L'anàlisi de les ràtios financers inclou tots els indicadors de l'estat de l'empresa. És impossible fer una valoració correcta del treball de l’empresa sense una revisió detallada de la dinàmica de liquiditat, rendibilitat i solvència. Els indicadors tenen una relació directa i, quan un d’ells canvia, tota l’estructura es pot transformar.
Fonts d'informació
L'anàlisi de les proporcions financeres es realitza mitjançant una gran quantitat de fonts d'informació. Un dels més populars és empreses informadores Les relacions financeres recopilades a partir d’aquests materials i una anàlisi d’aquests indicadors proporcionen informació inicial per a un estudi més detallat de l’organització. Les característiques quantitatives i generalitzades obtingudes mitjançant els mètodes d’observació continuada, documentació, sistematització i combinació de paràmetres ens permeten observar la situació general amb molta precisió.
Totes les organitzacions estan obligades a proporcionar documentació comptable d’acord amb formularis generalment acceptats, cosa que permet uns índexs financers més sistemàtics i, per tant, relativament convenients i ràpids.
Les tasques d’anàlisi financera
L’anàlisi de les relacions financeres implica una avaluació general i completa de les activitats actuals de l’organització, així com el seu potencial previst. Entre els objectius perseguits es troben:
- avaluació de l’objectivitat de la despesa en recursos;
- comptabilitzar les reserves internes de la posició financera;
- construir relacions mútuament beneficioses amb diverses empreses i autoritats.
Les relacions financeres de l'empresa tenen un paper important, mostrant la necessitat de reposició del capital de treball o la seva absència. Sovint, les empreses amb una quantitat insuficient de capital de treball es veuen obligades a recórrer a préstecs per estabilitzar la situació.
En la redacció final, les principals tasques de l’anàlisi financera es poden incloure en una petita llista:
- avaluació completa de l'estat financer de l'empresa;
- identificació de factors que condueixen a la desviació d’indicadors;
- predicció del futur financer de l'empresa;
- desenvolupament de solucions per augmentar la liquiditat de l'empresa.
Estabilitat financera de l'empresa
Un dels criteris importants també són les relacions financeres del balanç. Aquests paràmetres, que indiquen la sostenibilitat actual de l'empresa, prediuen la necessitat de fer canvis en l'estructura. Estudiar el balanç de l’empresa ajuda a identificar la racionalitat d’utilitzar factors de producció, econòmics i financers que afecten directament el rendiment de tota l’empresa.
En aquest cas, l'analista ha d'estudiar la condició a partir dels indicadors dinàmics dels actius financers i immobiliaris. Per establir la situació general de l'empresa, també es fa una anàlisi del valor de la propietat, ja que una estructura irracional pot comportar un deteriorament de la situació financera.
Balanç
Quan elaboreu el balanç, haureu de familiaritzar-vos amb els requisits internacionals, segons els quals cal destacar les estructures:
- aspecte financer (capital);
- l’aspecte d’invertir (propietat, necessària per obtenir dades de liquiditat);
- solvència de l’empresa (béns i capital).
Com s’analitzen les relacions financeres?
L’anàlisi es realitza de diverses maneres.
- El primer és directe, realitzat sobre la base del balanç, sense canviar la composició dels articles.
- En el segon cas, la base és l’analítica comparativa i l’aplicació del mètode per ofegar elements homogenis dels elements del balanç.
- El tercer proposa ajustar els balanços a l’índex d’inflació i, a continuació, resumir els articles en la direcció necessària.
Mitjançant aquests mètodes d’anàlisi, les relacions financeres ens permeten avaluar i predir l’estat de les empreses mitjançant la informació comptable.
Anàlisi financera interna i externa
Hi ha dos tipus d’anàlisi financera: interna i externa. El primer tipus el realitzen els empleats de l'empresa. La segona, també coneguda com a auditoria, es realitza amb l'ajut de tercers especialistes a partir de dades publicades sobre la condició financera de l'empresa.
Relacions financeres: fórmules i significat
Les fórmules de càlcul de les ràtios financeres són molt senzilles, però cal entendre clarament el seu significat, ja que qualsevol error afectarà significativament el resultat global de la investigació.
Hi ha diverses categories per estudiar la rendibilitat de l'empresa. El primer d’ells inclou els paràmetres de liquiditat de l’empresa.
Per calcular el valor de les relacions financeres de l'empresa, haureu de familiaritzar-vos amb els seus noms, funcions i fórmules. Cal esmentar en primer lloc Ràtio de liquiditat absoluta. Mostra la quota de deutes de l'empresa, que es pot pagar immediatament a costa de finances o béns materials. Per calcular aquest valor inversions financeres a curt termini es resumeix amb l’import actual d’efectiu de l’empresa, i després es divideix l’import en els passius corrents presentats en efectiu.
La ràtio d'activitat financera d'una empresa té una fórmula encara més simple i s'expressa com a relació entre el capital prestat i el capital.
Relació ràpida (o, com també es diu, una avaluació crítica) expressa la relació dels actius líquids en circulació amb els passius a curt termini. Es calcula sumant efectius, inversions a curt termini i cobraments dividits per les obligacions actuals de l’empresa.
També es distingeix la ràtio de liquiditat actual: mostra la quantitat de deutes coberts per la facturació d’actius actualment vàlids. Es pot calcular a partir de la relació d’actius corrents i passius a la data actual.
La ràtio d'activitat financera, així com la liquiditat absoluta, urgent i actual, representen diversos criteris bàsics amb els quals cal començar a estudiar l'estat de qualsevol empresa.
Indicadors d’estabilitat financera
Una altra categoria per a les analítiques financeres és indicadors d’estabilitat financera empresa. Entre ells es troben:
- coeficient d’independència financera, que es calcula a partir de la relació entre el patrimoni net i la moneda del balanç;
- el coeficient de finançament, calculat com el capital privat dels fons prestats i el capital;
- el percentatge de deutes de l’empresa actualment, calculat a partir de la relació de passius corrents a curt termini amb la moneda del balanç;
- el coeficient d’estabilitat de la condició financera de l’empresa, que es troba a partir de la suma de fons propis i de capital prestat a llarg termini dividit en la moneda del balanç.
La situació financera de l’empresa
La categoria econòmica que reflecteix l’estat de les finances en el procés de la seva circulació, l’autodesenvolupament de l’empresa i la capacitat de reemborsament de les obligacions del deute, tot això descriu un concepte com la condició financera de l’empresa.
El càlcul de les relacions financeres per avaluar l’estat actual de l’empresa té un paper important i ajuda a elaborar els propers passos per al desenvolupament i l’expansió del camp d’activitat.Un estat de finançament estable i estable és la principal condició per al funcionament eficient d’una empresa. També depèn en gran mesura de l’elecció de les fonts òptimes de capital, l’estructura correcta dels actius i el seu equilibri amb els passius, i el més important, per descomptat, de la relació dels actius fixos amb les finances en circulació.
Conclusions
L'eina principal que ofereix una visió general completa de les condicions materials, els avantatges i les perspectives de desenvolupament és el càlcul i l'anàlisi de les relacions financeres de l'empresa. Una varietat de mètodes de verificació d’informes permetrà l’anàlisi multilateral i la quantitat màxima d’informació útil sobre la rendibilitat de l’empresa.
