kauppiaat ja välimiehet;
• liikkeeseenlaskijan tyypin mukaan - kansalliset, alueelliset ja kunnallishallinnot, yritykset, pankit.

Rahoitusmarkkinatyökalut

Rahataloustoimet vaativat erilaisia ​​lähestymistapoja, joiden yhteydessä ilmenee erilaisia ​​rahoitusmarkkinavälineitä, ja tämä prosessi jatkuu. Nykyään heistä voidaan erottaa seuraavat:

• rahat ja selvitysasiakirjat;
• osakkeita;
• velkakirjat;
• tarkastuksiin
• joukkovelkakirjat;
• lainakuitit;
• luottokortit
• todistukset;
• vakuutukset;
• kiinnitykset.

Instrumentit on tapana luokitella voimassaoloajan perusteella lyhytaikaisiin (enintään 1 vuosi) ja pitkäaikaisiin (yli vuosi). Taatut tulot - kiinteätuottoisille ja epävarmoille tuottoinstrumenteille.

Maailman osakemarkkinat

Tämä segmentti globaaleista rahoitusmarkkinoista liittyy arvopapereihin. Osakemarkkinat ovat mekanismi, joka tarjoaa yhteyden arvopapereiden - osakkeiden, joukkovelkakirjojen - ostajien ja myyjien välillä. Sillä on erityinen lainsäädäntökehys, rahoitusmarkkinoiden toimintaa säätelee kansainvälinen ja kansallinen lainsäädäntö.Näiden markkinoiden ominaispiirteet koostuvat siitä, että arvopapereiden muodossa oleva hyödyke ei käsittele aineellisia arvoja, vaan on vuorovaikutuksessa sellaisten segmenttien kanssa kuin pääomamarkkinat, valmistetut tuotteet ja raha. Mutta kaikki nämä arvot esitetään erityisten työkalujen muodossa: konossementit, futuurit ja optiot vekselit, asuntolainat, osakkeet, joukkovelkakirjat. Osakemarkkinoiden päätehtävänä on kassavarojen uudelleenjako lupaavimmilla ja kannattavimmilla aloilla.

Valuuttamarkkinat

Kaupankäynti kansallisilla valuutoilla tapahtuu valuuttamarkkinoilla. Sen erityisyys perustuu siihen, että täällä myydään rahaa muihin liiketoimiin. Rahoitusmarkkinoiden analyysi perustuu tyypillisesti tämän segmentin indikaattoreihin. Valuuttakaupat tehdään erityisissä pörsseissä, joista tunnetuimpia ovat Lontoo, Tokio ja New York. Valuuttamarkkinoiden rakenne sisältää kansainväliset, kansalliset ja alueelliset markkinat. Valuuttasegmentin tehtäviä ovat kansallisten valuuttojen perustaminen, vaihtokauppojen tarjoaminen, luottoriskien ja valuuttariskien hallinta. Valuuttamarkkinoilla on myös spekulatiivinen tehtävä, joka perustuu valuuttakurssien eroihin.

Maailman sijoitusmarkkinat

Rahoitusmarkkinoiden nykyinen kehitys riippuu suurelta osin rahoituksen houkuttelemisesta eri tuotantoalueilta. Siksi on olemassa sijoitusmarkkinat, jotka varmistavat sijoitustuotteiden ja arvopapereiden myyntitapahtumien loppuun saattamisen. Erilaiset sijoitusmahdollisuudet tekevät markkinoista monimutkaisia ​​ja erityisiä. Sijoitusmarkkinoiden toiminnot: pääoman mobilisointi, sijoituksia houkuttelevien alojen ja alojen etsiminen, pääoman jakaminen, tuotannon ja talousprosessien aktivointi.

Maailman vakuutusmarkkinat

Erityinen osa globaaleja markkinoita on vakuutussegmentti. Vakuutusmarkkinat ovat vakuutustuotteiden myynnin toiminta-alue: vakuutukset, todistukset jne. Kaikki rahoitusmarkkinat, pankit ja väestö tarvitsevat vakuutuksen. Nämä markkinat suorittavat sellaisia ​​toimintoja kuin korvaukset, jakelu, kertyminen, sijoittaminen ja ennaltaehkäisevät toiminnot. Niitä kaikkia myydään vakuutusmarkkinoiden eri segmenteissä, jotka koostuvat:

• vakuutusorganisaatiot, vakuutustuotteet;
• vakuutusyhtiöt;
• välittäjät;
• arvioijien;
• vakuutusmarkkinoiden valtion sääntely.

Perinteisesti vakuutusmarkkinat on jaettu kansainvälisiin, alueellisiin ja kansallisiin. Jokaisella segmentillä on oma lainsäädäntöpohjansa, mutta nykyään markkinoilla on selvä suuntaus globalisaatioon ja laajentumiseen.