L'établissement d'un ratio d'adéquation des fonds propres est l'un des principaux instruments de réglementation de l'activité des établissements de crédit commerciaux par la Banque centrale. Quelle est sa spécificité? Quelle pourrait être sa valeur optimale?
Quelle est l'essence du ratio d'adéquation des fonds propres?
Le ratio d'adéquation des fonds propres (ou fonds propres) est considéré comme l'un des principaux outils de régulation des activités des organismes de crédit par l'État. Il reflète le ratio de trésorerie disponible de la banque par rapport à ses obligations (tout d’abord sur le paiement des dépôts et des intérêts sur ceux-ci).
On peut noter que le ratio de fonds propres est un indicateur utilisé pour évaluer la performance non seulement des établissements de crédit, mais également des organisations d’autres secteurs de l’économie, par exemple les coopératives de crédit. Dans ce cas, il détermine la probabilité de faillite de la société en fonction de ses obligations (payer les salaires des employés, compenser les emprunts existants, transférer les dividendes).
En outre, selon certains économistes, le ratio de fonds propres des coopératives de crédit devrait être supérieur à celui des banques. Cela est dû au fait que, dans les organisations concernées, les critères d’évaluation de la solvabilité des emprunteurs sont généralement moins stricts que dans les établissements de crédit spécialisés et les établissements financiers. À cet égard, les clients des coopératives peuvent plus souvent permettre des retards de crédit, ce qui peut entraîner un déficit de fonds propres pour permettre à l'entreprise de s'acquitter de ses obligations existantes.
Comment la norme pour le capital bancaire est-elle calculée?
Le ratio de fonds propres de la banque est défini comme le rapport entre la taille de la base, le capital fixe d’une institution financière, ainsi que les fonds propres par rapport aux montants reflétant les risques de crédit liés aux actifs inscrits au bilan, aux passifs éventuels et aux instruments dérivés utilisés pour la gestion des flux financiers. En outre, le calcul de la norme considérée peut prendre en compte le risque de diminution de la solvabilité des contreparties qui sont des emprunteurs, ainsi que les risques opérationnels et de marché.
Il convient de noter qu’en fait, la Banque centrale a établi une norme d’adéquation des fonds propres en plusieurs variétés. Examinons-les plus en détail.
Types de ratios de fonds propres
La Banque centrale de la Fédération de Russie définit donc pour les institutions financières des indicateurs tels que:
- ratio de fonds propres de la banque - H1.0;
- l'indicateur sur le capital de base d'un établissement de crédit - H1.1;
- norme pour les immobilisations - H1.2.
On peut noter que la classification notée des ratios de fonds propres pour les banques russes a été introduite en 2014. Auparavant, un seul indicateur était utilisé - H1. Son analogue était le nouveau standard - H1.0.
La structure des réserves standardisées de la banque
Les normes de suffisance des fonds propres (capital) sont définies comme un indicateur fixé en relation avec des variétés spécifiques de réserves financières d'une institution financière.
Pour déterminer correctement, par exemple, l'indicateur H1.0, il est nécessaire de fixer le montant total des fonds propres de l'établissement. Conformément aux critères établis par la Banque de Russie, les fonds propres d'un établissement de crédit sont les suivants:
- capital fixe;
- réserves supplémentaires.
À leur tour, les deux types de capital sont classés pour d'autres motifs.
Structure de capital fixe
Le capital fixe comprend donc:
- capital autorisé - constitué sur la base des contributions des fondateurs de la banque;
- recettes d'émissions - générées, en règle générale, par la vente de titres;
- fonds de réserve de l'organisation - constitué conformément aux exigences de la loi;
- profit dont la valeur est confirmée par les résultats de l'audit de l'établissement de crédit.
Structure de capital supplémentaire
À son tour, le capital supplémentaire de la banque est constitué de:
- augmentation de la valeur de la propriété à la suite de la réévaluation;
- fonds présentés par le fonds de réserve constitué à partir de bénéfices non confirmés officiellement par les résultats des audits;
- bénéfices courants, également non confirmés par les auditeurs, mais non liés au fonds de réserve;
- prêts subordonnés;
- types établis d'actions privilégiées.
Il convient de noter que lors du calcul du montant des fonds propres de la banque, à partir duquel la norme considérée est déterminée, il est nécessaire d’exclure des calculs:
- valeur des immobilisations incorporelles;
- racheté des actions propres à des investisseurs;
- ne sont pas indemnisés par la banque pour les pertes de l'année en cours, ainsi que des années précédentes.
Certaines caractéristiques peuvent caractériser l'allocation de fonds propres dans la structure des réserves des coopératives de crédit. Ces calculs sont régis par des règles de droit distinctes.
Le standard optimal pour les banques
D'une manière ou d'une autre, le ratio de fonds propres est toujours un indicateur typique pour les banques. Comme nous l'avons indiqué plus haut, il s'agit d'un des instruments par lequel la Banque centrale réglemente les activités des établissements de crédit commerciaux. Quelle pourrait être sa valeur optimale?
Dans ce cas, il est juste de dire que, selon la situation économique particulière, le ratio de fonds propres de la banque (capital) peut être différent. S'il y a une crise dans l'économie nationale de l'État, dans de nombreux cas, l'indicateur correspondant est abaissé par le régulateur. Cela est dû au fait que les banques peuvent accumuler des actifs en difficulté sous la forme d'une dette en souffrance des emprunteurs. Avec un environnement économique plus favorable, il peut être augmenté.
Il existe une procédure spéciale pour calculer les indicateurs considérés. Etudions-le
Formule de calcul des ratios de capital bancaire
En général, quel que soit le type d’indicateur dont nous parlons - qu’il s’agisse de H1.0 ou du ratio de suffisance du capital - H.1.1, la formule de calcul est la même (mais avec une séquence de calculs différente). Il prend en compte, d’une manière ou d’une autre:
- le montant du capital de base de l'établissement de crédit;
- valeur du capital fixe;
- montant des fonds propres de la banque;
- ratios de risque;
- avoirs de l'institution;
- réserves bancaires;
- des indicateurs reflétant l'application d'exigences spéciales relatives à l'utilisation de capital, fondés sur les recommandations internationales;
- le montant des exigences de crédit de la banque.
Selon la norme à laquelle une personne souhaite étudier la situation financière de la banque, les composantes de la formule évoquée ci-dessus sont prises en compte selon différentes séquences.
La valeur optimale des fonds propres de la banque
Quel devrait être l'indicateur en question (parfois, il n'est pas désigné par la lettre h, mais par le russe H en raison de leur similarité), H1, est le ratio de fonds propres? La valeur minimale définie par la Banque centrale est de 8%. Pour les autres indicateurs considérés, les valeurs sont définies différemment. La norme H1.1 ne devrait donc pas être inférieure à 4,5%. H1.2 devrait être d'au moins 6%.
On peut noter qu’en plus des valeurs obligatoires, il existe également des valeurs recommandées pour les normes en question. Par exemple, à certaines périodes, la CBR a conseillé aux banques de ne pas abaisser l’indicateur en question au-dessous de 14%. C'est nettement plus élevé que les chiffres indiqués par nous.Ainsi, il est juste de dire qu’il existe un minimum d’indicateurs acceptables pour les normes considérées, et il est conseillé d’adhérer aux institutions qui exercent dans la pratique des activités sur le marché bancaire. Nous étudierons cet aspect plus en détail.
Ratio de capital sur le marché bancaire
Nous avons donc examiné les exigences législatives de base relatives aux normes d'adéquation des fonds propres d'un établissement de crédit créé par la Banque centrale de la Fédération de Russie. Il sera maintenant utile d’étudier quelles sont les tailles réelles des indicateurs pertinents établis par des banques spécifiques.
En 2010, l’agence Expert RA a mené une étude montrant que les banques qui garantissent un niveau de fonds propres au niveau minimum fixé par la Banque centrale de la Fédération de Russie - 10%, pourraient connaître des difficultés importantes. Surtout s'ils présentent des risques opérationnels importants.
Dans de tels cas, il est donc conseillé aux institutions financières de dépasser les ratios de fonds propres obligatoires d'une banque commerciale établis par le régulateur. En outre, si l’indicateur en question n’est pas assez élevé, les risques commerciaux augmentent en cas de réserve insuffisante, selon les analystes. Le critère principal pour le niveau élevé de réalisation de cette procédure est l’utilisation dans la formule de réservation d’indicateurs reflétant les défaillances potentielles des prêts à long terme.
C'est-à-dire que les banques ne disposant pas de fonds propres suffisants devraient faire particulièrement attention aux actifs en difficulté. En 2010, l'économie russe est sortie de la crise de 2008-2009. Maintenant, l'économie nationale du pays est en crise. Quelles sont les priorités actuelles de la Banque centrale en matière de réglementation du niveau de fonds propres et comment se sentent les banques par rapport aux ajustements possibles de la politique du principal régulateur dans la direction correspondante?
Politique de réglementation en matière de réglementation: facteur de crise
Comme nous l’avons noté plus haut, en cas de crise, la Banque centrale de la Fédération de Russie peut assouplir les exigences de certains indicateurs de durabilité financière banques commerciales. Telle est la politique à laquelle la Banque centrale adhère maintenant. En 2015, le ratio de fonds propres des institutions financières H1.0, ainsi que H.1.1, a été réduit. Quel effet cela at-il eu sur le marché bancaire?
Selon les analystes de l’agence Expert RA, les organismes de crédit et les organismes financiers sont devenus, malgré la libéralisation de la politique de la Banque centrale, plus sensibles à la baisse des prix des actifs. Cela est dû, selon les financiers, aux exigences trop élevées pour H1.2. Dans ce cas, on peut dire que pour la politique de la Banque centrale de la Fédération de Russie, il peut être inhérent de considérer séparément l’importance des normes pertinentes.
L'atténuation de l'indicateur H1.0 ne signifie donc pas toujours que le régulateur est prêt à réduire les autres normes qui lui sont adjacentes. En conséquence, comme l’ont découvert les analystes d’Expert RA, au cours de la période de crise, le nombre de banques entrant dans la zone à risque associées à des volumes insuffisants de capital fixe a considérablement augmenté d’environ 30%. Et si ces institutions financières ne peuvent pas augmenter leur rentabilité, elles auront peut-être besoin d'une capitalisation supplémentaire, ce qui pourrait être l'une des sources de l'augmentation du standard H1.0. Considérons cet aspect plus en détail.
Recapitalisation des banques en tant que ressource pour augmenter le ratio de capital
Le programme de capitalisation bancaire visant à augmenter l'indicateur H1.0 peut être mis en œuvre dans le cadre de programmes gouvernementaux. Ainsi, entre mai 2015 et février 2016, la liquidité du système bancaire de la Fédération de Russie a été augmentée de 803 milliards de roubles de la même manière. Dans le même temps, selon les analystes, les réserves des institutions financières au sens de la norme H1.2, malgré le soutien de l’indicateur H1.0 par le biais de la recapitalisation, ont considérablement diminué en raison de la faible rentabilité de l’activité économique.
Le rôle des propriétaires de banque dans la recapitalisation
Les propriétaires jouent un rôle important dans le soutien à la liquidité des banques. La capitalisation avec leur participation en 2015 était également significative: les propriétaires d'institutions financières et de crédit ont investi plus de 100 milliards de roubles dans leurs activités.Toutefois, les investissements importants dans le capital bancaire devraient s’accompagner d’une réelle optimisation du modèle économique des institutions financières. La réduction des exigences relatives au montant suffisant des fonds propres de la Banque centrale aide uniquement les banques à respecter les critères de durabilité formels. En pratique, ils doivent avoir un ratio H1.0 nettement supérieur à celui défini par le régulateur, et déployer des efforts importants pour augmenter leur rentabilité.
Résumé
Nous avons donc examiné l’essence du ratio d’adéquation des fonds propres des banques, représenté par plusieurs variétés. Cet indicateur détermine la résistance de la banque aux facteurs de risque, par exemple sous la forme d'une détérioration de la dynamique de remboursement des paiements par les emprunteurs.
Les ratios de suffisance des fonds propres sont définis comme le rapport entre les réserves de la banque et les risques identifiés par la Banque centrale de la Fédération de Russie. La valeur des indicateurs pertinents peut être différente. En fonction de la situation économique, la Banque centrale peut augmenter ou diminuer l'indicateur H1.0 ou, par exemple, le niveau de suffisance du capital. La formule de calcul de toutes les normes considérées a la même structure. Seule la séquence des calculs qu'il fournit différera, en fonction de l'indicateur auquel le financier s'intéresse.
Une augmentation de H1.0 de la banque est possible en raison de diverses sources. En 2015, lorsque la crise a aggravé l'économie russe, de vastes programmes étatiques ont été mis en œuvre dans le but de recapitaliser les établissements de crédit et les institutions financières. Une quantité importante de fonds dans les réserves des banques a été investie par leurs propriétaires.
Le ratio d'adéquation des fonds propres d'une banque revêt une grande importance du point de vue de l'évaluation du risque dans l'activité économique d'une institution financière. Mais du point de vue de l'analyse d'une entreprise réelle, son contenu en informations est limité. Si la banque a une faible rentabilité ou une part importante de créances irrécouvrables, des taux élevés selon la norme pertinente, dépassant notamment le minimum voire le niveau recommandé par la Banque centrale, risquent de ne pas revêtir une grande importance.
